導(dǎo)語：如何才能寫好一篇貿(mào)易的結(jié)算方式，這就需要搜集整理更多的資料和文獻(xiàn)，歡迎閱讀由公務(wù)員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

隨著集團(tuán)公司各種對(duì)外經(jīng)貿(mào)交往的增多，靈活的掌握和使用形式多樣的國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式，是保障收付安全、加速資金周轉(zhuǎn)的必要條件。當(dāng)今國(guó)際貿(mào)易中常見的結(jié)算方式主要有匯付、托收、信用證、銀行保函等。這幾種國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式，在促使或監(jiān)督對(duì)方履約方面的力度不同，其交易成本亦不同。國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式的最佳選擇應(yīng)注意在促成貿(mào)易成功的大前提下，有效監(jiān)督對(duì)方履約并盡量降低結(jié)算成本。

【關(guān)鍵詞】

國(guó)際結(jié)算；信用證；銀行保函

1 當(dāng)前使用的各種國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式

1.1 匯付

匯付的優(yōu)點(diǎn)在于手續(xù)簡(jiǎn)便、費(fèi)用低廉，但無論是預(yù)付貨款或者是貨到付款都存在著經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)大和資金負(fù)擔(dān)不平衡的問題。憑單付匯就是進(jìn)口商先通過當(dāng)?shù)劂y行將貨款電匯出口地銀行，指示匯入行憑出口人提供的指定單據(jù)和裝運(yùn)憑證付款給出口商。匯入行根據(jù)匯出行的指示向出口商發(fā)出匯款通知書，作為有條件付匯的依據(jù)。出口商根據(jù)匯款通知書向匯入行提交與通知書規(guī)定相符的單據(jù)并憑單向匯入行取得匯款。憑單付匯較之一般匯付方式易為買賣雙方接受。

在外貿(mào)實(shí)踐中，匯付不是主要的結(jié)算方式。但在發(fā)達(dá)國(guó)家，匯付是主要的結(jié)算方式。

1.2 托收

托收是國(guó)際結(jié)算中常見的一種方式，即出口商委托銀行向進(jìn)口商收款的一種方法。托收可分為光票托收和跟單托收兩種。銀行在托收業(yè)務(wù)中，只提供服務(wù)，不提供信用。出口商委托銀行收取的貨款，能否收到，全靠進(jìn)口商的信用，對(duì)出口商來說，風(fēng)險(xiǎn)很大。但是，托收方式對(duì)進(jìn)口商來說卻是極為有利的，不需要預(yù)墊資金，或僅需墊付較短時(shí)間的資金。因而，在國(guó)際貿(mào)易中，托收方式經(jīng)常被用作一種非價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)的手段。

1.3 信用證

在國(guó)際貿(mào)易結(jié)算中，使用建立在商業(yè)信用基礎(chǔ)上的匯付和托收方式，已不能適應(yīng)國(guó)際貿(mào)易發(fā)展的需要。隨著商品經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)和國(guó)際貿(mào)易發(fā)展，銀行在參與國(guó)際貿(mào)易結(jié)算時(shí)從僅提供服務(wù)，逐步演變到既提供服務(wù)，又提供信用和資金融通，信用證已成為目前國(guó)際貿(mào)易結(jié)算中被廣泛使用的一種重要結(jié)算方式。

在國(guó)際貿(mào)易支付方式中，跟單信用證使用最為廣泛，也一直被視為相當(dāng)保險(xiǎn)的一種交易方式。因此，盡管我國(guó)出口貿(mào)易也接受國(guó)際上普遍應(yīng)用的多種支付方式，但主要的收匯方式仍然是跟單信用。

1.4 銀行保函

國(guó)際貿(mào)易中，跟單信用證為買方向賣方提供了銀行信用作為付款保證，但不適用于需要為賣方向買方作擔(dān)保的場(chǎng)合，也不適用于國(guó)際經(jīng)濟(jì)合作中貨物買賣以外的其他各種交易方式。然而在國(guó)際經(jīng)濟(jì)交易中，合同當(dāng)事人為了維護(hù)自己的經(jīng)濟(jì)利益，往往需要對(duì)可能發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)采取相應(yīng)的保障措施，銀行保函就是以銀行信用的形式所提供的保障措施。

2 各種國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式的缺陷

2.1 匯付結(jié)算方式的缺陷

賒銷和預(yù)付貨款是匯付方式的兩種表現(xiàn)形式。賒銷是一種簡(jiǎn)便的支付安排，出口商以記賬方式允許進(jìn)口商在收到貨物以后的一定時(shí)期內(nèi)償付貨款，不僅向進(jìn)口商提供了資金融通，而且承擔(dān)了進(jìn)口商有可能拒付貨款的風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)出口商最為不利，因此出口商很難愿意以單一的賒銷支付方式達(dá)成交易。預(yù)付貨款是匯付的另一種形式，是買方為了爭(zhēng)取貨源而采取的一種方式，他要承擔(dān)賣方不發(fā)運(yùn)貨物的風(fēng)險(xiǎn)。匯付方式中無論賒銷還是預(yù)付貨款風(fēng)險(xiǎn)較大。

2.2 托收結(jié)算方式的缺陷

托收方式中，參與交易的銀行只是擔(dān)當(dāng)法律上人的角色，不承擔(dān)保證付款的責(zé)任，出口商能否收回貨款，在很大程度上取決于進(jìn)口商的信譽(yù)。在付款交單條件下，出口商要承擔(dān)進(jìn)口商不去提貨的風(fēng)險(xiǎn)以及轉(zhuǎn)售貨物可能發(fā)生的價(jià)格損失；在承兌交單條件下，出口商有可能既失去貨物，又無法收回貨款。

2.3 信用證結(jié)算方式的缺陷。

在三種傳統(tǒng)的結(jié)算方式中，信用證支付方式屬于銀行信用，銀行承擔(dān)了第一付款人的責(zé)任，受益人的收款權(quán)利得到銀行信用的保障。但是，從開證申請(qǐng)人的角度出發(fā)，除了支付高額的保證金外，還要接受開證行嚴(yán)格的審查，隨著世界買方市場(chǎng)的形成，進(jìn)口商一般不愿意接受這種對(duì)自己不利的信用證方式。

3 合理運(yùn)用各種國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式

在一般的國(guó)際貨物買賣合同中，通常只單獨(dú)使用某一種方式。但在特定的情況下，也可以在同一筆交易中把兩種甚至兩種以上不同的方式結(jié)合起來使用，在實(shí)際業(yè)務(wù)中，根據(jù)不同國(guó)家和地區(qū)、不同客戶、不同交易的實(shí)際情況，全面衡量、取長(zhǎng)補(bǔ)短、力求做到既能達(dá)成交易，又能維護(hù)企業(yè)的權(quán)益，最終達(dá)到確保外匯資金安全，加速資金周轉(zhuǎn)，擴(kuò)大貿(mào)易，獲得更多利益。

3.1 備用信用證和匯付方式的結(jié)合使用

采用匯付結(jié)算方式，費(fèi)用最為低廉。在采用預(yù)付貨款的情況下，買方最為擔(dān)心的是賣方是否能夠按照合同的規(guī)定發(fā)運(yùn)貨物，如果賣方違約，買方將遭受錢貨兩空的損失。如果和備用信用證結(jié)合使用，不僅使買方能夠以優(yōu)惠的條件爭(zhēng)取到貨源，而且在很大程度上保證了買方的利益，還可以使賣方的銷售渠道得以暢通，并且也保證了賣方的收款利益。

3.2 備用信用證和托收方式結(jié)合使用

同匯付方式相比 ，托收方式相對(duì)來講風(fēng)險(xiǎn)較小，但是基于托收先發(fā)貨，后收款的特點(diǎn)，賣方將承擔(dān)買方不提貨的風(fēng)險(xiǎn)，尤其是在承兌交單的情況下，賣方很容易遭受錢貨兩空的風(fēng)險(xiǎn)，如果僅僅出于安全的考慮，選取付款交單的風(fēng)險(xiǎn)要相對(duì)小一些。但是在買方處于決定地位的國(guó)際市場(chǎng)上，支付方式的優(yōu)惠與否，直接關(guān)系到交易的成功與失敗。承兌交單支付方式如果同備用信用證結(jié)合使用，既可以使買方得到資金融通，為賣方爭(zhēng)取到更多的客戶，又可以使賣方在買方違約時(shí)得到賠償。

3.3 國(guó)際保理業(yè)務(wù)的運(yùn)用

在當(dāng)前的國(guó)際貿(mào)易結(jié)算中，基于傳統(tǒng)支付方式在實(shí)際交易中暴露出來的缺陷，國(guó)際保理業(yè)務(wù)獲得了長(zhǎng)足的發(fā)展。保理業(yè)務(wù)是一項(xiàng)集商業(yè)資信調(diào)查、應(yīng)收賬款管理、信用風(fēng)險(xiǎn)擔(dān)保及貿(mào)易融資于一體的新興綜合金融服務(wù)方式，在世界各地發(fā)展迅速，目前已有很多個(gè)國(guó)家和地區(qū)開展了這項(xiàng)業(yè)務(wù)。

國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式還會(huì)呈現(xiàn)出新的發(fā)展趨勢(shì)，對(duì)金融服務(wù)的要求越來越趨向綜合化，安全、便捷、融資便利、低成本、高效率成為交易者考慮的綜合因素。長(zhǎng)期以來，我國(guó)進(jìn)出口貿(mào)易結(jié)算格局少有變化，傳統(tǒng)支付方式仍居重要地位。借鑒國(guó)際商務(wù)活動(dòng)中的新理念和新運(yùn)作，將有助于企業(yè)開闊視野，增強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力。

【參考文獻(xiàn)】

[1]王愛東.國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式的新發(fā)展[J].山西財(cái)政稅務(wù)?？茖W(xué)校學(xué)報(bào).2003.02（1）：57-58.

[2]張緒斌 王劍華.新型國(guó)際結(jié)算業(yè)務(wù)特點(diǎn)和選擇標(biāo)準(zhǔn)[J].跨國(guó)經(jīng)營(yíng).2003（6）：40-41.

篇2

一、國(guó)際貿(mào)易結(jié)算的一般運(yùn)作及其核心問題

《聯(lián)合國(guó)國(guó)際貨物銷售合同公約》規(guī)定，賣方必須“交付貨物，移交一切與貨物有關(guān)的單據(jù)并轉(zhuǎn)移貨物的所有權(quán)”（第30條），買方必須“支付貨物價(jià)款和收取貨物”（第53條）。可見，交貨和付款是進(jìn)出口業(yè)務(wù)中兩個(gè)非常重要的環(huán)節(jié)。由于進(jìn)出口貿(mào)易是在不同的國(guó)家和地區(qū)間進(jìn)行，這使得國(guó)際貿(mào)易的交貨和付款在時(shí)間和空間上都是分離的，于是可能出現(xiàn)進(jìn)口商在付出貨款之時(shí)未獲得貨物，或者是出口商在對(duì)貨物失去控制之時(shí)未獲得付款等情況。為了不使處在不利的一方遭受損失，這里涉及的關(guān)鍵問題是，對(duì)方是否能夠履約。

只要進(jìn)口商付出了款項(xiàng)，就證明他已經(jīng)履約。在先交貨后付款的情況下，進(jìn)口商往往是確定出口商提供了合同規(guī)定的商品之后，才會(huì)履行義務(wù)。問題的關(guān)鍵是如何確定以及確定的可信度：親自確定或者通過第三者代替自己確定？見到貨物后才算確定，還是貨物運(yùn)抵本國(guó)就可以確定，甚至在貨物生產(chǎn)地裝船就可以確定？以上情形對(duì)應(yīng)著不同的結(jié)算方式，它們都是進(jìn)口商確定或監(jiān)督對(duì)方是否履約的可使用的方法。但是，不同方法所達(dá)到的監(jiān)督效果及所需的成本是不相同的。

反過來，如果出口商交了貨，進(jìn)口商反而不付款呢？因此，出口商往往根據(jù)基礎(chǔ)合同中不同的貿(mào)易條件(Trade Terms)和運(yùn)輸方式考慮采用何種結(jié)算方式，以達(dá)到約束買方付款的目的。《2000年國(guó)際貿(mào)易術(shù)語解釋通則》按交貨性質(zhì)的不同，將13種貿(mào)易術(shù)語分為實(shí)質(zhì)貨和象征貨兩大類。在實(shí)質(zhì)貨情況下，出口商必須在合同規(guī)定地點(diǎn)將貨物交由進(jìn)口商控制，才算是完成了交貨任務(wù)，此時(shí)付款贖單和承兌贖單都已不能代替貨物的交付，因而信用證或托收方式不適用了。這類貿(mào)易術(shù)語包括了EXW、FAS、DAF、DES、DEQ、DDU、DDP等，這時(shí)出口商最好采用預(yù)付貨款的方式；在象征貨情況下，出口商以裝運(yùn)單據(jù)的交付代替貨物的交付，進(jìn)口商憑對(duì)方提供的齊全、正確、及時(shí)的單據(jù)付款。這時(shí)，單據(jù)銜接了貿(mào)易的全過程，較好解決了上述時(shí)空差距所帶來的矛盾。FCA、FOB、CFR、CIF、CPT、CIP等6種貿(mào)易術(shù)語即屬此類。

從理論上說，信用證和托收僅適用于象征貨的貿(mào)易術(shù)語，此外，出口商還要考慮不同的運(yùn)輸方式對(duì)結(jié)算方式選擇的影響。如果是海洋運(yùn)輸，出口商可以通過控制海運(yùn)提單（物權(quán)憑證）作為約束進(jìn)口商付款贖單的有效工具。此時(shí)，可以選用信用證或托收方式收款。但如果是航空、鐵路或郵政運(yùn)輸，出口商發(fā)貨后取得的單據(jù)并不代表單據(jù)項(xiàng)下的貨物，此時(shí)信用證或托收就沒有實(shí)質(zhì)意義了。

由上述分析可知，不同的國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式實(shí)際上是雙方用來監(jiān)督對(duì)方履約的有效方法和策略。因而國(guó)際貿(mào)易結(jié)算的一般運(yùn)作往往表現(xiàn)為在貿(mào)易單據(jù)（包括商業(yè)單據(jù)和金融單據(jù)）和資金的收付中通過銀行的中介與監(jiān)督，促使交易雙方履約并盡量降低支付交易成本的信用活動(dòng)，其中，信用是國(guó)際貿(mào)易結(jié)算的核心問題。出于當(dāng)前國(guó)際市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的需要，國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式的選擇，實(shí)際上需要出口企業(yè)有效的融合銀行信用的安全性和商業(yè)信用的靈活性，以達(dá)到均衡雙方的貿(mào)易利益的目的。

二、制約我國(guó)出口企業(yè)理性選擇國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式的主要因素

在國(guó)際貿(mào)易結(jié)算中，銀行和進(jìn)出口商都將面臨信用風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)于出口商來說，他能否對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行準(zhǔn)確地把握和控制，直接關(guān)系著國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式是否是理性的選擇。當(dāng)前，我國(guó)出口企業(yè)在對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)的防范上普遍存在著嚴(yán)重的缺陷和不足，具體表現(xiàn)為：

1.我國(guó)企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)淡薄，企業(yè)內(nèi)部的信用管理普遍缺失。我國(guó)大多數(shù)的出口企業(yè)其市場(chǎng)化的制度改革尚未完成，在內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)上仍存在著那種資產(chǎn)處置權(quán)私有化而經(jīng)營(yíng)責(zé)任卻公有化的弊端，企業(yè)沒有強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)的經(jīng)濟(jì)動(dòng)力和壓力。長(zhǎng)期在這種內(nèi)無動(dòng)力、外無壓力的環(huán)境中，出口企業(yè)已逐漸習(xí)慣了粗放營(yíng)運(yùn)。在企業(yè)的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)上，則存在著只注重銷售業(yè)績(jī)而忽視效益的觀念，企業(yè)管理者為了應(yīng)付上級(jí)主管部門業(yè)績(jī)考核，或是迫于市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的壓力，片面的追求出口額，忽視了對(duì)交易過程的各個(gè)環(huán)節(jié)進(jìn)行有效的風(fēng)險(xiǎn)控制，由此導(dǎo)致了在出口額增長(zhǎng)的同時(shí)，逾期的海外應(yīng)收帳款也越來越多。此外，在實(shí)際業(yè)務(wù)運(yùn)作過程中，許多出口企業(yè)常將信用證視為整個(gè)交易過程的保障工具，認(rèn)為只要嚴(yán)格做到“單證一致，單單一致”，出口商就可憑借裝運(yùn)單據(jù)很快取得貨款，既安全又主動(dòng)。然而，事實(shí)上信用證并不是“保險(xiǎn)工具”，在使用過程中因其固有的內(nèi)在缺陷而可能使出口商遭遇不開證，提供假信用證，開立“軟條款”以及以“不符點(diǎn)”為由惡意拒付等問題。正是基于信用證在實(shí)際操作中存在的這些諸多漏洞，它很可能使貿(mào)易的達(dá)成和貸款的支付事實(shí)上最終還依賴于商業(yè)信用。因此，問題的關(guān)鍵在于交易對(duì)象的選擇以及在不同條件下各種結(jié)算方式的靈活運(yùn)用。

2.我國(guó)貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)控制要求過于嚴(yán)格。目前，我國(guó)銀行將所有貿(mào)易融資授信業(yè)務(wù)納入統(tǒng)一授信范圍，企業(yè)信用等級(jí)必須達(dá)到A級(jí)以上方能開展貿(mào)易融資業(yè)務(wù)。根據(jù)這一規(guī)定，許多外貿(mào)企業(yè)的貿(mào)易融資需求是無法滿足的。

以農(nóng)業(yè)銀行的做法為例，單個(gè)客戶的最高綜合授信額度原則上應(yīng)該根據(jù)客戶風(fēng)險(xiǎn)狀況得出，但是銀行對(duì)客戶風(fēng)險(xiǎn)狀況缺乏歷史數(shù)據(jù)積累，因此無法據(jù)此來確定授信額度。在實(shí)際工作中，它是以客戶償債能力作為核定最高綜合授倌額度的核心，控制指標(biāo)主要為客戶的資產(chǎn)負(fù)債率，對(duì)不同的客戶信用評(píng)級(jí)采取不同的授信額度核定模型。顯然，這些核定模型并不是完全建立在客戶風(fēng)險(xiǎn)及財(cái)務(wù)狀況綜合評(píng)估基礎(chǔ)之上，在實(shí)施過程，或者過于和客戶的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)、資產(chǎn)規(guī)模緊密相關(guān)，或者過于強(qiáng)調(diào)第二還款能力（即進(jìn)行有效足額抵押、質(zhì)押、保證額等）。在不能提供明確的擔(dān)保單位或具體的擔(dān)保資料的情況下，無法合理核定授信額度。而那些新建的外貿(mào)客戶一般只能達(dá)到A級(jí)評(píng)定標(biāo)準(zhǔn)，在不能提供明確的擔(dān)保單位或具體的擔(dān)保資料的情況下，也無法核定授信額度。

3.我國(guó)政策性金融手段還未完全融入國(guó)際貿(mào)易結(jié)算。在我國(guó)，2001年成立的中國(guó)出口信用保險(xiǎn)公司全部統(tǒng)攬了由中國(guó)進(jìn)出口銀行和商業(yè)性保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)所剝離的出口信用保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，與中國(guó)進(jìn)出口銀行同時(shí)提供政策性金融服務(wù)。自成立以來，中國(guó)出口信用保險(xiǎn)公司為我國(guó)擴(kuò)大出口起到了很大的推動(dòng)作用。以2003年為例，共完成承保額57.1億美元，同比增長(zhǎng)107%。其中短期險(xiǎn)完成42.6億美元，同比增長(zhǎng)143.6%；中長(zhǎng)期險(xiǎn)完成13.55億美元，同比增長(zhǎng)45.5%；擔(dān)保完成9850萬美元。當(dāng)年出口信用保險(xiǎn)保額占出口總額的比重為1.3%，比上年提高近0.5個(gè)百分點(diǎn)。但是，我們也應(yīng)注意的是到目前為止，我國(guó)投保出口信用險(xiǎn)的企業(yè)數(shù)不足出口企業(yè)的8%，而這一數(shù)字在法國(guó)是40%、英國(guó)37%、荷蘭25%、日本為30%、韓國(guó)也從1996年的13%上升為2002年的18%。這說明，我國(guó)的政策性金融工具在對(duì)外貿(mào)易結(jié)算中尚未發(fā)揮其應(yīng)有的作用。目前我國(guó)尚無保險(xiǎn)公司為商業(yè)銀行開展“無追索權(quán)的應(yīng)收帳款轉(zhuǎn)讓”業(yè)務(wù)提供保險(xiǎn)，這意味著商業(yè)銀行必須獨(dú)自承擔(dān)可能出現(xiàn)的信用風(fēng)險(xiǎn)，從而使得風(fēng)險(xiǎn)成本增加，實(shí)際收益率降低。

4．我國(guó)信用中介服務(wù)機(jī)構(gòu)整體水平不高。在買方市場(chǎng)主導(dǎo)的國(guó)際市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中，貿(mào)易雙方的信息是不完全的，進(jìn)口商往往具有信息優(yōu)勢(shì)，于是欺詐行為是否發(fā)生是進(jìn)口商“自由選擇”的結(jié)果。因此，提高出口企業(yè)對(duì)欺詐行為進(jìn)行識(shí)別和懲罰的能力和成功率，是企業(yè)能否理性選擇國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式的重要前提。為此需要由信用中介服務(wù)機(jī)構(gòu)提供這方面的專業(yè)經(jīng)驗(yàn)和知識(shí)，以用于對(duì)各種風(fēng)險(xiǎn)的分析和防范。目前我國(guó)雖然也有一些為企業(yè)提供信用服務(wù)的市場(chǎng)運(yùn)作機(jī)構(gòu)（如征信公司、資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)、信用調(diào)查機(jī)構(gòu)等）和信用產(chǎn)品，例如信用調(diào)查報(bào)告、資信評(píng)級(jí)報(bào)告等，但信用中介服務(wù)市場(chǎng)還存在嚴(yán)重的供需雙重不足的局面：一方面，我國(guó)出口企業(yè)對(duì)信用產(chǎn)品的需求還十分有限，企業(yè)普遍缺乏使用信用產(chǎn)品的意識(shí)；另一方面，從信用服務(wù)的供給來看，國(guó)內(nèi)有實(shí)力提供高質(zhì)量信用產(chǎn)品的機(jī)構(gòu)或企業(yè)還很少。同時(shí)，我國(guó)社會(huì)相關(guān)的信用數(shù)據(jù)的開放程度很低，很多涉及企業(yè)的信用數(shù)據(jù)和資料無法得到，從而使得出口企業(yè)無法依靠信用中介服務(wù)機(jī)構(gòu)的管理比較優(yōu)勢(shì)，來增強(qiáng)企業(yè)在信息收集、信用評(píng)估等方面的能力，進(jìn)而達(dá)到理性選擇結(jié)算方式的目的。

三、進(jìn)一步加強(qiáng)我國(guó)出口企業(yè)對(duì)國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式的理性選擇

1.出口企業(yè)應(yīng)在其內(nèi)部建立一套完善的信用管理體系。我國(guó)出口企業(yè)能否最大限度的給予客戶靈活多樣的支付方式和富有彈性的支付條件以適應(yīng)國(guó)際市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的需要，其前提在于能否有效地對(duì)客戶的信用風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行識(shí)別、分析和評(píng)估，并在此基礎(chǔ)上有效地控制風(fēng)險(xiǎn)和用最經(jīng)濟(jì)合理的方法綜合處理風(fēng)險(xiǎn)。而這些方法和技術(shù)的落實(shí)和實(shí)施最終還有賴于企業(yè)在經(jīng)營(yíng)管理理念和管理組織制度方面的狀況。因?yàn)?，出口企業(yè)在國(guó)際貿(mào)易結(jié)算環(huán)節(jié)所面臨的信用風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)際上是產(chǎn)生于整個(gè)經(jīng)營(yíng)管理的各個(gè)環(huán)節(jié)的疏漏或缺陷。所以，企業(yè)的領(lǐng)導(dǎo)要充分重視這一風(fēng)險(xiǎn)的存在，并有必要根據(jù)自身的經(jīng)營(yíng)特點(diǎn)及實(shí)際情況，制定一套貫穿于企業(yè)出口各個(gè)環(huán)節(jié)的風(fēng)險(xiǎn)防范體系，從市場(chǎng)開發(fā)、簽定合同、發(fā)貨直至帳款回收。在這一過程中，企業(yè)應(yīng)在內(nèi)部形成科學(xué)的制約機(jī)制，使企業(yè)的交易決策權(quán)限和拖欠風(fēng)險(xiǎn)職責(zé)更加明確，以有效地控制應(yīng)收帳款。

2.大力發(fā)展出口貿(mào)易融資業(yè)務(wù)，尤其是低風(fēng)險(xiǎn)的出口貿(mào)易融資業(yè)務(wù)。貿(mào)易融資有著不同于一般的流動(dòng)資金貸款的特殊之處，銀行在辦理貿(mào)易融資時(shí)應(yīng)將市場(chǎng)分析放在首位，重點(diǎn)考察的是一筆特定貿(mào)易的進(jìn)展情況，應(yīng)收帳款的真實(shí)性和可控性以及因此產(chǎn)生的現(xiàn)金流情況，而不是客戶財(cái)務(wù)報(bào)告反映的整體償債能力和信用狀況。出口押匯、出口貼現(xiàn)、福費(fèi)廷及出口保理都是為應(yīng)收帳款提供的臨時(shí)性資金融通，屬于具有應(yīng)收帳款作為還款保障的低風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易融資，應(yīng)該大力發(fā)展。

篇3

目前，傳統(tǒng)的貿(mào)易結(jié)算方式仍發(fā)揮著重要作用，如信用證、匯付、托收等依然占據(jù)重要地位，但是福費(fèi)廷、國(guó)際保險(xiǎn)業(yè)務(wù)等逐漸被提上議程。本文就傳統(tǒng)的國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式進(jìn)行了分析，指出了其存在的安全風(fēng)險(xiǎn)，并就其隱患提出了相應(yīng)的解決措施。

【關(guān)鍵詞】

國(guó)際貿(mào)易；結(jié)算方式；安全風(fēng)險(xiǎn)；解決措施

0 引言

國(guó)際貿(mào)易的進(jìn)一步發(fā)展推動(dòng)了國(guó)際結(jié)算工作的開展，國(guó)際結(jié)算要實(shí)現(xiàn)變革和突破，必須不斷擴(kuò)大國(guó)際貿(mào)易的發(fā)展規(guī)模，而要實(shí)現(xiàn)國(guó)際貿(mào)易的擴(kuò)大化，也要加快國(guó)際結(jié)算方式的變革?？傊鳛閲?guó)際貿(mào)易重要組成部分的國(guó)際結(jié)算，在全球經(jīng)濟(jì)發(fā)展中發(fā)揮著重要作用，相關(guān)職能部門要優(yōu)化結(jié)算方式，保證結(jié)算安全、高效，推動(dòng)國(guó)際貿(mào)易的進(jìn)一步發(fā)展。

1 國(guó)際貿(mào)易主要結(jié)算方式的優(yōu)勢(shì)和風(fēng)險(xiǎn)分析

隨著世界經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，國(guó)際貿(mào)易市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)趨于白熱化，價(jià)格已不再是影響競(jìng)爭(zhēng)的唯一條件，選擇的結(jié)算方式日益成為競(jìng)爭(zhēng)手段為各國(guó)所矚目，且選擇的結(jié)算方式不同造成的客觀影響也不盡相同。首先，交易雙方必須對(duì)資金的融通以及收匯風(fēng)險(xiǎn)有清醒的認(rèn)識(shí)；其次，交易雙方必須將結(jié)算及其他支出作為參考依據(jù)。以下?lián)?guó)際貿(mào)易的幾種結(jié)算方式進(jìn)行了探討，并對(duì)其存在的安全隱患做了深刻分析。

1.1 國(guó)際貿(mào)易中使用匯付的優(yōu)勢(shì)和存在的風(fēng)險(xiǎn)

國(guó)際貿(mào)易中較常使用貨到付款和預(yù)付貨款兩種基本結(jié)算方式，能夠直接通過銀行票匯或者電匯的方式實(shí)現(xiàn)貨款的支付和轉(zhuǎn)移。它的顯著優(yōu)點(diǎn)是結(jié)算的程序簡(jiǎn)單方便，交易過程中只涉及款項(xiàng)的轉(zhuǎn)移，銀行收取的手續(xù)費(fèi)較少，一定程度上降低了不必要的經(jīng)濟(jì)支出。另外，貨到付款充分保障了買方的利益，所以國(guó)際市場(chǎng)普遍接受這種結(jié)算方式。但是，匯付在國(guó)際交易市場(chǎng)的廣泛應(yīng)用，也帶來了一定的風(fēng)險(xiǎn)：（一）假如買方使用賒賬或者貨到付款的結(jié)算方式，出口商將承擔(dān)較大的經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)，會(huì)加重其經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)；（二）如使用預(yù)付的結(jié)算方式，進(jìn)口商需要拿出大量活動(dòng)資金，且承擔(dān)了大部分經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)；（三）在使用匯票的過程中，有的經(jīng)濟(jì)集團(tuán)信譽(yù)度不高，極有可能使用假匯票，給交易的另一方帶來巨大的經(jīng)濟(jì)損失；（四）電匯和信匯也存在較大的安全隱患，匯款單位可以向出口商提供匯款的收據(jù)，但是同樣可以在款項(xiàng)解除前撤銷匯款請(qǐng)求，導(dǎo)致交易無法正常完成。

1.2 國(guó)際貿(mào)易中使用托收的優(yōu)勢(shì)和存在的風(fēng)險(xiǎn)

在國(guó)際交易市場(chǎng)，托收的成本相對(duì)小于信用證，所以，進(jìn)口商普遍采用托收的結(jié)算方式。貿(mào)易雙方在交易的過程中，由于跟單托收的票據(jù)更加安全和詳細(xì)，所以結(jié)算時(shí)一般會(huì)采用跟單托收的方式。但是在實(shí)際的托收過程中，也存在較多的不足：（一）相對(duì)于貨到付款方式來說，托收相對(duì)降低了出口商的安全風(fēng)險(xiǎn)，但是托收的方式仍隸屬于商業(yè)信用性質(zhì)。賣方將收取貨款的權(quán)利委托給銀行，買方的信用額度對(duì)能否收到貨款的影響極大，有些買家會(huì)臨時(shí)要求折扣甚至拒付款項(xiàng)，所以賣方在交易中仍處于不利地位，存在較大的安全隱患；（二）社會(huì)的動(dòng)蕩以及國(guó)家法律的變更對(duì)信托的影響極大，而且由于地域差異，各國(guó)的信托方式也不盡相同。南美的一些國(guó)家，在實(shí)際的托收過程中有著自己的方式，他們習(xí)慣將D/P 方式與D/A方式等同起來，而有些國(guó)家對(duì)D/P方式不太理解，極易造成收匯失敗的現(xiàn)象，不利于買賣雙方的正常貿(mào)易往來。

1.3 國(guó)際貿(mào)易中使用信用證的優(yōu)勢(shì)和存在的風(fēng)險(xiǎn)

信用證作為一種結(jié)算方式，實(shí)現(xiàn)了以商業(yè)信用取代銀行信用，因而可靠性和安全性相對(duì)較高。但是就目前而言，信用證在國(guó)際貿(mào)易結(jié)算過程中還存在一定的安全隱患：（一）從功能上講，信用證主要用于結(jié)算和規(guī)避金融風(fēng)險(xiǎn)。在國(guó)際出口貿(mào)易中，出口商需要承擔(dān)進(jìn)口商的商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，但是使用信用證結(jié)算方式，出口商還需要額外承擔(dān)戰(zhàn)爭(zhēng)以及政治風(fēng)險(xiǎn)；（二）從效率上講，信用證結(jié)算方式采取單一的一致性原則，有些不法商人趁機(jī)鉆空子，任何環(huán)節(jié)的變化都會(huì)給交易雙方造成較大的經(jīng)濟(jì)損失；（三）從實(shí)效方面來說，信用證計(jì)算方式較為復(fù)雜，程序繁復(fù)，它需要進(jìn)出口企業(yè)至少花5-6小時(shí)來完成議付行、出口企業(yè)制單、開證行審單等，訂單提交程序復(fù)雜，而且假如所在地區(qū)無法進(jìn)行銀行議付或者需開具證明，則花得時(shí)間更長(zhǎng)。

2 國(guó)際貿(mào)易主要結(jié)算方式風(fēng)險(xiǎn)的防范和規(guī)避

在開展國(guó)際業(yè)務(wù)時(shí)，進(jìn)出口企業(yè)要根據(jù)實(shí)際情況選擇有效的結(jié)算方式，企業(yè)往往會(huì)權(quán)衡收益風(fēng)險(xiǎn)并遵循自身的風(fēng)險(xiǎn)偏好，除此之外，企業(yè)還要具體考慮交易貨物的特點(diǎn)、地區(qū)的法令法規(guī)以及地區(qū)的交易習(xí)慣等。為了有效規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)應(yīng)該科學(xué)選擇結(jié)算方式，實(shí)現(xiàn)資源的優(yōu)化配置，促進(jìn)國(guó)際貿(mào)易的正常進(jìn)行。由此可見，進(jìn)出口企業(yè)在選擇貿(mào)易結(jié)算方式時(shí)，要充分考慮每種方式的潛在風(fēng)險(xiǎn)，有計(jì)劃、有步驟的進(jìn)行防護(hù)，盡可能降低安全風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式的優(yōu)化。

2.1 匯付方式下對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的防范和規(guī)避

在具體的國(guó)際貿(mào)易中，匯付一般集中于小額交易中。不論交易雙方選擇何種結(jié)算方式，都不能100%保證安全收付。所以，賣方應(yīng)該充分權(quán)衡利弊，盡量選取預(yù)先支付的結(jié)算方式，迫不得已可以選擇其他方式；相對(duì)于賣方，買方應(yīng)該著重考察賣方的信譽(yù)度，在保證交易安全的前提下選擇結(jié)算方式。

2.2 托收方式下對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的防范和規(guī)避

2.2.1充分考量交易的另一方，盡可能選擇信用度良好的企業(yè)。出口商在選擇合作伙伴時(shí)，要對(duì)客戶的資質(zhì)有全面的認(rèn)識(shí)，盡可能保證合作伙伴的可靠，即使多次合作的企業(yè)也不能馬虎，必須對(duì)其經(jīng)營(yíng)狀況及信用額度進(jìn)行全面考察。加強(qiáng)對(duì)客戶的了解，必須從以下幾方面著手，如經(jīng)營(yíng)能力、資信狀況、經(jīng)營(yíng)范圍和產(chǎn)品的市場(chǎng)行情等，以便于全面了解企業(yè)概況。

2.2.2全面了解進(jìn)口國(guó)的貿(mào)易法規(guī)及條例。由于各國(guó)的國(guó)情及經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)律的限制，所以各進(jìn)口國(guó)的貿(mào)易法規(guī)及條例也不相同，所以，出口國(guó)要嚴(yán)格遵循進(jìn)口商的貿(mào)易管制條例，減少貿(mào)易摩擦。例如，有些國(guó)家對(duì)進(jìn)口商品的管制較為嚴(yán)格，要求進(jìn)口方必須在獲得進(jìn)口許可證的前提下才能進(jìn)口商品，所以出口商在發(fā)貨之前，必須獲得相應(yīng)的進(jìn)口許可證副本，保證順利發(fā)貨。有些國(guó)家要求出口企業(yè)必須獲得外匯許可，所以出口商要了解外匯的申請(qǐng)流程，保證出口商的收匯，促成交易雙方順利完成交易內(nèi)容。[3]

2.2.3盡可能選擇即期付款交單。目前，國(guó)際上尚無明確條文規(guī)定D/P的遠(yuǎn)期付款方式，而各國(guó)也沒有達(dá)成具體共識(shí)，所以D/P遠(yuǎn)期托收在具體操作時(shí)還存在較大分歧，所以出口商要謹(jǐn)慎選用。假如出口商必須使用此付款方式，必須對(duì)付款期限有明確的限制，要保證付款時(shí)間不超過貨物的運(yùn)輸時(shí)間。除此之外，D/P遠(yuǎn)期結(jié)算方式并不適合與拉美及歐美等國(guó)家的外貿(mào)交易。

2.2.4盡量選擇信譽(yù)度好的代收行。有些進(jìn)口商在進(jìn)行國(guó)際貿(mào)易的過程中，會(huì)考慮D/P的結(jié)算方式，但是他們一般會(huì)自己挑選代收行，這時(shí)就需要出口商謹(jǐn)慎考慮。進(jìn)口商一般指定與之關(guān)系良好的代收行，很容易出現(xiàn)提前借出貨運(yùn)單據(jù)的情況，一旦他們通過特殊關(guān)系提前得到貨物，就有可能借故延遲付款，由此，出口商即使對(duì)代收行有意見，想追究其責(zé)任，也會(huì)因?yàn)榈赜蛳拗贫铰木S艱。所以，出口商要加強(qiáng)與駐外機(jī)構(gòu)的聯(lián)系，及時(shí)了解進(jìn)口商所在地區(qū)的代收銀行的具體情況，保證收匯安全。

2.3 信用證方式下對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的防范和規(guī)避

2.3.1提前做好客戶資信調(diào)查工作。做好客戶資信調(diào)查，需要從以下幾個(gè)方面著手，如交易另一方的經(jīng)營(yíng)狀況、經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)、清償能力、經(jīng)營(yíng)規(guī)模以及產(chǎn)品的市價(jià)等。出口商要及時(shí)從相關(guān)的信息機(jī)構(gòu)獲得資料，根據(jù)數(shù)據(jù)顯示科學(xué)分析進(jìn)口商的交易情況。在調(diào)查研究的基礎(chǔ)上，出口商要選擇那些經(jīng)營(yíng)能力強(qiáng)、資信可靠的進(jìn)口商，進(jìn)一步促成交易雙方的合作。

2.3.2完善對(duì)開證銀行的資信調(diào)查。信用證作為一種銀行信用，其開證行的信譽(yù)十分重要。在實(shí)際的國(guó)際貿(mào)易中，有些進(jìn)口商與資信不良的小企業(yè)相互勾結(jié)，在開具相關(guān)的信用證后，延期付款，給出口商造成巨大的經(jīng)濟(jì)損失。為了有效規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，出口商應(yīng)提前做好準(zhǔn)備工作，對(duì)進(jìn)口商所在地區(qū)的金融、經(jīng)濟(jì)及銀行信用等有一個(gè)全面了解，雙方協(xié)商指定開證行，而且要有另一家銀行提供保兌，維護(hù)出口商的合法權(quán)益。

2.3.3保證買賣合同的科學(xué)性。合同是信用證結(jié)算業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)。所以，買賣雙方需提前制定詳細(xì)的信用證內(nèi)容，盡可能減少貿(mào)易糾紛。信用證類型多樣，優(yōu)勢(shì)和風(fēng)險(xiǎn)并存，所以買賣雙方必須謹(jǐn)慎選擇。例如，買方應(yīng)該盡可能爭(zhēng)取遠(yuǎn)期信用證，緩解自身的資金壓力，提升資金的使用率，順利實(shí)現(xiàn)商品生產(chǎn)和出售。同時(shí)一旦對(duì)方出現(xiàn)欺詐行為，要及時(shí)申請(qǐng)解除貿(mào)易，減少經(jīng)濟(jì)損失。就賣方而言，要保證信用證的安全，提升信用證的安全性能。

2.3.4嚴(yán)格審查信用證。出口商要嚴(yán)格信用證的審查程序：（一）保證信用證的內(nèi)容與具體的文獻(xiàn)合同一致，及時(shí)發(fā)現(xiàn)條件限制。一旦發(fā)現(xiàn)不合理現(xiàn)象，出口商應(yīng)該立即要求對(duì)方刪除或者修改相關(guān)條例；（二）嚴(yán)格審查信用證的類型、真?zhèn)渭伴_證行的信用度等，銀行要充分發(fā)揮職能，保證出口商的合法權(quán)益。

3 結(jié)束語

隨著國(guó)際一體化進(jìn)程的加快，國(guó)際貿(mào)易呈現(xiàn)多元化趨勢(shì)。中國(guó)自加入WTO以來，逐漸進(jìn)入全球貿(mào)易大國(guó)的行列，國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)很大程度上依賴于國(guó)際貿(mào)易額，所以保證國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式的安全刻不容緩。

【參考文獻(xiàn)】

[1]蔣勇.論國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式的綜合使用[J].黑龍江對(duì)外經(jīng)貿(mào)，2012（03）

[2]李明.國(guó)際貿(mào)易結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)研究[J].重慶大學(xué)，2011（05）

篇4

[關(guān)鍵詞] 托收 信用證 貨款結(jié)算方式

2008年我國(guó)對(duì)外貿(mào)易進(jìn)出口總額從1978年的206億美元上升到2.56萬億美元,我國(guó)在全球貿(mào)易中的排名連年上升,成為僅次于美國(guó)和德國(guó)的第三貿(mào)易大國(guó)。貿(mào)易量的快速增長(zhǎng),就使貿(mào)易結(jié)算能否安全收匯問題的重要性逐漸突出。目前中國(guó)對(duì)外貿(mào)易貨款結(jié)算及其出口收匯的實(shí)際情況已經(jīng)表明,由于貨款結(jié)算方式的選擇不當(dāng),貨款結(jié)算安全的風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)比過去明顯增加,并且迄今至少已有1000多億美元的海外應(yīng)收賬款無法收回,有些地區(qū)對(duì)外貿(mào)易的逾期應(yīng)收賬款高達(dá)18%～20%,嚴(yán)重影響了國(guó)民經(jīng)濟(jì)的持續(xù)均衡發(fā)展。因此,選擇最好的國(guó)際貿(mào)易貨款結(jié)算方式,避免收匯風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)是一個(gè)十分重要的問題,必須引起外貿(mào)企業(yè)的高度重視。

國(guó)際貿(mào)易貨款結(jié)算的基本方式包括匯款、托收、信用證。匯款結(jié)算方式屬于商業(yè)信用,多用于勞務(wù)和資本往來,但在貨物貿(mào)易中,由于賣方承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)太大,很少被使用;托收結(jié)算方式雖也屬于商業(yè)信用,但托收方式中的跟單托收由于出口商承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小,在國(guó)際結(jié)算中使用較多;目前,信用證結(jié)算方式在國(guó)際貿(mào)易貨款結(jié)算中最為普遍,它屬于銀行信用,對(duì)貿(mào)易雙方均有約束,雙方承擔(dān)對(duì)等風(fēng)險(xiǎn)。本文將著重分析信用證和托收這兩種國(guó)際貿(mào)易貨款結(jié)算方式的各自的特點(diǎn),并提出相應(yīng)的防范措施。

一、托收結(jié)算的特點(diǎn)與優(yōu)劣

托收是指出口商為了收取貨款,出具以進(jìn)口商為付款人的匯票,委托當(dāng)?shù)劂y行通過它的國(guó)外分行或行向進(jìn)口商收取貨款的方式。托收根據(jù)使用匯票的不同,可分為光票托收和跟單托收,以跟單托收使用較多,而跟單托收根據(jù)交單條件的不同,又分為付款交單(D\P)和承兌交單(D\A)。“D\P”是指出口商將匯票連同貨運(yùn)單據(jù)交給銀行托收時(shí),指示銀行只有在進(jìn)口商付清全部貨款時(shí)才能交出貨運(yùn)單據(jù)?！癉\A”是指出口商的交單以進(jìn)口商的承兌為條件,進(jìn)口商承兌匯票后,即可向銀行取得貨運(yùn)單據(jù),待匯票到期日付款。由此可見,選擇“D\P”方式比選擇“D\A”方式較為安全。只要買方未付款,貨運(yùn)單據(jù)仍在銀行,那么,貨權(quán)仍歸賣方,賣方仍可將貨物轉(zhuǎn)賣他人或運(yùn)回。而“D\A”方式的風(fēng)險(xiǎn)就比較大,因?yàn)?買方可能簽署了承兌書,取走了單據(jù)、提走貨物之后,到期不來付款,賣方損失更大。

國(guó)際貿(mào)易貨款采用托收結(jié)算的方式,優(yōu)點(diǎn)在于其費(fèi)用低廉,手續(xù)簡(jiǎn)單迅速,方式靈活。但托收方式是一種商業(yè)信用,銀行只提供服務(wù),不提供信用,進(jìn)口商是否付款贖單或承兌,或承兌后是否付款,出口商能否按時(shí)收回貨款,完全取決于進(jìn)口商的信用。假如進(jìn)口商因商情變化,到時(shí)拒不付款或者拒不承兌,出口商就有可能遲收或收不到貨款的危險(xiǎn)。如果遇到這種情況,銀行對(duì)此并不承擔(dān)任何責(zé)任。因此,托收對(duì)進(jìn)口商有利,特別是“D\A”對(duì)進(jìn)口商更為有利,而對(duì)出口商來說則存在較大的風(fēng)險(xiǎn)。比如,經(jīng)常有進(jìn)口商在出口貨物出港后提出降價(jià),如果這時(shí)出口商不同意,那么出口商只好將貨物轉(zhuǎn)賣他人或者把貨物運(yùn)回,有時(shí)貨物已經(jīng)到達(dá)目的地,進(jìn)口商就是不贖單,結(jié)果造成了滯港費(fèi)、倉儲(chǔ)費(fèi)等。出口商不但沒有收到貨款反而無辜受到損失?？梢?出口商在托收業(yè)務(wù)中,不僅資金負(fù)擔(dān)重,而且收匯風(fēng)險(xiǎn)很大,因此在出口業(yè)務(wù)中一定要認(rèn)真審查進(jìn)口商的資信狀況。雖然托收從形式上來講,進(jìn)口商的利益受到較大的保護(hù),但其依然面臨著被欺詐的風(fēng)險(xiǎn),要防范出口商以虛假單據(jù)或發(fā)運(yùn)殘次貨物等形式騙取貨款。

此外,在國(guó)際貿(mào)易貨款結(jié)算中采用托收結(jié)算的方式時(shí),其最基本的交易基礎(chǔ)是買賣雙方必須相互信任,在其他方面沒有明顯妨礙賣方收款的諸如國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)、政治風(fēng)險(xiǎn)、外匯管制風(fēng)險(xiǎn)等不利因素,托收的貨物往往是跨國(guó)公司內(nèi)部母子公司交易的、非熱銷的貨物,并且雙方都有著減少手續(xù)費(fèi)用,縮短交易時(shí)間,節(jié)約成本的愿望。

二、信用證結(jié)算的特點(diǎn)與優(yōu)劣

正因?yàn)橥惺战Y(jié)算方式存在上述弊端,為了解決買賣雙方的互不了解、互不信任問題,信用證結(jié)算方式應(yīng)運(yùn)而生。所謂信用證結(jié)算方式是指,銀行根據(jù)進(jìn)口商的申請(qǐng),向出口商開出的,保證在一定期限內(nèi)憑符合規(guī)定的單據(jù)付款的書面文件。

信用證結(jié)算方式的特點(diǎn)主要在體現(xiàn)三個(gè)方面:一是開證行取代進(jìn)口商承擔(dān)起向出口商付款的第一責(zé)任,這也是信用證結(jié)算中“銀行信用”的根本體現(xiàn);二是信用證是純粹的單證交易,收益人只有按信用證的規(guī)定辦理和提交各項(xiàng)單據(jù),才能保證其貨款得到及時(shí)的償付,這是信用證“紙面交易”特點(diǎn)的突出體現(xiàn);三是信用證是獨(dú)立自足的文件,也就是說,盡管信用證是進(jìn)口商依據(jù)合同約定向開證行申請(qǐng)開立的,但一經(jīng)開出就構(gòu)成了開證行和出口商之間的契約關(guān)系。由此可見,信用證是法律意義上的獨(dú)立合同,銀行僅憑單據(jù)是否與信用證要求相符來決定是否償付貨款,而與任何其他合同無關(guān)。

由于信用證結(jié)算具有上述三個(gè)特點(diǎn),其優(yōu)點(diǎn)也就十分顯然,能夠把原來由進(jìn)口商履行的“憑單付款”責(zé)任,轉(zhuǎn)化為由銀行承擔(dān),即通常所說的“以銀行信用取代商業(yè)信用”。由于銀行信用更加可靠、穩(wěn)健,并且銀行的資金也更加雄厚,能夠?yàn)檫M(jìn)出口雙方提供資金融通的便利,使得買賣雙方都增加了安全感,從而大大促進(jìn)了國(guó)際貿(mào)易的發(fā)展。此外,采用信用證結(jié)算對(duì)銀行也不無裨益,銀行利用自身聲譽(yù)向外開出信用證而獲得一定的開證手續(xù)費(fèi)收入,并且它所做出的付款承諾也是以賣方交來的代表貨物所有權(quán)的憑證以及買方的開證押金或保證金或質(zhì)押為基礎(chǔ)的。因此,信用證結(jié)算方式上的述優(yōu)點(diǎn),使得它成為當(dāng)前國(guó)際貿(mào)易貨款結(jié)算中使用得最為廣泛的一種結(jié)算方式。

但是,目前歐美市場(chǎng)上利用信用證進(jìn)行國(guó)際貿(mào)易結(jié)算的比例不到20%,而其他商業(yè)信用方式則要占到80%以上。這是因?yàn)樵趪?guó)際貿(mào)易貨款結(jié)算中,采用信用證結(jié)算的方式雖然優(yōu)點(diǎn)明顯,但其操作程序復(fù)雜,要求嚴(yán)謹(jǐn),會(huì)在一定程度上增加貿(mào)易的結(jié)算成本,而且還有其本身體制的內(nèi)在缺陷,稍有不慎則會(huì)增大貿(mào)易貨款結(jié)算的難度。例如,美國(guó)Beyene公司以信用證方式給阿拉伯共和國(guó)的Mohammed Sofan出口一批貨物,就因?yàn)樵谔釂沃袑ⅰ癕ohammed Sofan”打成“ Mohammed Soran”僅一字之差就遭到了銀行的拒付,而且法院最終判定銀行勝訴。

從這個(gè)案例不難看出,信用證方式結(jié)算也存在一定的風(fēng)險(xiǎn)。因?yàn)樾庞米C是純粹的單證業(yè)務(wù),銀行付款嚴(yán)格按照“單單相符、單證相符”而不管貨物,對(duì)于出口商而言,即使已經(jīng)按合同和信用證要求履約,但如果在制單過程中出現(xiàn)失誤,則同樣可能面臨不能安全收匯的風(fēng)險(xiǎn)。此外,對(duì)于出口商而言,還可能因開證行資信不佳或收到虛假信用證、軟條款信用證而遭受風(fēng)險(xiǎn)和損失;對(duì)于進(jìn)口商而言,即使在信用證中設(shè)置了約束對(duì)對(duì)方履約行為的要求,但如果對(duì)方提交假單據(jù)或單據(jù)與貨物不一致,同樣可能蒙受損失。

三、兩種國(guó)際貿(mào)易貨款結(jié)算方式的分析比較

通過以上的比較可以看出,托收和信用證作為兩種最常用的國(guó)際貿(mào)易貨款結(jié)算方式,各自都有不同的利弊優(yōu)劣,托收結(jié)算收匯風(fēng)險(xiǎn)高于信用證結(jié)算,托收結(jié)算占用資金多于信用證結(jié)算;然而,信用證結(jié)算的手續(xù)卻比托收結(jié)算的手續(xù)繁瑣,且銀行費(fèi)用也較高。因此,對(duì)于一筆具體的國(guó)際貿(mào)易業(yè)務(wù)來說,進(jìn)出口雙方應(yīng)從安全收匯、占用資金、手續(xù)繁簡(jiǎn)和銀行費(fèi)用等方面綜合分析,才能確定并選擇最為合適的貨款結(jié)算方式。

特別地,在一筆具體的國(guó)際貿(mào)易業(yè)務(wù)中究竟采用哪一種貨款結(jié)算方式,往往還要取決于買賣雙方在對(duì)自身收益與風(fēng)險(xiǎn)衡量基礎(chǔ)上的談判,以及與雙方所交易貨物的特點(diǎn)、交易習(xí)慣和相應(yīng)法規(guī)密切相關(guān)。如果雙方違約的風(fēng)險(xiǎn)幾乎為零(如跨國(guó)公司位居兩個(gè)國(guó)家的分公司之間的交易)的時(shí)候,托收結(jié)算優(yōu)于信用證結(jié)算;如果有一方存在違約的可能性時(shí),從該筆貨款結(jié)算的安全角度考慮,則雙方首選的支付方式就應(yīng)該是信用證。

我國(guó)對(duì)外開放時(shí)間不長(zhǎng),國(guó)內(nèi)進(jìn)出口商與國(guó)外進(jìn)出口商之間還沒有建立起長(zhǎng)期穩(wěn)定的合作關(guān)系,彼此之間的了解和信任不足,因此在我國(guó)國(guó)際貿(mào)易貨款結(jié)算中首先需要考慮是貨款安全因素,因此,很多企業(yè)都較多地使用了信用證方式結(jié)算。使用信用證方式結(jié)算,雖然手續(xù)比較復(fù)雜,要求比較嚴(yán)謹(jǐn),也會(huì)在一定程度上增加結(jié)算成本,但卻能夠降低貨款結(jié)算安全的風(fēng)險(xiǎn),確保安全收匯,從而提高雙方履約的積極性。畢竟,在規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)和降低費(fèi)用之間,前者更為重要,只有在履約得到保證的前提下,才能考慮降低成本的問題。因此,從我國(guó)的國(guó)情出發(fā),外貿(mào)企業(yè)在參與國(guó)際經(jīng)濟(jì)競(jìng)爭(zhēng),不斷開辟市場(chǎng)空間,擴(kuò)大對(duì)外貿(mào)易的過程中,最好是選擇信用證結(jié)算的方式,以便有效地規(guī)避貿(mào)易風(fēng)險(xiǎn),獲得最大的比較貿(mào)易利益。

參考文獻(xiàn):

[1]蔡玉彬主編:《國(guó)際貿(mào)易理論與實(shí)務(wù)》.高等教育出版社,2004年7月

[2]平主編:《國(guó)際支付與結(jié)算》.清華大學(xué)出版社,2009年1月

[3]張宏東:《國(guó)際結(jié)算方式的變化與發(fā)展趨勢(shì)》.《金融理論與實(shí)踐》,2005年第7期

篇5

但是，一直以來，許多人認(rèn)為國(guó)際保理結(jié)算方式費(fèi)用較高，因而對(duì)其望而卻步。本文欲通過對(duì)幾種結(jié)算方式的結(jié)算交易成本進(jìn)行量化比較分析，以此來說明國(guó)際保理方式不僅能使出口商在保證競(jìng)爭(zhēng)力的情況下安全收款，而且還是最經(jīng)濟(jì)的結(jié)算方式。

一、 國(guó)際保理及結(jié)算交易成本的主要內(nèi)容

國(guó)際保理業(yè)務(wù)（International Factoring），全稱國(guó)際保付業(yè)務(wù)，也稱為承購(gòu)應(yīng)收賬款，指在以商業(yè)信用出口貨物時(shí)（如D/A、O/A等），出口商交貨后把應(yīng)收賬款的發(fā)票和裝運(yùn)單據(jù)轉(zhuǎn)讓給保理商，即可取得應(yīng)收取的大部分貨款（一般為應(yīng)收賬款的80%，余下的20%貨款在保理商收到進(jìn)口商全部貨款后支付），日后一旦發(fā)生進(jìn)口商不付或逾期付款，則由保理商承擔(dān)付款責(zé)任的結(jié)算方式。在保理業(yè)務(wù)中，保理商承擔(dān)第一付款責(zé)任。廣義的國(guó)際保理是指當(dāng)賣方在國(guó)際貿(mào)易中采用賒銷（O/A）或跟單托收承兌(D/A)結(jié)算方式時(shí)，保理商為其提供的將出口貿(mào)易融資、賬務(wù)管理、應(yīng)收賬款和賣方信用擔(dān)保融為一體的綜合性金融服務(wù)。現(xiàn)今國(guó)際上盛行的國(guó)際保理業(yè)務(wù)也是其廣義的業(yè)務(wù)范圍。

一般來講，買賣雙方選擇何種結(jié)算方式進(jìn)行結(jié)算取決于該種結(jié)算方式的交易成本（不同的結(jié)算方式產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)也考慮為一種成本），因此，從某種程度上來講，結(jié)算交易成本的高低是國(guó)際貿(mào)易雙方在諸多結(jié)算方式中進(jìn)行選擇的依據(jù)。目前，國(guó)際貿(mào)易中用到的結(jié)算方式很多，如預(yù)付貨款、賒銷、托收、信用證、銀行保函、國(guó)際保理、福費(fèi)廷等等，為便于分析，本文只選取了幾種比較有代表性的結(jié)算方式進(jìn)行成本的量化比較分析，主要有匯付（便于分析，分預(yù)付貨款和賒銷兩種方式分別比較）、托收、信用證、國(guó)際保理。

結(jié)算交易成本實(shí)質(zhì)上可以概括為使用某種結(jié)算方式所花費(fèi)的成本總和。根據(jù)國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式的特點(diǎn)，這里的結(jié)算交易成本一般包括資金占用成本、款項(xiàng)轉(zhuǎn)移費(fèi)用、對(duì)方違約風(fēng)險(xiǎn)和對(duì)方退出風(fēng)險(xiǎn)。具體內(nèi)涵如下：

1．資金占用成本。這里的資金占用成本主要指由于付款日期的不同可能給買賣雙方造成的一些如為履約而發(fā)生的融資成本或使用自有資金的機(jī)會(huì)成本等。

2．款項(xiàng)轉(zhuǎn)移費(fèi)用。此處的款項(xiàng)轉(zhuǎn)移費(fèi)用是指實(shí)現(xiàn)貨款從進(jìn)口商轉(zhuǎn)移到出口商所需的費(fèi)用，主要是指支付給銀行或相關(guān)機(jī)構(gòu)的傭金、手續(xù)費(fèi)等等。

3．對(duì)方違約風(fēng)險(xiǎn)。這種風(fēng)險(xiǎn)主要是指交易雙方在既定的支付方式下，在一方履約后遭到另一方違約的可能性。比如，在預(yù)付貨款支付方式下，在進(jìn)口商支付了貨款后，出口商不按約定履行交貨義務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)等，這也可以考慮成為選擇既定結(jié)算方式所產(chǎn)生的一種成本。

4．對(duì)方退出風(fēng)險(xiǎn)。這種風(fēng)險(xiǎn)是指一種支付方式下，由于條件不利，導(dǎo)致交易中的一方退出交易的可能性。比如，全額預(yù)付貨款對(duì)于出口商來講是一種非常有利的交易方式，但如果選擇此種交易方式，進(jìn)口商承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)太大，即便價(jià)格和運(yùn)輸條款已經(jīng)談妥，也有可能導(dǎo)致進(jìn)口方因結(jié)算交易成本太高而退出，那么出口商將遭受很大的對(duì)方退出風(fēng)險(xiǎn)。因此，交易因結(jié)算方式的選擇而失敗也可以算是一種結(jié)算交易成本。

二、國(guó)際保理與其他結(jié)算方式的成本量化比較分析

（一） 關(guān)于資金占用成本

通常，貨物交易包括成交日、裝運(yùn)日、卸貨日和使用日四個(gè)付款時(shí)間。一般來講，付款日期越早，進(jìn)口商的資金占用成本越高，出口商的資金占用成本越低；反之，付款日期越遲，則出口商的資金占用成本越高，進(jìn)口商的資金占用成本越低。根據(jù)幾種結(jié)算方式的性質(zhì)以及分析需要，我們將資金占用成本分為5個(gè)等級(jí)，這樣，進(jìn)口商和出口商承擔(dān)的資金占用成本的絕對(duì)等級(jí)為：

預(yù)付貨款方式下：買方的資金占用成本為4，賣方的為0；

賒銷方式下：買方的資金占用成本為0，賣方的為4；

托收方式下：買方的資金占用成本為1，賣方的為3；

信用證方式下：買方的資金占用成本為3，賣方的為1；

保理方式下：買方的資金占用成本為0，賣方的為2。

（二） 款項(xiàng)轉(zhuǎn)移費(fèi)用

由于銀行費(fèi)用在不同國(guó)家不同，在同一國(guó)家不同銀行的收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)也不一樣。因此，這里主要是根據(jù)我國(guó)的情況進(jìn)行比較分析。匯付，眾所周知，是各種轉(zhuǎn)移支付中收費(fèi)最低的，一般最高不超過50元。托收費(fèi)用一般每筆按匯劃金額的萬分之零點(diǎn)二收取，最高不超過200元（加急業(yè)務(wù)收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)為基數(shù)加收30%）。信用證一般根據(jù)業(yè)務(wù)種類來收費(fèi)，比如信用證通知費(fèi)為RMB100/票，信用證修改通知費(fèi)為RMB200/票等，一般來講每筆業(yè)務(wù)大約在600-800左右，也就是每筆業(yè)務(wù)占貿(mào)易額的1%-1.5%。國(guó)際保理結(jié)算方式主要涉及出口商支付的申請(qǐng)費(fèi)、保理費(fèi)、單據(jù)處理費(fèi)等，一般占貿(mào)易額的1%-2%。所以，從這些數(shù)據(jù)可知，一般情況下，款項(xiàng)轉(zhuǎn)移費(fèi)用為：匯付＜托收＜信用證＜國(guó)際保理。因此，我們將款項(xiàng)轉(zhuǎn)移分為6個(gè)等級(jí)，完全不承擔(dān)款項(xiàng)轉(zhuǎn)移費(fèi)用為0，其他的按大小依次提高，即進(jìn)出口雙方在款項(xiàng)轉(zhuǎn)移方面的費(fèi)用可量化為：

預(yù)付貨款方式下：買方的轉(zhuǎn)移費(fèi)用為2，賣方的為0；

賒銷方式下：買方的轉(zhuǎn)移費(fèi)用為2，賣方的為0；

托收方式下：買方的轉(zhuǎn)移費(fèi)用為1，賣方的為3；

信用證方式下：買方的轉(zhuǎn)移費(fèi)用為4，賣方的為1；

保理方式下：買方的轉(zhuǎn)移費(fèi)用為1，賣方的為5。

（三） 對(duì)方違約風(fēng)險(xiǎn)

由幾種結(jié)算方式的性質(zhì)可知，幾種結(jié)算方式的風(fēng)險(xiǎn)有以下關(guān)系：匯付＞托收＞信用證。根據(jù)實(shí)際情況，我們把遭對(duì)方違約的可能性分4個(gè)等級(jí)，定義自由度很大為3，較大為2，較小為1，沒有為0。這樣根據(jù)各種結(jié)算方式自身的性質(zhì)和特點(diǎn)，每種結(jié)算方式遭對(duì)方違約的風(fēng)險(xiǎn)量化為：

預(yù)付貨款方式下：買方遭受對(duì)方違約的可能性為3，賣方遭受對(duì)方違約的可能性為0；

賒銷支付方式下：買方遭受對(duì)方違約的可能性為0，賣方遭受對(duì)方違約的可能性為3；

托收方式下：買方遭受對(duì)方違約的可能性為1，賣方遭受對(duì)方違約的可能性為2；

信用證方式下：買方遭受對(duì)方違約的可能性為1，賣方遭受對(duì)方違約的可能性為1；

保理方式下：買方遭受對(duì)方違約的可能性為0，賣方遭受對(duì)方違約的可能性為0。

（四） 對(duì)方退出風(fēng)險(xiǎn)

根據(jù)需要，我們將對(duì)方退出交易的可能性也分為四個(gè)等級(jí)，可能性很大為3，較大為2，較小為1，幾乎沒有退出的可能性為0，那每種結(jié)算方式下對(duì)方退出風(fēng)險(xiǎn)量化為：

預(yù)付貨款下：買方遭受對(duì)方退出的可能性為0，賣方遭受對(duì)方退出的可能性為3；

賒銷支付下：買方遭受對(duì)方退出的可能性為3，賣方遭受對(duì)方退出的可能性為0；

托收方式下：買方遭受對(duì)方退出的可能性為2，賣方遭受對(duì)方退出的可能性為1；

信用證方式下：買方遭受對(duì)方退出的可能性為1，賣方遭受對(duì)方退出的可能性為2；

保理方式下：買方遭受對(duì)方退出的可能性為1，賣方遭受對(duì)方退出的可能性為0。

為消除不同成本指標(biāo)之間的不可比性，將每一個(gè)指標(biāo)的絕對(duì)數(shù)字進(jìn)行百分比處理，即為相對(duì)量化。相對(duì)量化的方法是：每一個(gè)絕對(duì)數(shù)字被這一指標(biāo)的總和相除，得到一個(gè)小于1的數(shù)。為了比較的方便，再將這些小數(shù)擴(kuò)大100倍。這樣就得到各種結(jié)算方式下每種交易方式絕對(duì)量化和相對(duì)量化的成本。

可以看到，幾種結(jié)算方式下結(jié)算交易成本的雙方總和中，國(guó)際保理的成本是最低的（77）。因此，國(guó)際保理結(jié)算方式是最經(jīng)濟(jì)的結(jié)算方式。對(duì)于進(jìn)口商來講，國(guó)際保理結(jié)算方式也是五種結(jié)算方式中成本最低的結(jié)算方式（24）；對(duì)于出口商來講，國(guó)際保理結(jié)算方式的成本高于預(yù)付（50），但是其遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于賒銷（107）和托收（103），也低于信用證的成本（67）。因此，在當(dāng)前市場(chǎng)環(huán)境條件下，國(guó)際保理也是出口商最經(jīng)濟(jì)、最有效的結(jié)算方式。

三、國(guó)際保理對(duì)出口商的其他好處

1．提高出口商競(jìng)爭(zhēng)力，增加營(yíng)業(yè)額。隨著技術(shù)進(jìn)步、勞動(dòng)生產(chǎn)率的普遍提高，國(guó)際貨物買賣市場(chǎng)逐步由賣方市場(chǎng)轉(zhuǎn)為買方市場(chǎng)。為了提高自身的競(jìng)爭(zhēng)力，賣方有時(shí)不得不接受不利于己方的結(jié)算方式，比如賒銷方式（O/A）或承兌交單方式(D/A)。但這樣的結(jié)算方式無疑給賣方帶來了極大的風(fēng)險(xiǎn)，如果遇到信用較差的買方，那出口商極有可能面臨錢貨兩空的處境，所以在沒有保理業(yè)務(wù)時(shí)很少有出口商接受類似的結(jié)算方式。因此，保理業(yè)務(wù)的出現(xiàn)使得出口商可以向海外進(jìn)口商提供賒銷等較優(yōu)惠的付款條件，增強(qiáng)了出口商的競(jìng)爭(zhēng)力，增加營(yíng)業(yè)收入。

2．增強(qiáng)資金的流動(dòng)性。保理商向出口商融資也是國(guó)際保理的又一大業(yè)務(wù)。一般情況下，出口商將貨物裝運(yùn)完畢，就可以憑相關(guān)單據(jù)從保理商那里立即獲得不超過發(fā)票金額80%的貨款，而無須等到進(jìn)口商付款后才能得到貨款，這樣縮短了資金的回收周期，加速了資金周轉(zhuǎn)，提高了資金的流動(dòng)性。這一點(diǎn)對(duì)于出口導(dǎo)向型的中小企業(yè)來講尤為重要。在我國(guó)，銀行偏好于貸款給“大城市、大行業(yè)”的大企業(yè)，中小企業(yè)要獲得貸款非常困難。然而，國(guó)際保理的提供融資業(yè)務(wù)很好地解決了出口導(dǎo)向型中小企業(yè)這一大難題。

3．利于出口商獲取有關(guān)信息。出口商在與進(jìn)口商交易之前需要對(duì)對(duì)方的資信、商業(yè)活動(dòng)等等有一定的了解，尤其對(duì)第一次合作的進(jìn)口商。保理商由于經(jīng)常要對(duì)一些進(jìn)口商的資信進(jìn)行調(diào)查，以便進(jìn)行保付業(yè)務(wù)，因此熟悉海外市場(chǎng)和商業(yè)活動(dòng)的情況。出口商通過選擇國(guó)際保理業(yè)務(wù)可以直接從保理商處獲得進(jìn)口商的相關(guān)信息，為出口商是否與進(jìn)口商合作提供了可靠的依據(jù)。此外，保理商為提高自身在同行業(yè)中的競(jìng)爭(zhēng)力，還經(jīng)常向中小企業(yè)提供相關(guān)建議、為其尋找買主與商，協(xié)助其打進(jìn)國(guó)際市場(chǎng)。

4．利于出口商債務(wù)的催收和管理。國(guó)際保理除了提供資信調(diào)查、融資服務(wù)外，還提供債務(wù)管理和債款的催收服務(wù)。保理公司一般都有企業(yè)的信息數(shù)據(jù)庫，擁有自己專業(yè)的收賬團(tuán)隊(duì)，并且制定了公司自己的收賬方案，知道針對(duì)什么的企業(yè)該使用何種收賬方式，哪些賬款可能會(huì)成為壞賬，等等。這樣，可以減輕出口企業(yè)的收賬負(fù)擔(dān)，節(jié)約管理成本。

從以上分析可知，我國(guó)出口商在選擇結(jié)算方式時(shí)，尤其是在當(dāng)下海外市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)不景氣的情況下，減少風(fēng)險(xiǎn)，提高自身的競(jìng)爭(zhēng)力，增大出口量，應(yīng)該首選國(guó)際保理方式。

參考文獻(xiàn)：

[1]高增安.國(guó)際貿(mào)易付款方式的理性選擇.國(guó)際商務(wù)研究，2002年第2期.

[2]黎孝先.國(guó)際貿(mào)易實(shí)務(wù).對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)出版社，1996.

[3]田俊芳.國(guó)際保理與其他貿(mào)易結(jié)算方式的比較分析，商業(yè)時(shí)代，2009年第12期.

[4]嚴(yán)曉捷.國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式的比較.調(diào)查與研究，2004年第6期.

篇6

【關(guān)鍵詞】國(guó)際貿(mào)易；結(jié)算；風(fēng)險(xiǎn)；應(yīng)對(duì)措施

經(jīng)濟(jì)全球化浪潮不斷推進(jìn)，作為企業(yè)，要想在全球的激烈市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)下獲得更多的經(jīng)濟(jì)利益，實(shí)現(xiàn)自身利益最大化，就必須從根本上實(shí)現(xiàn)自我保護(hù)，規(guī)避在經(jīng)濟(jì)交流和合作當(dāng)中的風(fēng)險(xiǎn)，保障企業(yè)和國(guó)家的經(jīng)濟(jì)利益最大化。

2007年9月在美國(guó)華爾街爆發(fā)的全球次貸危機(jī)可以說是歷史性危機(jī)，起先在美國(guó)出現(xiàn)，逐漸波及全球，使得全球各國(guó)家都受到連鎖影響和反應(yīng)。美國(guó)的多個(gè)企業(yè)和公司乃至銀行倒閉，全球經(jīng)濟(jì)陷入了癱瘓，我國(guó)在這場(chǎng)波及世界的金融危機(jī)當(dāng)中，也受到了非常嚴(yán)重的損失，因此必須對(duì)國(guó)際貿(mào)易結(jié)算當(dāng)中的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行一個(gè)全面分析和探討，更好地規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)對(duì)經(jīng)濟(jì)全球化的挑戰(zhàn)。

一、在受到金融危機(jī)的影響之下，中國(guó)進(jìn)出口企業(yè)在貿(mào)易結(jié)算當(dāng)中存在的風(fēng)險(xiǎn)和形勢(shì)分析

1.國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式結(jié)構(gòu)發(fā)生變化，進(jìn)出口企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)加大

縱觀我國(guó)的國(guó)際貿(mào)易發(fā)展歷史和現(xiàn)狀，我國(guó)在國(guó)際貿(mào)易中的傳統(tǒng)結(jié)算方式大致分為三種：信用證，托收和T/T。

信用證曾在國(guó)際貿(mào)易發(fā)展中作為進(jìn)出口企業(yè)國(guó)際結(jié)算中的首選方式，以廈門某知名XX進(jìn)出口企業(yè)為例，在上世紀(jì)90年代以信用證作為結(jié)算方式高達(dá)90%以上，信用證是銀行信用，賣方只要如約交貨并提交相符的單據(jù)即可收到貨款，倘若買方破產(chǎn)或無力償付，開證行將承擔(dān)第一付款責(zé)任，保證了賣方的收匯安全；另一方面買方在信用證項(xiàng)下付款或承兌即可獲得有物權(quán)憑證的全套提貨單據(jù)，如果單證不符，買方可以暫提付甚至拒付，也保障了買方的利益。信用證結(jié)算方式的風(fēng)險(xiǎn)主要來自開證行的資質(zhì)信用，以及能否提交與信用證要求相符的單據(jù)，而后者很重要的是取決于信用證是否有軟條款（諸如客檢條款等），所以只要選擇信譽(yù)良好的開證行開立信用證，嚴(yán)格審核信用證條款，以信用證作為國(guó)際結(jié)算方式是相對(duì)安全的。

但隨著日益高昂的銀行成本、繁瑣且專業(yè)性要求很高的單證處理，以及日益激烈的全球市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，出口買方市場(chǎng)更多要求以對(duì)其更有利的非證方式結(jié)算，如：托收或TT，其中TT更多是賒銷（OA）；進(jìn)口業(yè)務(wù)，特別是進(jìn)口稀缺的資源性物資，很多國(guó)外供應(yīng)商也會(huì)要求一定比例的預(yù)付款（TT）。

國(guó)際貿(mào)易發(fā)展到今天，其結(jié)算方式已經(jīng)發(fā)生了巨大的變化，以前面XX企業(yè)為例，出口以信用證方式結(jié)算的比例已經(jīng)不到10%，進(jìn)口預(yù)付款（TT）總比例也增加到5%，個(gè)別合同預(yù)付款比例高達(dá)30%-50%。托收和TT都是商業(yè)信用，不再是銀行作為第一付款責(zé)任人，完全取決于客戶良好的履約付款能力，這意味著進(jìn)出口企業(yè)隨著結(jié)算方式結(jié)構(gòu)發(fā)生變化，它面臨的收匯或付款風(fēng)險(xiǎn)加大。

2.金融危機(jī)加大了進(jìn)出口企業(yè)國(guó)際貿(mào)易結(jié)算的風(fēng)險(xiǎn)

2007年9月在美國(guó)華爾街爆發(fā)的全球次貸危機(jī)，由此引發(fā)一系列以金融、銀行企業(yè)為首的破產(chǎn)、倒閉的金融危機(jī)使得世界各大商業(yè)銀行和投資銀行遭到世界評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的資信普遍降級(jí)，以銀行信用為基礎(chǔ)的信用證結(jié)算方式也因?yàn)殂y行資信下降導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)加大；另外金融危機(jī)使得各國(guó)銀行的授信額度緊縮，在進(jìn)口業(yè)務(wù)中，國(guó)外供應(yīng)商從銀行獲得開證額度減少或被要求增加開證保證金，因此國(guó)外進(jìn)口商開始放棄成本較高的信用證方式，轉(zhuǎn)而采取一些非證（如托收或TT）的結(jié)算方式，將交易的風(fēng)險(xiǎn)與損失轉(zhuǎn)移給我國(guó)的出口企業(yè)。

3.匯率變化增大進(jìn)出口企業(yè)國(guó)際結(jié)算的不確定性

作為發(fā)展中國(guó)家，人民幣尚未進(jìn)入自由兌換，進(jìn)出口企業(yè)在簽訂國(guó)際貿(mào)易合同時(shí)基本上還是選擇硬通幣（諸如美元、歐元）。自從金融危機(jī)爆發(fā)之后美元和歐元的匯率變化可謂是跌宕起伏，發(fā)生了許多翻天覆地的變化，而匯率的變化對(duì)于進(jìn)出口企業(yè)的結(jié)算具有很大的影響，進(jìn)而影響整個(gè)外貿(mào)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。我們知道企業(yè)從簽訂合同（甚至應(yīng)該前移至報(bào)價(jià)階段）到最后的實(shí)際收匯或付匯會(huì)間隔一段時(shí)間，而且我們還常常選擇遠(yuǎn)期結(jié)算方式（如遠(yuǎn)期90天信用證、D/A90天或OA90天等），如果在這期間合同外幣的匯率發(fā)生變化，那么合同的預(yù)算成本和利潤(rùn)肯定就發(fā)生變化，匯率變化愈大，這個(gè)影響就越大。在2008年金融危機(jī)爆發(fā)之后，持續(xù)的美元貶值，人民幣升值，給出口企業(yè)帶來了巨大的壓力，甚至舉步維艱，對(duì)于我國(guó)這樣的出口大國(guó)來說，出口企業(yè)的利潤(rùn)風(fēng)險(xiǎn)存在很大隱患。當(dāng)然另一方面也使得進(jìn)口成本下降，一定程度上刺激了進(jìn)口的發(fā)展。

二、進(jìn)出口企業(yè)在國(guó)際貿(mào)易結(jié)算當(dāng)中規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的應(yīng)對(duì)措施

面對(duì)當(dāng)前跌宕起伏的經(jīng)濟(jì)形勢(shì)以及日益激烈的國(guó)際市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，我們不難發(fā)現(xiàn)，要想更好的保障進(jìn)出口企業(yè)的經(jīng)濟(jì)利益和未來良好發(fā)展，就必須加大對(duì)于國(guó)際貿(mào)易結(jié)算當(dāng)中風(fēng)險(xiǎn)的防范和規(guī)避，盡可能的選擇一些行之有效的應(yīng)對(duì)措施來規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。

1.重視客戶資信調(diào)查，建立客戶信用檔案

在貿(mào)易業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)當(dāng)中，客戶資信是基礎(chǔ)，所以資信調(diào)查是非常重要的。鑒于國(guó)際貿(mào)易橫跨空間之大，企業(yè)自身去現(xiàn)場(chǎng)了解也十分有限，所以借助第三方（如專業(yè)信息咨詢公司或出口信用保險(xiǎn)公司）對(duì)新客戶做資信調(diào)查是我們了解客戶基本信息、財(cái)務(wù)報(bào)告、銀行交易記錄以及訴訟事項(xiàng)的重要途徑，這些專業(yè)公司有專業(yè)的人才團(tuán)隊(duì)、強(qiáng)大的信息數(shù)據(jù)和全球信息網(wǎng)絡(luò)，還會(huì)根據(jù)自身內(nèi)部指標(biāo)對(duì)客戶進(jìn)行分級(jí)，供企業(yè)參考。當(dāng)然我們還可通過官網(wǎng)或?qū)嵉乜疾斓韧緩蕉喾搅私饪蛻糍Y信?？傊褪潜M可能選擇資信良好的客戶進(jìn)行合作，對(duì)于資信等級(jí)不好或有不良記錄的客戶就不要開展業(yè)務(wù)。

有了客戶資信調(diào)查報(bào)告作為基礎(chǔ)，企業(yè)還可通過客戶履約記錄建立客戶信用檔案，對(duì)有違約或不良記錄客戶及時(shí)預(yù)警甚至納入黑名單管理，降低再次發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)。

2.合理選擇國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式，降低收付匯風(fēng)險(xiǎn)

（1）合理選擇傳統(tǒng)結(jié)算方式

對(duì)于當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)形勢(shì)，進(jìn)出口企業(yè)在進(jìn)行國(guó)際貿(mào)易結(jié)算的方式選擇上也要盡可能的慎重。一般而言，出口業(yè)務(wù)對(duì)于信用等級(jí)較低的地區(qū)和國(guó)家我們最好選擇貨前TT或信用證的結(jié)算方式，而且還要關(guān)注開證行的資信，如果開證行實(shí)力不強(qiáng)，最好還須對(duì)信用證進(jìn)行保兌以保證收匯安全，對(duì)于信用等級(jí)較好的地區(qū)和國(guó)家，我們可以綜合考慮降低信用證銀行成本、提高企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力等方面進(jìn)行包括托收、TT等多元化結(jié)算方式。

對(duì)于進(jìn)口業(yè)務(wù)，盡量避免預(yù)付款（貨前TT），如果避免不了也要盡可能降低預(yù)付款比例。另外進(jìn)出口企業(yè)乃至國(guó)家要通過這二、三十年的改革開放，在世界不斷累積企業(yè)的良好信用記錄，提高國(guó)家信用才可以在進(jìn)口貿(mào)易談判中爭(zhēng)取到對(duì)我們有利的又節(jié)省銀行費(fèi)用的托收或到貨后付款的結(jié)算方式。

（2）積極創(chuàng)新貿(mào)易結(jié)算模式

①傳統(tǒng)結(jié)算模式混搭組合，根據(jù)業(yè)務(wù)需要將兩種以上的結(jié)算方式按一定比例進(jìn)行組合，有利于促進(jìn)成交和降低收匯風(fēng)險(xiǎn)；

②根據(jù)企業(yè)實(shí)際情況，積極運(yùn)用新型金融產(chǎn)品，如：信用證項(xiàng)下的福費(fèi)廷、非證項(xiàng)下國(guó)際保理，加速企業(yè)流動(dòng)性，優(yōu)化財(cái)務(wù)報(bào)表，又有利拓展海外市場(chǎng)，增加貿(mào)易額。

3.通過投保信用保險(xiǎn)來規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)

針對(duì)目前全球貿(mào)易環(huán)境，非證結(jié)算（特別是出口業(yè)務(wù)）已成趨勢(shì)，很多還涉及賒銷，給出口企業(yè)帶來很大資金壓力和收匯風(fēng)險(xiǎn)，我們要積極運(yùn)用出口短期信用險(xiǎn)來規(guī)避企業(yè)收匯風(fēng)險(xiǎn)，還可以利用地方政府對(duì)信保項(xiàng)下貿(mào)易融資的優(yōu)惠利率及時(shí)回籠資金，許多地方財(cái)政還對(duì)出口信保保費(fèi)和押匯利息進(jìn)行一定比例的補(bǔ)貼。對(duì)于進(jìn)口業(yè)務(wù)，中國(guó)出口信用保險(xiǎn)公司推出的進(jìn)口預(yù)付款保險(xiǎn)業(yè)務(wù)也開始在試點(diǎn)企業(yè)實(shí)行，進(jìn)口企業(yè)可以在進(jìn)口預(yù)付款保險(xiǎn)下開展預(yù)付款業(yè)務(wù)，這無疑是對(duì)進(jìn)口企業(yè)預(yù)付款業(yè)務(wù)順利執(zhí)行保駕護(hù)航。總之，投保信用險(xiǎn)是企業(yè)規(guī)避和降低乃至轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)的非常重要的手段之一。

4.通過運(yùn)用金融工具減少匯率變動(dòng)對(duì)企業(yè)國(guó)際貿(mào)易結(jié)算帶來的影響

進(jìn)出口企業(yè)要依托銀行專業(yè)團(tuán)隊(duì)或在條件成熟的情況下組建自己的專業(yè)團(tuán)隊(duì)，跟蹤和管理進(jìn)出口外匯，適時(shí)通過遠(yuǎn)期外匯買賣、套期保值等手段降低匯率變動(dòng)給企業(yè)帶來的損失，相反甚至可以為企業(yè)創(chuàng)造利潤(rùn)。

三、結(jié)束語

面對(duì)當(dāng)前復(fù)雜多變的國(guó)際經(jīng)濟(jì)狀態(tài)，進(jìn)出口企業(yè)必須清醒地認(rèn)識(shí)到國(guó)際貿(mào)易結(jié)算是國(guó)際貿(mào)易中至關(guān)重要的環(huán)節(jié)之一，它關(guān)系到企業(yè)的資金安全，是企業(yè)實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)的最后一個(gè)環(huán)節(jié)，我們必須清楚地認(rèn)識(shí)到其中暗藏風(fēng)險(xiǎn)，分析風(fēng)險(xiǎn)類型，及時(shí)發(fā)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)并通過不斷學(xué)習(xí)、不斷總結(jié)經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)，確實(shí)建立一套適合企業(yè)的國(guó)際貿(mào)易結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)防范體系和應(yīng)對(duì)措施，最大程度上規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，降低風(fēng)險(xiǎn)，才可以更好地為進(jìn)出口企業(yè)的良性發(fā)展、為我國(guó)的對(duì)外貿(mào)易經(jīng)濟(jì)效益做出更大的貢獻(xiàn)。

參考文獻(xiàn)：

[1]李飛.中央企業(yè)境外投資風(fēng)險(xiǎn)控制研究[D].財(cái)政部財(cái)政科學(xué)研究所，2012

[2]李娜.跨境貿(mào)易人民幣結(jié)算推動(dòng)人民幣國(guó)際化研究[D].首都經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)，2012

篇7

【關(guān)鍵詞】國(guó)際貿(mào)易；結(jié)算方式；風(fēng)險(xiǎn)；防范

一、前言

國(guó)際結(jié)算起源于國(guó)際貿(mào)易，但又不局限于國(guó)際貿(mào)易，國(guó)與國(guó)之間進(jìn)行的國(guó)際通訊、經(jīng)費(fèi)劃撥、贈(zèng)與援助、資金借貸、投資信托等行為都會(huì)涉及到國(guó)際結(jié)算。隨著我國(guó)國(guó)際貿(mào)易的規(guī)模和數(shù)量日益擴(kuò)大， 國(guó)際貿(mào)易結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)問題也已經(jīng)成為了亟待解決的問題。有效的國(guó)際貿(mào)易結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)對(duì)于保護(hù)出口企業(yè)的利益尤為重要，本文就國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方法與風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行探討。

二、國(guó)際貿(mào)易的主要結(jié)算方式

國(guó)內(nèi)外目前常見的國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式主要有信用證、托收和匯付，而使用最廣泛的方式還是信用證。

1.匯款（Remittance）

匯款又被稱為匯付，是以銀行為中間人，進(jìn)口商（付款人）先將款項(xiàng)主動(dòng)交給銀行，然后再讓銀行將款項(xiàng)交付給出口商（收款人），匯款方式既適用于非貿(mào)易結(jié)算，又適用于貿(mào)易結(jié)算，在現(xiàn)在國(guó)際結(jié)算應(yīng)用較為廣泛的。

2.托收 （Collection）

托收方式是債權(quán)人或者出口商通過出具匯票的方式來委托銀行向債務(wù)人或者進(jìn)口商收取貨款，而不是債務(wù)人或者進(jìn)口商主動(dòng)付款。

3.信用證 （Letter of Credit，L/C）

是銀行應(yīng)開證申請(qǐng)人 （進(jìn)口商）的要求，向第三者（受益人，出口商）開立的承諾在一定期限內(nèi)憑規(guī)定的單據(jù)支付一定金額的書面文件。 信用證是銀行（開證行）作出的付款承諾，該承諾被接受后，作出承諾的銀行即承擔(dān)第一性付款責(zé)任。

三、國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式的運(yùn)用與風(fēng)險(xiǎn)的防范

1.匯付的運(yùn)用及風(fēng)險(xiǎn)防范

無論是預(yù)付貨款的買方，還是先出后結(jié)的賣方，匯付方式是否能夠進(jìn)行，完全取決于對(duì)方的信用程度。 與此同時(shí)，進(jìn)口商虧本、在進(jìn)口后商品價(jià)格劇降、企業(yè)破產(chǎn)、經(jīng)營(yíng)不善等因素都會(huì)造成出現(xiàn)商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)。

（1）匯付風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)形式

①預(yù)付貨款： 進(jìn)口商（付款人）在收到貨物之前先以預(yù)付定金的方式付給出口商（收款人）一部分貨款，出口商（收款人）在收到貨款后，再將貨物出口發(fā)往進(jìn)口商。

②貨到付款：出口商（收款人）先出運(yùn)貨物，等進(jìn)口商（付款人）收到貨物，驗(yàn)證無誤的情況下載將貨款匯付給出口商（收款人）。貨到付款又可以分為售定和寄售兩種方式，其差別就在于付款時(shí)間點(diǎn)上，但相差較為細(xì)微，這種方式的最大特點(diǎn)就是出口商（收款人）出于弱勢(shì)地位，還要承擔(dān)著擔(dān)進(jìn)口商拒付的風(fēng)險(xiǎn)。貨到付款在國(guó)際貿(mào)易實(shí)務(wù)中基本上都是采用售定方式，也就是進(jìn)口商（付款人）在受到貨物之后，在第一時(shí)間內(nèi)以電匯的形式將全部貨款付給出口商（收款人）。

③賒銷：賒銷是指出口商（收款人）在沒有得到付款時(shí)間承諾或付款的情況下先出運(yùn)貨物，然后讓進(jìn)口商（付款人）拿著貨物運(yùn)輸單據(jù)去提取貨物的結(jié)算方式。賒銷的最大特點(diǎn)是能否付款完全取決于進(jìn)口商（付款人）的信譽(yù)，且結(jié)算時(shí)間較長(zhǎng)，一旦進(jìn)口商（付款人）違約跑路，那么出口商（收款人）就往往會(huì)出現(xiàn)錢貨兩空的情況。

（2）匯付風(fēng)險(xiǎn)的防范

①在采用匯付結(jié)算方式之前，務(wù)必通過詳細(xì)的調(diào)查，重點(diǎn)是要將對(duì)方的資信情況進(jìn)行弄清，只和經(jīng)營(yíng)作風(fēng)正派、資信可靠的貿(mào)易商采用匯付結(jié)算方式。

②匯付結(jié)算方式若采用預(yù)付貨款，為了增強(qiáng)預(yù)付保險(xiǎn)系數(shù)，減少預(yù)付風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)口商（付款人）可以在銀行采取憑單付匯的方法，銀行只有在收到進(jìn)口商（付款人）提供的裝運(yùn)單據(jù)或者其他指定單據(jù)后，才會(huì)將預(yù)付款付給出口商（收款人），對(duì)于出口商（收款人）和進(jìn)口商（付款人）都是有利的，出口商（收款人）按時(shí)交貨交單就可取得貨款，進(jìn)口商（付款人）則不用擔(dān)心出現(xiàn)錢貨兩空的情況。另外，筆者認(rèn)為預(yù)付定金的金額可以控制在運(yùn)費(fèi)的兩倍左右，或者合同總值的25-30%左右，這樣一來，一方面，進(jìn)口商預(yù)付了貨款，就基本不會(huì)出現(xiàn)不提貨、不履約的問題，即便進(jìn)口商到時(shí)不提貨，出口商也可以用進(jìn)口商的預(yù)付金來補(bǔ)償其損失；而另一方面，預(yù)付金并不算多，對(duì)于進(jìn)口商而言，不會(huì)造成資金的壓力。

③近年來，美國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展逐步呈現(xiàn)出衰退的趨勢(shì)，為了緩解美國(guó)國(guó)內(nèi)的經(jīng)濟(jì)危機(jī)，在美國(guó)政府的主要操縱下，美元不斷貶值，美元對(duì)人民幣的匯率持續(xù)下跌，從2013年初的6.57，持續(xù)走低，目前已經(jīng)跌到了6.0785的歷史低值，可以預(yù)見，美元在未來很長(zhǎng)一段時(shí)間內(nèi)仍將持續(xù)走低，人民幣將會(huì)被迫不斷升值，很多國(guó)際貿(mào)易結(jié)算都是以美元為結(jié)算單位，這必然也就會(huì)造成匯率風(fēng)險(xiǎn)。由于美元對(duì)人民幣的匯率持續(xù)下跌，使得出口性企業(yè)出口產(chǎn)品的價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)力逐漸降低， 競(jìng)爭(zhēng)力的降低也會(huì)減少出口性企業(yè)的營(yíng)業(yè)現(xiàn)金流入及銷售收入，進(jìn)一步惡化出口性企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況。同時(shí)，美元下跌也就意味著以外幣計(jì)價(jià)的出口性企業(yè)出現(xiàn)大幅度的資產(chǎn)縮水貶值，增加財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。從目前來看，我國(guó)出口性企業(yè)還面臨著諸如融資成本較高、法制法規(guī)不完善、金融體系不完善之類的制度高成本環(huán)境，會(huì)直接對(duì)與國(guó)際金融市場(chǎng)的融合程度受到直接影響，使得出口性企業(yè)的經(jīng)營(yíng)成本上升。筆者認(rèn)為應(yīng)該積極挖掘國(guó)外新市場(chǎng)，減弱對(duì)于美元依賴。我國(guó)出口性企業(yè)所出口的商品主要集中在日本、歐盟美國(guó)等國(guó)，其中美國(guó)所占比例最大，這樣就使得我國(guó)出口性企業(yè)對(duì)于美元匯率波動(dòng)極為敏感。但是值得注意的是，近年來東歐國(guó)家、拉美國(guó)家、非洲國(guó)家、中亞國(guó)家的購(gòu)買力和需求量都在大幅度增加，因此，對(duì)于這些新興國(guó)家市場(chǎng)進(jìn)行開發(fā)，不僅能夠大幅度增加我國(guó)出口性企業(yè)的貿(mào)易訂單量，還能夠有效避免美元匯率下降對(duì)于出口性企業(yè)的影響。

2.托收的運(yùn)用及風(fēng)險(xiǎn)防范

（1）托收風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)形式

①財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。進(jìn)口商若不提貨、不履約，出口商即使掌握住了貨物的管理權(quán)，但是也不得不獨(dú)自面對(duì)目的港的保險(xiǎn)費(fèi)、提取費(fèi)和倉儲(chǔ)費(fèi)，貨物轉(zhuǎn)售的價(jià)格損失、往返的運(yùn)費(fèi)等財(cái)務(wù)損失，而貨物存儲(chǔ)時(shí)間如果過長(zhǎng)，超過了其保質(zhì)期，那么有可能會(huì)出現(xiàn)變質(zhì)腐敗的情況。

②進(jìn)口國(guó)的政治風(fēng)險(xiǎn)。出口商（收款人）在國(guó)際貿(mào)易時(shí)必須要充分考慮進(jìn)口商（付款人）所在國(guó)家可能出現(xiàn)的政治風(fēng)險(xiǎn)。例如進(jìn)口國(guó)的外匯管理、進(jìn)口商（付款人）未能取得出口許可證、罷工、戰(zhàn)爭(zhēng)騷亂等因素導(dǎo)致進(jìn)口商（付款人）不能按時(shí)付款。

③代收行銀行風(fēng)險(xiǎn)和進(jìn)口商的信用風(fēng)險(xiǎn)。進(jìn)口商（付款人）在市場(chǎng)行情不好的情況下，有可能會(huì)偽造代收行騙取提貨單據(jù)，或者與代收行串通，或者以各種理由拒付貨款、拒收貨物。

（2）托收風(fēng)險(xiǎn)的防范

①為轉(zhuǎn)嫁出口收匯風(fēng)險(xiǎn)，出口商（收款人）可投保出口信用險(xiǎn)。出口信用保險(xiǎn)往往是由國(guó)家出面組織專門保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)來為出口商（收款人）提供的一種保證其收匯安全的保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，它能夠保障境外商業(yè)政治風(fēng)險(xiǎn)或信用風(fēng)險(xiǎn)，這是一般商業(yè)保險(xiǎn)公司所不能承保或不愿承保的業(yè)務(wù)，屬于典型的政策性保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，它以國(guó)家財(cái)政資金做后盾，主要目的在于鼓勵(lì)和擴(kuò)大出口。

②加強(qiáng)對(duì)代收行銀行和進(jìn)口商的信用審查。出口商（收款人）應(yīng)該對(duì)代收行銀行的可靠程度和進(jìn)口商客戶的信用狀況進(jìn)行詳細(xì)調(diào)查。

③多種結(jié)算方式結(jié)合。為了降低收匯風(fēng)險(xiǎn)，可以預(yù)收進(jìn)口商（付款人）部分貨款?；谖欣碚搧砜?，為了能夠充分刺激、激勵(lì)人去自愿做出有利于委托人的行動(dòng)，那么就必須要讓人承擔(dān)一部分不確定的風(fēng)險(xiǎn)，這必須在委托合同中寫明白。筆者認(rèn)為，可以預(yù)收進(jìn)口商（付款人）部分貨款，預(yù)付金比例和匯付一樣， 可以控制在運(yùn)費(fèi)的兩倍左右，或者合同總值的25-30%左右。

3.信用證的運(yùn)用及風(fēng)險(xiǎn)防范

國(guó)際結(jié)算詐騙中較隱蔽和最主要的類型就是跟單信用證詐騙，通常有偽造保兌信用證、涂改信用證、偽造或假冒印鑒（簽字）、假客檢證書、盜用或借用他行密押、偽造信用證修改書、“陷阱條款”/“軟條款”七種詐騙的方式。

（1）信用證風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)形式

①信用證硬條款風(fēng)險(xiǎn)。信用證通常會(huì)有大量的硬性條款，如議付行、交單期、受益人、裝運(yùn)期、有效期等，任何一個(gè)條款出現(xiàn)變化，都會(huì)給出口商（收款人）帶來較大的麻煩。

②信用證軟條款風(fēng)險(xiǎn)。開證行或者進(jìn)口商有可能會(huì)在信用證業(yè)務(wù)中利用只關(guān)注單據(jù)的特點(diǎn)來設(shè)置一系列的“陷阱條款”，這里的“陷阱條款”也就是陷阱條款信用證軟條款風(fēng)險(xiǎn)。

③開證行信用風(fēng)險(xiǎn)。信用證雖然是以銀行的聲譽(yù)和實(shí)力作為擔(dān)保，但是也并不是完全安全。這是由于絕大多數(shù)國(guó)外銀行的所有權(quán)都不是國(guó)有的，而是私有性質(zhì)的，注冊(cè)要求也不高。進(jìn)口商很有可能會(huì)利用根本不存在的銀行，或者一些小銀行來合作詐騙。

④單據(jù)風(fēng)險(xiǎn)。信用證的主要原則是憑單付款，屬于一種典型的單據(jù)買賣。銀行審單時(shí)是不會(huì)看貨物是否符合進(jìn)口方的要求，而只會(huì)在“單證一致、單單一致”的情況下就會(huì)把貨款付給出口方。即便單證完全一致，但也有可能會(huì)出現(xiàn)單據(jù)不符的情況。UCP500對(duì)單據(jù)不符的情況也有相應(yīng)的規(guī)定，第一種是名符其實(shí)的不符，第二種是無關(guān)緊要的不符。名符其實(shí)的不符包括單據(jù)之間相互矛盾、單據(jù)不符合UCP500規(guī)定、單據(jù)不符合信用證條款規(guī)定這三者情況，其最大特點(diǎn)就是能夠給進(jìn)口商提供了拒付的理由；無關(guān)緊要的不符是指雖然信用證與單據(jù)表面不符，但仍然可以被銀行所接受。

（2）信用證風(fēng)險(xiǎn)的防范

①出口企業(yè)應(yīng)該對(duì)國(guó)際貿(mào)易伙伴予以慎重選擇。 出口企業(yè)盡量應(yīng)該通過實(shí)地考察、廣交會(huì)、世界博覽貿(mào)易展會(huì)等正式途徑來尋找貿(mào)易機(jī)會(huì)和貿(mào)易伙伴，不要和資信不好或者資信不明的客戶進(jìn)行經(jīng)貿(mào)往來。出口企業(yè)在簽訂正式的貿(mào)易合同前，為了能夠做出正確的選擇，可以委托專業(yè)機(jī)構(gòu)來調(diào)查進(jìn)口商的資信。

②出口企業(yè)在于國(guó)外進(jìn)口商簽訂合同時(shí)，應(yīng)該以國(guó)家和企業(yè)的經(jīng)濟(jì)利益為重，應(yīng)該本著“謹(jǐn)慎、合理、平等”的原則來確立合同條款。徹底杜絕一切有損國(guó)家和企業(yè)利益的不合理、不平等條款，如“預(yù)付中介費(fèi)、擁金、質(zhì)保金、履約金的條款”等。

③出口企業(yè)和銀行都應(yīng)該認(rèn)真審核信用證。值得注意的是，銀行審證還應(yīng)該側(cè)重于對(duì)來證的風(fēng)險(xiǎn)性和有效性進(jìn)行考察，一旦發(fā)生有“陷阱條款”/“軟條款”之類的不利條款，應(yīng)該采取相應(yīng)的防范措施，或者即使予以修改。

④出口方銀行要對(duì)開證行的資信情況進(jìn)行詳細(xì)掌握，同時(shí)要對(duì)信用證的真實(shí)性進(jìn)行負(fù)責(zé)、認(rèn)真地審核。對(duì)于電開信用證及其修改書，為了避免出現(xiàn)偽造和假冒，應(yīng)該對(duì)密押相符與否進(jìn)行及時(shí)查核；對(duì)于信開信用證，則應(yīng)該對(duì)印鑒是否相符進(jìn)行仔細(xì)核對(duì)。與此同時(shí)，還應(yīng)該將銀行年鑒與開證行的資信情況、地址、名稱進(jìn)行比較分析，一旦發(fā)現(xiàn)疑點(diǎn)，那么就應(yīng)該第一時(shí)間向行或開證行進(jìn)行查詢，以確保開證行的可靠性，以及來證的合法性、真實(shí)性。

四、結(jié)語

總之，國(guó)際貿(mào)易涉及面太廣，關(guān)系錯(cuò)綜復(fù)雜，再加上交易雙方在不同的國(guó)家、地區(qū)，使得國(guó)際貿(mào)易結(jié)算的困難進(jìn)一步增加。無論是采用信用證、托收和匯付這三者結(jié)算方式的哪一種，其基礎(chǔ)都是要了解清楚貿(mào)易方的資信狀況。只有貿(mào)易雙方的信譽(yù)度都保持良好，才能夠順利完成國(guó)際貿(mào)易事務(wù)。另外，應(yīng)該盡量選擇風(fēng)險(xiǎn)小的國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式，采用多重結(jié)算方式或者出口信用險(xiǎn)來抵消風(fēng)險(xiǎn)，以此來保護(hù)自身利益。

參考文獻(xiàn)：

[1]謝婧.金融危機(jī)背景下國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式的選擇[J]. 現(xiàn)代金融，2009.03：111-114

[2]蔣勇.論國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式的綜合使用[J]. 黑龍江對(duì)外經(jīng)貿(mào)，2009.03：154-156

[3]馬喬.國(guó)際貿(mào)易中的國(guó)際結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)及規(guī)避[J]. 現(xiàn)代商業(yè)，2009.12.：109-114

[4]張海玲，戴瑩星.基于進(jìn)出口商的信用證風(fēng)險(xiǎn)及防范研究[J].現(xiàn)代商業(yè)，2012.11

[5]劉萬紅.國(guó)際結(jié)算方式選擇策略以及風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避實(shí)證分析[J].長(zhǎng)沙鐵道學(xué)院學(xué)報(bào)（社會(huì)科學(xué)版）， 2013.02

[6]周勁.我國(guó)國(guó)際結(jié)算方式電子化的現(xiàn)狀及趨勢(shì)[J].中山大學(xué)學(xué)報(bào)論叢，2013.06

篇8

1、 信用證何以在國(guó)際貿(mào)易中倍受青睞？

早在12世紀(jì)時(shí)，信用證就為歐洲的教皇、王公和其他統(tǒng)治者在其使臣出國(guó)執(zhí)行任務(wù)時(shí)使用。幾個(gè)世紀(jì)之后的今天，信用證成為國(guó)際貿(mào)易中流行較廣的一種支付方式，也是目前最重要的一種資通方式，極大地促進(jìn)了國(guó)際貿(mào)易的順利發(fā)展。

具體來說，信用證具有保證付款和資金融通的作用。因?yàn)樵趪?guó)際貿(mào)易中，買賣雙方遠(yuǎn)隔幾千里甚至幾萬里，彼此間不了解。進(jìn)口商期望出口商能按時(shí)交貨，在付款時(shí)能檢查一下貨物是否與合同一致，最好在貨物轉(zhuǎn)售以后再付款。在此時(shí)期希望能得到銀行的資金融通。出口商則希望在貨物出運(yùn)以前能得到銀行的資金融通，出運(yùn)后能保證得到貨款。而信用證是銀行信用，是開證銀行第一性付款責(zé)任，其中付款的履行是有條件的，保證了進(jìn)出口雙方的貨款和代表貨權(quán)的單據(jù)不致落空，同時(shí)又使雙方在資金融通上得到便利，基本滿足了進(jìn)出口雙方的要求。

對(duì)于各主要當(dāng)事人來說，信用證又有以下作用：

1.1、 對(duì)進(jìn)口商來說，采用信用證方式付款，在申請(qǐng)開證時(shí)不用交付全部的開證金額，只需交付一定比例的保證金或擔(dān)保品，或提供資信良好的保證人作擔(dān)保，也可以憑開證行授與的授信額度開證，能避免流動(dòng)資金的大量積壓。通過信用證條款，進(jìn)口商能控制出口商的裝貨日期，使貨物的銷售適合時(shí)令。而適當(dāng)?shù)臋z驗(yàn)條款，可以保證貨物在裝船前的質(zhì)量、數(shù)量，使進(jìn)口商所收到的貨物在一定程度上能符合合約的規(guī)定。如果開證行在履行付款義務(wù)后，進(jìn)口商在籌措資金上仍有困難，他還可以通過進(jìn)口押匯或信托收據(jù)等方式，要求開證行先給單據(jù)，然后再由進(jìn)口商交貨款。

1.2、 對(duì)出口商來說，其只要收到資信較好銀行開立的有效信用證以后，就可以向其往來銀行申請(qǐng)利率較低的打包放款或其它裝船前貸款。在貨物出運(yùn)以后，只要將符合信用證條款規(guī)定的單據(jù)交給議付行，即可取得貨款，加速了出口商的資金周轉(zhuǎn)。另外，萬一開證行因種種原因不能付款或拒絕付款，它有責(zé)任將代表貨物的單據(jù)退給出口商，出口商雖收不到貨款，但貨權(quán)仍在自己手中，減少了損失。

1.3、 對(duì)開證行來說，其開立信用證是貸給進(jìn)口商信用而不是實(shí)實(shí)在在的資金，所以信用證業(yè)務(wù)不會(huì)占用銀行資金反而會(huì)為其帶來開證手續(xù)費(fèi)收入。而且，開證行貨出的信用是有保證金或其他抵押品擔(dān)保的，不是無條件的。當(dāng)其履行完付款義務(wù)后，還有出口商交來的包括提單在內(nèi)的一系列單據(jù)作為保證。

綜上所述，信用證以其自身的優(yōu)點(diǎn)較好地克服了國(guó)際貿(mào)易中因買賣雙方相距甚遠(yuǎn)又彼此陌生加之交易所需時(shí)間長(zhǎng)所帶來的風(fēng)險(xiǎn)，從而受到各國(guó)進(jìn)出口商的普遍歡迎和采用。

2、 現(xiàn)行國(guó)內(nèi)結(jié)算辦法及其特點(diǎn)。

建國(guó)后，隨著我國(guó)活動(dòng)和商品交易方式的發(fā)展變化，國(guó)內(nèi)結(jié)算方式不斷改革和變化。1989年四月，中國(guó)人民銀行總行在改革過去結(jié)算方式的基礎(chǔ)上，按照方便、通用、迅速、安全的要求，頒布并組織實(shí)施了《銀行結(jié)算辦法》，確立了“三票、一卡、一匯、一委”的新結(jié)算方式。1990年4月又恢復(fù)了在結(jié)算改革中已經(jīng)廢止的托收承付結(jié)算方式。這些結(jié)算辦法合理配置，互為補(bǔ)充，可適名種種形式的商品交易和經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的需要。

2.1、“三票”指匯票、本票（主要是指銀行本票）、支票。匯票又分為銀行匯票和商業(yè)匯票。其中，銀行匯票適用范圍廣泛，單位、個(gè)體經(jīng)濟(jì)戶和個(gè)人向異地支付各種款項(xiàng)均可使用，其操作靈活，兌現(xiàn)性強(qiáng)，可以防止不合理的預(yù)付貨款和交易尾欠的發(fā)生。商業(yè)匯票適用于單位先發(fā)貨后收款或雙方約定延期付款的商品交易，并且，商業(yè)匯票一經(jīng)承兌，便具有較強(qiáng)的信用，可以被貼現(xiàn)及時(shí)補(bǔ)充企業(yè)流動(dòng)資金或是被背書轉(zhuǎn)讓便利商品流通。銀行本票要在指定的同城范圍內(nèi)使用，其信譽(yù)等，支付能力強(qiáng)，可以減少結(jié)算手續(xù)，加速票據(jù)的流轉(zhuǎn)，并可替代大額現(xiàn)金的使用。支票則用于同城商品交易、勞務(wù)供應(yīng)及清償債務(wù)的款項(xiàng)結(jié)算，其手續(xù)簡(jiǎn)便，靈活，可背書轉(zhuǎn)讓。

2.2、“一卡”指信用卡。這是一種由金融機(jī)構(gòu)或其它專營(yíng)公司向消費(fèi)者發(fā)行的信用憑證，具有方便靈活、可以透支結(jié)算或提現(xiàn)及可憑卡賒帳消費(fèi)等特點(diǎn)。

2.3、“一匯”指匯兌。它便利匯款人向異地主動(dòng)付款，具有適用范圍大，服務(wù)面廣，手續(xù)簡(jiǎn)便，劃款迅速，靈活易行等優(yōu)點(diǎn)。

2.4、“一委”指委托收款。它利用單位主動(dòng)收款，在異地，同城均可使用，既適用單位及個(gè)體戶各種款項(xiàng)的結(jié)算，也適用水電、郵電、電話等勞務(wù)款項(xiàng)的結(jié)算。

由此可見，我國(guó)國(guó)內(nèi)的結(jié)算方式基本做到了多樣化和多變化，雖然在款項(xiàng)劃拔速度等方面還有許多不盡人意的地方，但總體上滿足了貿(mào)易結(jié)算及非貿(mào)易結(jié)算的需要，適應(yīng)了主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)這個(gè)大環(huán)境。

3、 國(guó)內(nèi)信用證真的會(huì)被“打入冷宮”嗎？

國(guó)內(nèi)信用證作為一種結(jié)算方式，其實(shí)以前就曾經(jīng)實(shí)行過?？墒且?yàn)槠洳贿m應(yīng)國(guó)內(nèi)各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)發(fā)展的需要，所以最終于1989年4月1日，即新的《銀行結(jié)算辦法》正式施行之日“壽終正寢”了，而八年之后它的復(fù)出又再度面臨無人理睬的命運(yùn)。這樣類似的結(jié)果在令我們驚異的同時(shí)更值得我們?nèi)ニ伎家粋€(gè)問題，那就是，為什么在國(guó)際上成為盛行的信用證在我國(guó)國(guó)內(nèi)卻得不到同樣的偏愛呢？

3.1、手續(xù)相對(duì)繁雜，結(jié)算所需時(shí)間較長(zhǎng)

《國(guó)內(nèi)信用證結(jié)算辦法》與UCP500《跟單信用證統(tǒng)一慣例 國(guó)際商會(huì)第500號(hào)出版物》中的規(guī)定除個(gè)別期限有所區(qū)別外，基本是相差無幾的。也就是說，一筆國(guó)內(nèi)信用證結(jié)算業(yè)務(wù)也頒經(jīng)過六個(gè)主要環(huán)節(jié)，即買方申請(qǐng)開證，買方銀行開立信用證，賣方銀行通知、轉(zhuǎn)遞、保兌信用證，賣方銀行議付、付款、承兌信用證項(xiàng)下的匯票和/或單據(jù)并索匯，買方銀行償付或付款，買方贖單提貨。這與國(guó)內(nèi)現(xiàn)行各結(jié)算方式相比，無疑手續(xù)更繁時(shí)間更長(zhǎng)。

3.2、傳統(tǒng)習(xí)慣上的結(jié)算辦法的

從以往的實(shí)踐來看，企事業(yè)單位在辦理結(jié)算業(yè)務(wù)尤其是進(jìn)行異地結(jié)算中多采用委托收款、托收承付和匯兌等非標(biāo)據(jù)化支付方式。對(duì)于這些業(yè)務(wù)，企事業(yè)單位已經(jīng)熟稔于心，知道如何操作，如何盡可能避免風(fēng)險(xiǎn)以及風(fēng)險(xiǎn)出現(xiàn)時(shí)如何對(duì)其進(jìn)行處理。而國(guó)內(nèi)信用證畢竟是一種較新的結(jié)算辦法，且操作起來技術(shù)性很強(qiáng)，它對(duì)于絕大部分企事業(yè)單位來說是比較生疏的。究竟應(yīng)該注意哪些環(huán)節(jié)哪些問題，很多企事業(yè)單位本身并不清楚。既然如此，又何苦要改變?cè)鹊慕Y(jié)算辦法呢？這恐怕是植根于企事業(yè)單位中最為普遍和最為典型的觀念。 3.3、人員素質(zhì)上的一些限制

這一點(diǎn)和上一點(diǎn)原因有些類似，只不過角度不同罷了。我們知道，信用證是國(guó)際結(jié)算方式中最主要的一種，而進(jìn)行國(guó)際貿(mào)易活動(dòng)的主要是一些進(jìn)出口企業(yè)，廣大國(guó)內(nèi)企業(yè)并不直接從事對(duì)外貿(mào)易。這些企業(yè)中的業(yè)務(wù)員因?yàn)闃I(yè)務(wù)范圍有限，對(duì)以信用證作為結(jié)算方式或多或少缺乏一些詳盡的了解，這就為國(guó)內(nèi)信用證的推行平添了一道障礙。不過，只要肯花錢，多辦幾期培訓(xùn)班，這道障礙還是較易逾越的。

3.4、國(guó)內(nèi)貿(mào)易的特點(diǎn)

同國(guó)際貿(mào)易相比，國(guó)內(nèi)貿(mào)易中的買賣雙方相隔不遠(yuǎn)，有的甚至就在同一城市之中。他們彼此之間因?yàn)檎Z言互通，所處的背景和經(jīng)濟(jì)環(huán)境以及所受的約束相同而便于相互了解甚至建立長(zhǎng)期、穩(wěn)定、良好的信用關(guān)系，即便發(fā)生爭(zhēng)議和糾紛，協(xié)商或是訴訟起來，都要比國(guó)際貿(mào)易中發(fā)生的類似情況容易處理行多。所以，信用證結(jié)算方式所具有的更安全更可靠的優(yōu)點(diǎn)，在國(guó)內(nèi)貿(mào)易中也就大打折扣，它的被忽略也似乎具有了一點(diǎn)必然性的味道。

3.5、因資信問題而產(chǎn)生的矛盾

采用國(guó)內(nèi)信用證方式付款，買方在申請(qǐng)開證時(shí)，不用交付全部的開證金額，只需交付一定比例的保證金或擔(dān)保品即可。然而目前，我國(guó)正處于國(guó)企改革的攻堅(jiān)階段，絕大部分企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益低下，資信狀況惡劣。同樣追逐利潤(rùn)最大化的銀行，從其自身經(jīng)營(yíng)安全性這個(gè)用度考慮，往往要求開證申請(qǐng)人交納絕大部分甚至100%的開證金額作為保證金，從而導(dǎo)致開證申請(qǐng)人流動(dòng)資金的大量積壓，使之本能地遠(yuǎn)離這種并不“經(jīng)濟(jì)”的結(jié)算方式。

3.6、單據(jù)上的缺憾

國(guó)際貿(mào)易中使用的信用證一般都為跟單信用證。這是一類憑附有貨運(yùn)單據(jù)的匯票或僅憑貨運(yùn)單據(jù)付款的信用證。貨運(yùn)單據(jù)的種類很多，而其中最為重要的是提單。因?yàn)橹挥兴軌蜃鳛槲餀?quán)憑證。通過背書進(jìn)行轉(zhuǎn)讓，滿足某些貿(mào)易中多次轉(zhuǎn)移貨物所有權(quán)的需要。而國(guó)內(nèi)貿(mào)易中，貨物運(yùn)輸多采用鐵路運(yùn)輸和公路運(yùn)輸兩種方式，海洋運(yùn)輸并不多見。這樣，因跟單信用證項(xiàng)下的貨運(yùn)單據(jù)中缺乏象征貨物的提單，那些需轉(zhuǎn)讓貨物用以清償各方債權(quán)債務(wù)關(guān)系的貿(mào)易便無法快速方便地完成。這在一定程度上也影響了國(guó)內(nèi)信用證的吸引力。

書目：

1、 徐秀瓊主編：《國(guó)際結(jié)算》，財(cái)政出版社1997年版

2、 闕水深主編：《銀行結(jié)算通論》，廈門大學(xué)出版社1996年版

篇9

匯款是指匯款人（債務(wù)人）主動(dòng)將款項(xiàng)交給銀行，委托其使用某種結(jié)算工具，通過其在國(guó)外的分支行或行，將款項(xiàng)付給國(guó)外收款人的一種結(jié)算方式。它是產(chǎn)生最早、使用最簡(jiǎn)單的結(jié)算方式，也是其他各種結(jié)算方式的基礎(chǔ)。

匯款按照使用的結(jié)算工具不同，可以分為電匯、信匯和票匯。按貨物、貨款的運(yùn)送及支付順序不同，匯款方式在國(guó)際貿(mào)易實(shí)務(wù)中有兩種運(yùn)用方式：預(yù)付貨款和貨到付款。其中，預(yù)付貨款對(duì)于出口商而言較為有利：既可以降低貨物出售的風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)減輕了資金負(fù)擔(dān)；貨到付款則對(duì)于進(jìn)口商較為有利：既可降低資金風(fēng)險(xiǎn)，也能先收貨后籌款，相當(dāng)與得到資金融通。如付款的期限較長(zhǎng)，甚至可以將貨物售出后，用所售收入支付款項(xiàng)。因此，用匯款方式進(jìn)行結(jié)算，風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)和資金負(fù)擔(dān)在買賣雙方之間不均衡。結(jié)算的風(fēng)險(xiǎn)（如貨物運(yùn)出后能否順利收回貨款以及貨款付出后能否順利地收到貨物）和資金壓力完全由一方承擔(dān)，另一方則相對(duì)有利。

托收是指由債權(quán)人開立匯票，委托銀行通過其海外分支行或行，向國(guó)外債務(wù)人收取貨款或勞務(wù)價(jià)值的一種結(jié)算方式。雖然托收與貿(mào)易匯款都屬于商業(yè)信用基礎(chǔ)，但是跟單托收通過用單據(jù)代表貨物控制貨物所有權(quán)，從而將結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)及資金負(fù)擔(dān)在進(jìn)出口雙方之間進(jìn)行了平衡。對(duì)于出口商來說，出口商通過控制貨權(quán)單據(jù)來控制貨物，不付款或承兌就不會(huì)交單。一般不會(huì)受到"銀貨兩空"的損失，比賒銷安全。對(duì)于進(jìn)口商來說，只要付款或承兌，馬上就能取得單據(jù)，從而得到貨物的所有權(quán)，比預(yù)付貨款方式安全。

在貿(mào)易實(shí)務(wù)中，托收按照是否附有貨運(yùn)單據(jù)可以分為光票托收和跟單托收。對(duì)不附有全套貨運(yùn)單據(jù)的款項(xiàng)的托收稱為光票托收；對(duì)附有全套貨運(yùn)單據(jù)的款項(xiàng)的托收稱為跟單托收。其中，根據(jù)交單條件的不同，跟單托收可分為D/P（付款交單）和D/A（承兌交單）。D/P（付款交單）按照付款的時(shí)間不同又可以分為D/P即期和D/P遠(yuǎn)期。不同的托收方式中存在的結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)也有所不同。在D/P條件下，代收行在買方支付了全部票據(jù)金額以后才能將有關(guān)票據(jù)交給買方，這樣賣方的貨款得到了有效的保障。而在D/A下，代收行在買方承兌有關(guān)匯票后就可以將有關(guān)單據(jù)交付買方，這時(shí)賣方已經(jīng)交出了貨物的物權(quán)憑證，一旦買方的信用出現(xiàn)危機(jī)，到期不付款，賣方手中僅有一張已承兌匯票能約束買方的義務(wù)，仍可能遭受錢、貨兩空的損失，對(duì)于出口商來說選用D/A一定要慎重。

信用證支付方式是近年來國(guó)際貿(mào)易中最常見、最主要的支付方式。信用證(L/C)是開證行根據(jù)買方（開證申請(qǐng)人）的請(qǐng)求，開給賣方的一種保證承擔(dān)支付貨款的書面憑證。這種方式把應(yīng)由買方承擔(dān)的付款義務(wù)轉(zhuǎn)化為銀行的付款義務(wù)，從而加入了銀行信用，由于銀行承擔(dān)了第一性的付款責(zé)任，有審單的義務(wù)，使得結(jié)算的程序更為嚴(yán)格、規(guī)范，對(duì)于買賣雙方而言，結(jié)算的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)一步得到控制；資金融通也更為便利。因此，該種方式被貿(mào)易各方廣泛接受。

二、選擇支付方式時(shí)應(yīng)考慮的因素

由于各種支付方式的特點(diǎn)不同，因此在選擇合適的支付方式時(shí)，應(yīng)該考慮以下因素。

1.客戶信用等級(jí)的高低。如果客戶的信用等級(jí)很一般或是貿(mào)易雙方是首次進(jìn)行交易，應(yīng)該選用L/C的方式；如果客戶的信用等級(jí)較高，可以選用D/P，既可以達(dá)到即節(jié)省開證費(fèi)的目的，也可以在一定程度上把握物權(quán)憑證的安全性；如果客戶的信用等級(jí)非常高，就可以選用D/A甚至是直接T/T的方式。

2.貨物供求狀況不同。如果是暢銷的貨品，賣方可選擇對(duì)自身有利的支付方式，如要求用L/C進(jìn)行結(jié)算，甚至要求買方預(yù)付貨款。如果是滯銷的貨品,則所選擇的支付方式可能會(huì)有利于進(jìn)口商，如D/A，甚至可以貨到付款。

3.選用的貿(mào)易術(shù)語和合同金額的高低。不同的貿(mào)易術(shù)語對(duì)于買賣雙方的責(zé)任規(guī)定以及風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)有所不同，因此也應(yīng)根據(jù)貿(mào)易術(shù)語不同來選擇合適的支付方式。對(duì)于象征貨組中的CIF和CFR,就可以選用托收和L/C的方式；而對(duì)于FXW和實(shí)際交貨的D組術(shù)語，一般就不會(huì)采取托收的形式進(jìn)行結(jié)算；對(duì)于FOB和FCA等術(shù)語，由于運(yùn)輸?shù)氖乱耸怯少I方安排的，出口人很難控制貨物，所以在一般情況下也不會(huì)選擇托收的方式。另外，合同金額如果不大，則可以考慮選擇速度較快、費(fèi)用低廉的T/T方式或光票托收方式。

選擇支付方式的最終目的是盡量降低結(jié)算的成本，分散結(jié)算的風(fēng)險(xiǎn)，促使進(jìn)出口貿(mào)易的順利進(jìn)行。以上所列舉的各個(gè)因素會(huì)在不同的時(shí)間、不同的國(guó)家和地區(qū)、不同的歷史階段、不同的具體客觀情況而對(duì)貨款的支付有不同程度的影響。

三、正確選用支付方式的建議

從國(guó)際貿(mào)易實(shí)踐情況來看，單純某一種結(jié)算方式總是不能滿易各方的要求。面對(duì)不斷變化的市場(chǎng)，有必要采用綜合支付方式進(jìn)行結(jié)算。

1.匯款和托收相結(jié)合。如：先采取T/T的形式預(yù)付定金10%，在裝船后T/T合同款的40%,,剩余的50%采用D/P即期付款的形式。這種選擇既能保證供貨方及時(shí)履行發(fā)貨的義務(wù)，又能約束進(jìn)口人及時(shí)付款，同時(shí)節(jié)省了更多銀行費(fèi)用的支出，也節(jié)約了寶貴的貿(mào)易時(shí)間。

2.匯款和信用證相結(jié)合。如：定金的部分以T/T辦理；主要的貨款采用L/C的方式進(jìn)行支付；至于一些余款，以T/T的方式進(jìn)行。

3.托收與信用證結(jié)合使用。這樣的組合既可盡量地避兔不必要的開支，也能對(duì)作為物權(quán)憑證的單據(jù)起到保護(hù)的作用。如將D/A和信用證和銀行保函結(jié)合在一起使用，或要求使用由代收銀行開具的銀行承兌匯票，這樣，原來的商業(yè)信用就被轉(zhuǎn)變?yōu)殂y行信用，將出口商的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁給銀行。

綜上所述，國(guó)際貿(mào)易支付方式選擇是否恰當(dāng)，會(huì)直接導(dǎo)致出口人是否能夠安全、快捷地得到貨款。在選擇時(shí)，不僅要考慮自己的風(fēng)險(xiǎn)，也要考慮對(duì)方的成本，力圖達(dá)到雙贏的日標(biāo)。所以，要根據(jù)對(duì)方的資信等級(jí)、貨物的供求狀況、合同金額的高低、運(yùn)輸方式和種類、財(cái)務(wù)結(jié)算成本高低等因素來決定。同時(shí)，靈活運(yùn)用組合的、綜合的支付方式來進(jìn)行國(guó)際貿(mào)易的結(jié)算，以分散結(jié)算的風(fēng)險(xiǎn)。

參考文獻(xiàn)

[1]王立武.國(guó)際貿(mào)易支付方式的選擇與風(fēng)險(xiǎn).中外企業(yè)文化,2004(1).

[2]高增安.國(guó)際貿(mào)易出口方支付方式的理性選擇.經(jīng)濟(jì)體制改革,2002(4).

[3]任曉燕,任嘵鴻.論國(guó)際貿(mào)易支付方式的選擇.商場(chǎng)現(xiàn)代化,2007(9).

[4]危英.論國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式最佳選擇.求索,2004(11).

[5]余文華.進(jìn)出口貿(mào)易中非信用證支付方式的運(yùn)用模式.國(guó)際商務(wù)(對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易人學(xué)學(xué)報(bào)),2005(1).

篇10

關(guān)鍵詞:國(guó)際貿(mào)易;支付方式;風(fēng)險(xiǎn)分析;理性選擇;匯付;托收;信用證

中圖分類號(hào):F740文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼:A文章編號(hào):1009-2374(2010)01-0100-02

在目前的國(guó)際貿(mào)易結(jié)算方式中,最基本的有三種:匯款、托收、信用證。另外,還有一些延伸的結(jié)算方式,如銀行保函、備用信用證等。在實(shí)務(wù)中,現(xiàn)在還出現(xiàn)了一些比較新的結(jié)算方法,如電匯中加入第三方(船方)來控制風(fēng)險(xiǎn)。

對(duì)于貿(mào)易雙方而言,不同的支付方式在貿(mào)易結(jié)算中的風(fēng)險(xiǎn)及經(jīng)營(yíng)中的資金負(fù)擔(dān)各不相同。支付條款是國(guó)際貿(mào)易合同的一個(gè)主要內(nèi)容。選擇正確支付方式能使進(jìn)出口雙方在貨款收付方面的風(fēng)險(xiǎn)得到控制,并在資金周轉(zhuǎn)方面得到某種通融,從而促進(jìn)交易目的的實(shí)現(xiàn)。在一般的國(guó)際貨物買賣合同中通常只單獨(dú)使用某一種方式。但在特定情況下,也可在同一筆交易中把兩種甚至兩種以上不同的方式結(jié)合起來使用?？傊?在選擇中應(yīng)從貿(mào)易雙方共同的利益點(diǎn)出發(fā),本著風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)偟脑瓌t,選用綜合結(jié)算方式,從而促成進(jìn)出口商的雙贏。

一、常用支付方式簡(jiǎn)介以及風(fēng)險(xiǎn)分析

(一)方式簡(jiǎn)介

貿(mào)易中最常用的支付方式有三種:

1.匯付(Remittance),是指匯款人(債務(wù)人)主動(dòng)將款項(xiàng)交給銀行,委托其使用某種結(jié)算工具,通過其在國(guó)外的分支行或行,將款項(xiàng)付給國(guó)外收款人的一種結(jié)算方。其分為:電匯(T/T),票匯(D/D),信匯(M/T),其中電匯使用較其余兩種普遍。

2.托收(Collection),是指由債權(quán)人(出口商)開立匯票,委托銀行通過其海外分支行或行,向國(guó)外債務(wù)人(進(jìn)口商)收取貨款或勞務(wù)價(jià)值的一種結(jié)算方式。在國(guó)際貿(mào)易托收方式下大多采用跟單托收,跟單托收根據(jù)交單條件的不同,可以分為付款交單(D/P遠(yuǎn)期,D/P即期),承兌交單(D/A)。

3.信用證(L/C),信用證支付方式是近年來國(guó)際貿(mào)易中最常見、最主要的支付方式。信用證(L/C)是開證行根據(jù)買方(開證申請(qǐng)人)的請(qǐng)求,開給賣方的一種保證承擔(dān)支付貨款的書面憑證。

(二)常用支付方式下的風(fēng)險(xiǎn)分析

1.匯款。匯付的缺點(diǎn)是風(fēng)險(xiǎn)大,資金負(fù)擔(dān)不平衡。因?yàn)橐詤R付方式結(jié)算,可以是貨到付款,也可以是預(yù)付貨款。預(yù)付貨款的結(jié)算方式有利于出口商,對(duì)進(jìn)口商不利,對(duì)于出口商來說,就資金而言,貨物運(yùn)出前已得到一筆貨款或稱之為無息貸款,出口商可以先收款后購(gòu)貨出運(yùn),主動(dòng)權(quán)在出口商的手中,就風(fēng)險(xiǎn)而言,一方面,預(yù)付貨款的支付對(duì)于進(jìn)口商日后可能出現(xiàn)的違約行為起到了一定的制約作用;另一方面,一旦進(jìn)口商違約,出口商預(yù)付貨款抵扣部分貨款及費(fèi)用,減少其損失。

因此,匯款方式結(jié)算,資金負(fù)擔(dān)和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)在買賣雙方之間不均衡。結(jié)算的風(fēng)險(xiǎn)(如貨物運(yùn)出后能否順利收回貨款以及貨款付出后能否順利地收到貨物)和資金壓力由一方完全承擔(dān),另一方則相對(duì)有利。

2.托收。使用托收方式時(shí),對(duì)于出口商來說,承擔(dān)了較大的風(fēng)險(xiǎn)。在D/P條件下,代D/P遠(yuǎn)期業(yè)務(wù)最大的風(fēng)險(xiǎn)在于有些國(guó)家的銀行有將D/P遠(yuǎn)期等同于D/A處理習(xí)慣。在D/A條件下,由于承兌交單是進(jìn)口人只要在匯票上承兌之后,即可取得貨運(yùn)單據(jù),憑以提取貨物。也就是說,出口人已交出了物權(quán)憑證,其收款的保障依賴進(jìn)口人的信用,一旦進(jìn)口人到期不付款,出口人便會(huì)遭到貨物與貨款全部落空的損失。因此,出口人對(duì)接受這種方式,一般采用很慎重的態(tài)度。

3.信用。在信用證貿(mào)易中,作為信用出借方的銀行面對(duì)風(fēng)險(xiǎn)其實(shí)也難以獨(dú)善其身。雖然有UCP500作為銀行的“免責(zé)條款”,但信用證的一個(gè)重要特征――“銀行付第一性的付款責(zé)任”。如果在Applicant不能按期付款的情況下,則為第一付款人的銀行也得必須將信用證項(xiàng)下的款項(xiàng)付給Beneficiary。這樣銀行便會(huì)面臨大量的呆壞賬,從而會(huì)給銀行自身的生存與發(fā)展帶來巨大的風(fēng)險(xiǎn)。所以在當(dāng)今世界市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈的情況下,信用危機(jī)的加劇,國(guó)際金融市場(chǎng)動(dòng)蕩不定,因此出口企業(yè)應(yīng)當(dāng)采用不同收款方式,其所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)不同,從而影響到外匯的及時(shí)收回,這對(duì)企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益將產(chǎn)生重大影響。所以在國(guó)際貿(mào)易中要選擇正確的支付方式,使貿(mào)易風(fēng)險(xiǎn)降低到最小,從而得到利益的最大化。

二、選擇支付方式時(shí)貨幣時(shí)間價(jià)值對(duì)經(jīng)濟(jì)效益的影響

貨幣時(shí)間價(jià)值是指資金對(duì)時(shí)間指數(shù)的變化關(guān)系。例如為一個(gè)組織收購(gòu)出口產(chǎn)品或出口產(chǎn)品的生產(chǎn),一次貸款為a元,利率為1;經(jīng)過n段時(shí)間后,累計(jì)償還國(guó)家的本利和為b-a(1+I)b,b為資金的外來值。現(xiàn)在從動(dòng)態(tài)角度來考慮時(shí)間因素對(duì)出口企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益的影響。1994年,我國(guó)出口總額為1210億美元,假如我們能從支付方式上爭(zhēng)取早收匯一天,短短一天之差,而貨幣的時(shí)間價(jià)值對(duì)出口可使國(guó)家全年增加或減少利息收入為5041.7萬美元,可使外貿(mào)企業(yè)全年增加或減少的貸款利息支出為3.056億人民幣元。

因此在國(guó)際貿(mào)易中,支付方式的合理選擇,決定收匯時(shí)間的長(zhǎng)短,決定單據(jù)所經(jīng)過的路線,必須正確選擇支付方式。

1.匯付方式中的時(shí)間對(duì)經(jīng)濟(jì)效益的影響。在國(guó)際貿(mào)易匯款方式中,電匯最為常見,電匯通常是銀行間的直接通訊,中間環(huán)節(jié)少,電匯速度極快,一般賣方在一兩天即可收到。貨款匯付的收匯時(shí)間則取決于買賣雙方采用的匯付方式。對(duì)于預(yù)付貨款,隨訂單付現(xiàn),賣方可以取得利息而且不必?fù)?dān)心國(guó)際上匯率變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn),有利于企業(yè)提高經(jīng)濟(jì)效益。但是對(duì)于交貨付現(xiàn),買方有可能拖欠貨款,使其承單貸款利息支出,而且可能有匯率波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn),從而影響企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益。

2.托收方式中時(shí)間對(duì)經(jīng)濟(jì)效益的影響。托收方式下結(jié)算時(shí)間是先發(fā)貨后付款,其收款時(shí)間又因托收種類的不同而不同。在托收方式中,由于銀行的介入,加長(zhǎng)了單據(jù)和貨款的寄送距離,同時(shí),委托人在委托銀行收取貨款時(shí),還必須加上辦理托收手續(xù)的時(shí)間,在代收行收到貨款時(shí),通過郵告(或電告)托收行,款已收安轉(zhuǎn)賬,托收行收到款后再將貨款劃撥出口方,這樣收匯時(shí)間大大加長(zhǎng),我們從貨幣的時(shí)間價(jià)值來考慮,影響企業(yè)資金周轉(zhuǎn)和喪失利息收入。

3.信用證付款方式對(duì)經(jīng)濟(jì)效益的影響。信用證支付方式下,賣方收款時(shí)間在發(fā)貨后備齊所需單據(jù)后到銀行議付貨款,若果單據(jù)齊全并符合要求,議付銀行就可支付貨款。由于信用證方式是銀行信用,只要單證相符,不必因進(jìn)口人故意阻攔而推遲收款,時(shí)間短于托收。由于我國(guó)中國(guó)銀行不采用真正意義的議付,往往等到付款行把錢匯到通知行(或議付行)才付款給出口人,影響外貿(mào)企業(yè)及時(shí)收匯,從而影響外貿(mào)企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益。

在國(guó)際外貿(mào)過程中,對(duì)于金額數(shù)目稍大款項(xiàng),往往在出口企業(yè)訂立合同時(shí),訂立電報(bào)索匯條款來縮短收款時(shí)間,并且采用即期付款信用證方式收款,加快資金的國(guó)收。在以上三種分析中,由于支付方式不同,收匯路徑不同,收款時(shí)間的長(zhǎng)短也不相同,從而使企業(yè)在利息收入,支出方面產(chǎn)生很大影響。同時(shí)還必須承受匯率變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn),影響企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益。

三、支付方式的合理選擇

在國(guó)際貿(mào)易業(yè)務(wù)往來中,買賣雙方對(duì)于支付問題的矛盾始終存在,其中最重要的兩個(gè)問題是資金的周轉(zhuǎn)和雙方的信任。要想順利的促成交易的達(dá)成,就必須找到一種雙方都能接受的方式,有時(shí)一種方式并不能解決這種矛盾。但一筆交易的貨款結(jié)算,可以只使用一種結(jié)算方式(通常如此),也可根據(jù)不同的交易商品、不同的交易對(duì)象、不同的交易方式將兩種以上的結(jié)算方式結(jié)合使用,使之或有利于促成交易,或有利于安全及時(shí)收匯,或有利于妥善處理付匯。因此從國(guó)際貿(mào)易實(shí)踐情況來看,單純用某一種結(jié)算方式并不能滿易各方的要求。面對(duì)不斷變化的市場(chǎng),有必要采用綜合支付方式進(jìn)行結(jié)算。

托收與信用證結(jié)合使用。信用證與托收結(jié)合也是一種雙方容易接受的支付方式。信用證和D/A和銀行保函結(jié)合在一起使用,或要求使用由代收銀行開具的銀行承兌匯票,這樣原來的商業(yè)信用就被轉(zhuǎn)變?yōu)殂y行信用,出口商的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁給銀行。在這種方式下,一筆交易的貨款,余額用托收方式結(jié)算,部分用信用證方式支付。這種結(jié)合形式的具體做法通常是:信用證規(guī)定受益人(出口人)開立兩張匯票,屬于信用證項(xiàng)下的部分貨款憑光票支付,而其余額則將貨運(yùn)單據(jù)附在托收的匯票項(xiàng)下,按即期或遠(yuǎn)期付款交單方式托收。

此外,還有匯付與托收結(jié)合、匯款與信用證相結(jié)合等形式。我們?cè)陂_展對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易業(yè)務(wù)時(shí),究竟選擇哪一種結(jié)合形式,必須酌情而定。

匯付與托收相結(jié)合如:定金的部分以T/T辦理,主要的貨款采用L/C的方式進(jìn)行支付,至于一些余款,以T/T的方式進(jìn)行。匯款與信用證相結(jié)合如:先采取T/T的形式預(yù)付定金10%,在裝船后T/T合同款的40%,剩余的50%采用D/P即期付款的形式。這種選擇既能保證供貨方及時(shí)履行發(fā)貨的義務(wù),又能約束進(jìn)口人及時(shí)付款,同時(shí)節(jié)省了更多銀行費(fèi)用的支出,也節(jié)約了寶貴的貿(mào)易時(shí)間。

綜上所述,國(guó)際貿(mào)易支付方式選擇恰當(dāng)與否,會(huì)直接導(dǎo)致出口人能否安全、快捷地得到貨款。因此,我國(guó)出口商在國(guó)際貿(mào)易往來中,對(duì)支付方式的選擇除了要考慮自己的風(fēng)險(xiǎn)、對(duì)方的成本外,還要考慮更多的因素,如應(yīng)出口商的經(jīng)營(yíng)意圖、貨物的供求狀況、綜合考慮對(duì)方的資信等級(jí)、合同金額的高低、運(yùn)輸方式和種類、財(cái)務(wù)結(jié)算成本高低、盡最大努力達(dá)到雙贏的目標(biāo)。同時(shí),靈活熟悉地運(yùn)用組合的、綜合的支付方式來進(jìn)行國(guó)際貿(mào)易的結(jié)算,對(duì)于分散結(jié)算的風(fēng)險(xiǎn)有著重大的意義,對(duì)促進(jìn)國(guó)際貿(mào)易更順利地發(fā)展也起著很重要的作用。

參考文獻(xiàn)

[1]王立武.國(guó)際貿(mào)易支付方式的選擇與風(fēng)險(xiǎn)[J].中外企業(yè)文化,2004,(1).

[2]任曉燕,任嘵鴻.論國(guó)際貿(mào)易支付方式的選擇[J].商場(chǎng)現(xiàn)代化,2007,(9).

[3]高增安.國(guó)際貿(mào)易出口方支付方式的理性選擇[J].經(jīng)濟(jì)體制改革,2002,(4).

[4]黎孝先.國(guó)際貿(mào)易實(shí)務(wù)[M].對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)出版社,2003.