導(dǎo)語：如何才能寫好一篇國際政治分析，這就需要搜集整理更多的資料和文獻(xiàn)，歡迎閱讀由公務(wù)員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

在美國參與的重大海外戰(zhàn)爭中，除了朝鮮戰(zhàn)爭和越南戰(zhàn)爭使其元?dú)獯髠?，無論一戰(zhàn)、二戰(zhàn)，還是冷戰(zhàn)之后的幾次戰(zhàn)爭，美國在經(jīng)濟(jì)、政治和戰(zhàn)略上都大有斬獲，實(shí)力得到了增強(qiáng)。所以，許多分析家認(rèn)為，美國此次對伊戰(zhàn)爭不會(huì)虧本。1991年的海灣戰(zhàn)爭，國際社會(huì)公認(rèn)美國賺了錢。美國官方稱，海灣戰(zhàn)爭總費(fèi)用為610億美元(換算成目前的幣值約是800多億美元)。以美國為首的多國部隊(duì)由34個(gè)國家組成，美國之外的國家派出的作戰(zhàn)部隊(duì)約占總兵力的24%，但它們支付了戰(zhàn)爭總費(fèi)用的88%。僅沙特阿拉伯、科威特、日本3國就承擔(dān)了其中的484億美元。美國實(shí)際在海灣戰(zhàn)爭中只花了70億美元，不足全部戰(zhàn)爭費(fèi)用的12%。

1999年的科索沃戰(zhàn)爭是人類歷史上第一場使用高科技武器的戰(zhàn)爭，美國和北約至少出動(dòng)了700架戰(zhàn)機(jī)和20艘戰(zhàn)艦。英國《金融時(shí)報(bào)》引述金融分析員的話說，持續(xù)了78天的空襲行動(dòng)，估計(jì)耗費(fèi)70多億美元，每天大約耗資1億美元。該報(bào)說，美、英、法承擔(dān)了大部分的軍事開支。當(dāng)然，美國出“大頭”，在3/4以上。

美國對阿富汗發(fā)動(dòng)的反恐戰(zhàn)爭，兩個(gè)月就告結(jié)束。這是一場代價(jià)昂貴的戰(zhàn)爭，單是軍費(fèi)，美國就花了100多億美元。國防部沒有公布官方版的戰(zhàn)爭經(jīng)費(fèi)，但它告訴國會(huì)，戰(zhàn)爭前3個(gè)月就支付了38億美元。目前美軍在阿富汗保留了8000名美軍，繼續(xù)搜捕和協(xié)助卡爾扎伊政府，每月需要數(shù)億美元的經(jīng)費(fèi)。出兵阿富汗的國家還有英、法、德、土耳其、加拿大、澳大利亞和約旦等。在開戰(zhàn)之前，美國并未承諾替這些國家提供軍費(fèi)。這些國家只好“AA制”自掏腰包。

那么，這一次美國攻打伊拉克會(huì)付出多少經(jīng)濟(jì)成本、又獲得多少政治利潤和戰(zhàn)略利益呢?

美國的戰(zhàn)爭費(fèi)用知多少?

由于計(jì)算者角色身份和計(jì)算方式不同，目前存在不同的戰(zhàn)爭費(fèi)用版本。

一種是美國官方的計(jì)算。美國行政管理和預(yù)算局局長米切爾·丹尼爾斯在接受《紐約時(shí)報(bào)》采訪時(shí)稱，他估計(jì)伊拉克戰(zhàn)爭所需費(fèi)用大概在500億至600億美元之間，這遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于此前白宮官員的估算。這一數(shù)字，比1991年第一次海灣戰(zhàn)爭時(shí)的軍費(fèi)開支要少一些。如果按目前美元可比價(jià)格，當(dāng)年的軍費(fèi)開支大約是800億美元。值得注意的是，以上不超過600億美元的軍費(fèi)開支預(yù)算是建立在能夠速戰(zhàn)速?zèng)Q的預(yù)測基礎(chǔ)之上的。如果戰(zhàn)爭拖延長達(dá)一年，戰(zhàn)爭軍費(fèi)開支可能將增加到1400億美元。不過，這也僅相當(dāng)于美國國內(nèi)生產(chǎn)總值的1.5%。

根據(jù)美國國防部預(yù)算部門的估計(jì)，美軍計(jì)劃從攻打伊拉克，打敗伊拉克，占領(lǐng)伊拉克，重建伊拉克，以及從攻入伊拉克第一天起就必須開始的人道援助，總共將花費(fèi)高達(dá)950億美元之巨。這還不包括薩達(dá)姆在做“困獸之斗”時(shí)，對伊拉克經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)建設(shè)所進(jìn)行破壞的復(fù)原經(jīng)費(fèi)。

美國國會(huì)所進(jìn)行的一項(xiàng)研究報(bào)告顯示，如果美國對伊拉克發(fā)動(dòng)戰(zhàn)爭，軍費(fèi)及相關(guān)支出將令美國納稅人在今后數(shù)年間每年承擔(dān)約200億美元費(fèi)用。對戰(zhàn)爭的直接軍費(fèi)開支的預(yù)測只是預(yù)測軍事沖突代價(jià)的一部分，事實(shí)上，沖突后的各項(xiàng)花費(fèi)可能更驚人。據(jù)美國國會(huì)預(yù)算局的一份報(bào)告表明，維和士兵的人數(shù)將在7.5萬到20萬之間，維持和平的時(shí)間在5年到10年之間。如果按照目前在科索沃的美國維和士兵的花費(fèi)——每人每年20萬到25萬美元，總額最少是750億美元，最多是5000億美元。

另一種是來自學(xué)界的計(jì)算。耶魯大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)教授諾德豪斯，在《對伊拉克戰(zhàn)爭：費(fèi)用、后果和選擇》報(bào)告中強(qiáng)調(diào)，對伊拉克開戰(zhàn)的開銷非常龐大。

首先是占領(lǐng)伊拉克和維和部隊(duì)所需的龐大費(fèi)用。占領(lǐng)伊拉克平均每年要花費(fèi)170—450億美元。如果戰(zhàn)后的局勢和阿富汗戰(zhàn)后的局勢一樣敵對，這一數(shù)字可能還要更高。這還只是一年的費(fèi)用，而戰(zhàn)爭可能“至少需要5年，甚至可能延長到20年。因此最保守的估計(jì)可達(dá)750～5000億美元”。

根據(jù)諾德霍斯的估計(jì)，用于國家重建的費(fèi)用可能達(dá)到300億美元。如果馬歇爾式的計(jì)劃(又稱歐洲復(fù)興計(jì)劃，二戰(zhàn)后在德日推行的“西式民主”)在伊拉克實(shí)行，各種費(fèi)用還要大幅增加。諾德霍斯估計(jì)，如果要使伊拉克的人均國民生產(chǎn)總值與伊朗或埃及持平，且伊的半片江山都有待重建(考慮到伊10年來所受的制裁和空襲的可能)。如果按照聯(lián)合國為黎巴嫩、東帝汶和波斯尼亞等地重建所作的估算標(biāo)準(zhǔn)，每個(gè)伊拉克人1年應(yīng)該得到不低于1000美元左右的補(bǔ)貼，這樣算來，重建投入應(yīng)該在250億美元一年，因?yàn)橐晾巳丝诖蠹s是2500萬。但伊拉克重建不僅缺少資金和基礎(chǔ)設(shè)施，也缺少社會(huì)基礎(chǔ)，因此應(yīng)該至少將時(shí)間延長到6年，這將至少增加750億美元。這樣一來，伊拉克重建將從一般性重建所需的250億擴(kuò)張到近1000億美元。

接著是對伊拉克甚至可能是其鄰國的傷病員和難民的人道主義援助費(fèi)用?？紤]到其中的變量，這一數(shù)字很難確定，諾德霍斯估計(jì)有100—500萬人將需要援助，按照1到4年的時(shí)間計(jì)算，這筆費(fèi)用可能在10—100億美元之間。

最后是這場戰(zhàn)爭對全球造成的損失。最重要的是它給石油市場帶來的巨大沖擊。最壞的局面是：石油產(chǎn)量減少25%，而油價(jià)攀升到75美元/桶，天然氣價(jià)格也將隨之上升到3美元/加侖。美國每年用于石油進(jìn)口的費(fèi)用將增加到2000億美元，由此帶來的震動(dòng)和通貨膨脹可能導(dǎo)致美國出現(xiàn)經(jīng)濟(jì)蕭條。諾德霍斯相信，如果不考慮給石油市場帶來的震動(dòng)或生化武器的使用，戰(zhàn)爭的損失也可能達(dá)到16000億美元。

諾德霍斯總結(jié)說，布什上臺以來已花光了美國本年度3600億美元的聯(lián)邦財(cái)政盈余，現(xiàn)在美國正再次面臨財(cái)政赤字。令人擔(dān)心的是，龐大的軍費(fèi)支出將擴(kuò)大布什政府財(cái)政赤字，影響教育、衛(wèi)生、就業(yè)培訓(xùn)以及其它多項(xiàng)社會(huì)福利支出；這仗一打下去，美國雖然贏得勝利，但實(shí)際的經(jīng)濟(jì)以及政治付出將難以估計(jì)。

在戰(zhàn)爭中虧本還是發(fā)財(cái)?

戰(zhàn)爭對美國經(jīng)濟(jì)間接的影響——一種普遍的看法是：世界經(jīng)濟(jì)連同美國經(jīng)濟(jì)一并會(huì)遭到重創(chuàng)。

分析家認(rèn)為，美國消費(fèi)者信心會(huì)因?yàn)閷σ翍?zhàn)爭不斷下跌，消費(fèi)者開支是美國經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的重要部分，占了大約2/3，如果消費(fèi)者不花錢，美國經(jīng)濟(jì)就遲滯不進(jìn)，而美國企業(yè)因擔(dān)心恐怖襲擊而用于加強(qiáng)安全防范的費(fèi)用大幅度增加，勢必影響美國的生產(chǎn)力和經(jīng)濟(jì)增長。

目前美國利息水平是40年以來的最低點(diǎn)，但是隨著戰(zhàn)爭可能發(fā)生，經(jīng)濟(jì)勢將受到更大打擊。但經(jīng)濟(jì)學(xué)家擔(dān)心，利息長期處于低水準(zhǔn)，長久下去容易造成部分泡沫化現(xiàn)象。美國十分具權(quán)威的經(jīng)濟(jì)評議會(huì)最近對5000個(gè)美國家庭所做的調(diào)查發(fā)現(xiàn)，消費(fèi)者對經(jīng)濟(jì)前景的擔(dān)憂正在加重。就業(yè)市場不佳和金融市場起不來，油價(jià)只升不降，以及戰(zhàn)爭不安情緒不斷升高，與可能再出現(xiàn)的恐怖攻擊威脅，令民眾無心消費(fèi)。

摩根斯坦利的首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家洛奇認(rèn)為，對伊拉克的戰(zhàn)爭可能會(huì)引起新的油價(jià)上漲，而對處于緩慢增長中的美國經(jīng)濟(jì)來說，這種石油沖擊足以讓它重陷衰退。如果油價(jià)從現(xiàn)在的每桶30美元漲到45美元，則企業(yè)和消費(fèi)者的成本都要增加，對非能源類的商品和服務(wù)的支出也會(huì)減少。企業(yè)可能更加不愿意去投資，而投資和消費(fèi)的信心都會(huì)降低。

石油產(chǎn)量上的減少會(huì)導(dǎo)致石油價(jià)格的猛升，在美國甚至世界范圍內(nèi)造成很高的通貨膨脹率。在“比較糟糕的情況”下，經(jīng)濟(jì)學(xué)家估計(jì)石油價(jià)格將會(huì)上漲3倍，高達(dá)每桶75美元(2002年平均每桶25美元多一點(diǎn))，每加侖汽油的價(jià)格因此將上漲至3美元。這樣一來，美國進(jìn)口石油的費(fèi)用每年將上漲2000億美元。石油價(jià)格的沖擊和通貨膨脹將使美國經(jīng)濟(jì)陷入衰退，持續(xù)兩年半的時(shí)間，因此總額就成了5000億美元。

一些分析家認(rèn)為，這場戰(zhàn)爭帶來的經(jīng)濟(jì)衰退可能讓美國國民生產(chǎn)總值下降2%～5%，大約是2000億美元到5000億美元(按現(xiàn)在的美元價(jià)格)。

美國一家研究機(jī)構(gòu)認(rèn)為，如果對伊戰(zhàn)爭曠日持久，美國經(jīng)濟(jì)將再次陷入衰退，今后10年的經(jīng)濟(jì)損失將高達(dá)1.9萬億美元。預(yù)計(jì)本財(cái)年美國的財(cái)政赤字將高達(dá)3040億美元，創(chuàng)歷史最高紀(jì)錄，下財(cái)年的赤字更將高達(dá)3070億美元。對伊動(dòng)武所花費(fèi)用，就算以最保守的400億美元計(jì)算，對政府財(cái)政來說也是一個(gè)沉重的負(fù)擔(dān)。

但是，一些經(jīng)濟(jì)學(xué)家不認(rèn)為對伊戰(zhàn)爭會(huì)讓美國經(jīng)濟(jì)陷入衰退，因?yàn)椤暗顾_”行動(dòng)成功后，伊拉克的石油產(chǎn)量會(huì)增加。達(dá)拉斯的經(jīng)濟(jì)學(xué)家考斯格羅夫稱，如果伊拉克的石油生產(chǎn)能夠放開，那么短期內(nèi)油價(jià)會(huì)降到每桶15至20美元，這對世界經(jīng)濟(jì)是個(gè)利好。德意志銀行倫敦分行的石油市場分析家謝明斯說得更加明確：美國正與英國、日本就石油儲(chǔ)備問題進(jìn)行協(xié)調(diào)，一旦對伊開戰(zhàn)，以美國目前近6億桶貯存總量的戰(zhàn)略儲(chǔ)備，每天可以向世界石油市場投放420萬桶原油，這不僅足以彌補(bǔ)由于開戰(zhàn)造成的中東石油缺口，而且還可以大賺一筆。

事實(shí)上，在第一次海灣戰(zhàn)爭中雖然沙特和科威特分別在戰(zhàn)爭中損失了600億和400億美元，但是由于海灣戰(zhàn)爭后的每桶原油比戰(zhàn)前高出20多美元的價(jià)格持續(xù)了一年，這又使得它們從出口石油的利潤中得到了補(bǔ)償。照此分析，這次布什領(lǐng)導(dǎo)下的美國政府，完全可以一邊打仗一邊讓全世界石油消費(fèi)者替美國支付戰(zhàn)爭經(jīng)費(fèi)。也就是說，美國可以做到讓軍火和石油為戰(zhàn)爭埋單。再考慮到戰(zhàn)后美國還可以從伊拉克獲得巨大的戰(zhàn)略與石油利益，幾乎可以肯定地說，美國在此次“買賣”中絕不會(huì)虧本。

軍火買賣也會(huì)在戰(zhàn)后成為美國經(jīng)濟(jì)亮點(diǎn)。據(jù)專家估算，一架售價(jià)5000萬美元的F—16戰(zhàn)斗機(jī)，其利潤在50%以上。近年來，借助實(shí)戰(zhàn)展示新式武器的性能越來越成為美國推銷新型武器的新方式。1991年的海灣戰(zhàn)爭，就是先進(jìn)武器的展示平臺。戰(zhàn)爭中大發(fā)神威的美國主戰(zhàn)坦克、飛機(jī)、精確制導(dǎo)武器等，成為戰(zhàn)后各國追逐的對象。在這次海灣戰(zhàn)爭中，美國將使用最新的適合信息化時(shí)代戰(zhàn)爭的武器。例如，最新型的主戰(zhàn)坦克M1A2，其數(shù)字化電子設(shè)備的比重達(dá)到90%。這些高科技新型武器，往往是其他國家的科研水平所達(dá)不到的，要想擁有就得找美國買。所以，一旦仗打完了，就會(huì)引來大批訂單，美國只需要做好收錢的準(zhǔn)備就行了，美國的軍火商們又要大發(fā)一筆了。

戰(zhàn)爭費(fèi)用不等于經(jīng)濟(jì)成本

伊拉克仍將存在，雖然薩達(dá)姆政權(quán)、薩達(dá)姆時(shí)代行將結(jié)束。美國“改造伊拉克”的基礎(chǔ)就是仿照阿富汗的方式重新安排伊拉克的權(quán)力格局。這就是美國不惜血本要薩達(dá)姆的一個(gè)極其重要的原因。

篇2

【關(guān)鍵詞】迪士尼樂園 市場營銷 政治障礙

一、文化障礙及克服

文化風(fēng)險(xiǎn)是跨國企業(yè)在跨國經(jīng)營的過程中面臨的一項(xiàng)相對較“軟”的風(fēng)險(xiǎn)。它包含兩種含義，一是這種風(fēng)險(xiǎn)不似政治風(fēng)險(xiǎn)一般，擁有諸如強(qiáng)制沒收一樣強(qiáng)勁的威力；二是這種風(fēng)險(xiǎn)有時(shí)對于刺激反應(yīng)較慢，對于在此方面犯錯(cuò)的企業(yè)，改正的時(shí)間成本較大，因此更需要企業(yè)從始至終保持警惕。本案例中，根據(jù)霍夫斯泰德的文化差異理論，在西方世界里，美法兩國差異相對較大。因此更需要著重考慮以下問題。

（一）應(yīng)當(dāng)事前考慮的因素及防范措施。

1.產(chǎn)品形象的可接受性

由于歷史（法國歷史上幫助美國建國）和現(xiàn)實(shí)（現(xiàn)時(shí)國家地位）的原因，美國和法國都認(rèn)為自己處于文化上的強(qiáng)勢地位。這時(shí)，如果美方將自己的產(chǎn)品（或服務(wù)）不加改變的的強(qiáng)置于法國，就如同強(qiáng)行喂藥的醫(yī)生，不會(huì)被患者接受。

2.消費(fèi)方式的差別

由案例所言，美國人習(xí)慣在樂園中消費(fèi)多日而歐洲人多習(xí)慣一日游。

3.勞工狀況

我認(rèn)為，迪士尼公司大可以通過事前的準(zhǔn)備進(jìn)行化解以上因素。

首先，迪士尼可以通過一些類似“選秀”的方式試探法國人對于樂園的熱情，扭轉(zhuǎn)法國人對美國文化的輕視。奧運(yùn)會(huì)的申辦，可以被認(rèn)為是可行的先例。憑借這個(gè)方式，迪士尼可以通過多個(gè)城市、國家的角逐，與各國人民的反應(yīng)，判斷出最佳的投資地點(diǎn)。

其次，如果迪斯尼確定把法國作為投資目的地，則應(yīng)根據(jù)市場調(diào)查的方法，判斷至少以下幾個(gè)情況：1）目標(biāo)客戶的消費(fèi)習(xí)慣（防止出現(xiàn)對周一消費(fèi)者人數(shù)少的誤判和對消費(fèi)者多一日游的誤判）；2）當(dāng)?shù)貏趧?dòng)力情況（熟悉當(dāng)?shù)叵嚓P(guān)法律及工會(huì)狀況和潛在員工的工作習(xí)慣，防止員工對原先組織設(shè)計(jì)的不適應(yīng)）。

第三，根據(jù)以上步驟得出的結(jié)論修改計(jì)劃，包括樂園的硬件設(shè)施、產(chǎn)品的提供以及對經(jīng)典組織結(jié)構(gòu)的變化方面。具體而言，迪士尼樂園可以將樂園的功能按照歐洲旅客的實(shí)際情況進(jìn)行調(diào)整，并將樂園分成數(shù)期建設(shè)或者開放（這與我國改革時(shí)“先試點(diǎn)后普及”是一個(gè)道理）。同時(shí)，在中高層管理人員中更多的吸收法方人員而不僅僅在底層招募法方員工。

（二）事中應(yīng)考慮的問題。

1.文化協(xié)調(diào)

我認(rèn)為，盡管迪士尼公司事先能夠做一個(gè)更加詳盡、謹(jǐn)慎的調(diào)查，小的問題依然不可避免。這時(shí)，應(yīng)該充分發(fā)揮公司中的法方人員的作用，使得歐洲人的意見得以表達(dá)，也使得樂園的細(xì)節(jié)得到改善。我在網(wǎng)上看到了一片在案例截止的2004年以后的新聞，里面講樂園方根據(jù)法國人的審美，給唐老鴨等卡通文物戴上了三角帽，穿上了法國傳統(tǒng)衣服，這可以被看作是迪士尼“接地氣”的一個(gè)表現(xiàn)。如果這樣的改進(jìn)能夠在被批評后更快的做出，我想迪士尼應(yīng)該會(huì)處在一個(gè)更加有利的位置上。

2.突發(fā)的文化公關(guān)

如材料所示，法國農(nóng)民將拖拉機(jī)開到迪士尼樂園示威是因?yàn)槊绹鴮Ψ▏岢隽岁P(guān)于農(nóng)業(yè)的不合理要求。雖然迪士尼在此事件中并無過錯(cuò)，但樂園方顯然也因此吃了大虧。我認(rèn)為，在這就是由于迪士尼危機(jī)公關(guān)準(zhǔn)備不足的原因了。

二、政治障礙及克服

與文化障礙相比，政治障礙就相對較“硬”了。這主要體現(xiàn)在相比于一家公司的力量，政治變動(dòng)的威力實(shí)在是過于巨大。

因此，“定性”的判斷十分重要。在案例中，迪士尼樂園選擇了法國這個(gè)政治相對穩(wěn)定的法制社會(huì)，在大的方向上是沒有問題的的。

然而，在細(xì)節(jié)處理上，迪士尼還可以做的更好。例如，迪士尼可以通過分期建設(shè)的方法，拉長工期，從而防止法國政府改變態(tài)度。

另外，針對迪士尼被法國農(nóng)民誤傷的情況，迪士尼應(yīng)該吸取教訓(xùn)，更多的使迪士尼本土化，在控股比例、管理層構(gòu)成與企業(yè)形象上更多的吸收歐陸因素，以此增加法國以及整個(gè)歐洲的人民對于“歐洲的迪士尼”認(rèn)同。

參考文獻(xiàn)：

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篇3

縱觀中國房價(jià)國情，高房價(jià)的問題已經(jīng)日趨在幾乎每個(gè)人心中留下了根深蒂固地觀念。針對于此現(xiàn)狀，不少猜疑接踵而至，但是，不管原因如何，歸根結(jié)底，政府應(yīng)該為此買單。諸如，從政府層面來講，政府的腐敗不作為；從房產(chǎn)商層面來說，無疑是房產(chǎn)商老總的巧取豪奪；從國際層面來看，國外人士利用在中國發(fā)行外匯、股票等一系列衍生產(chǎn)品，借機(jī)尋找盈利機(jī)會(huì)；看似除了政府監(jiān)管這一層面之外，還有別的其他原因，仔細(xì)分析，政府層面的責(zé)任不得不說是最主要的，同時(shí)也是最具有影響力的。

我們的政府在房地產(chǎn)價(jià)格的漲幅問題上究竟充當(dāng)了什么樣的角色呢？或許，我們每位國人都應(yīng)該熟知，政府利用一些宏觀調(diào)控的手段，比如說，嚴(yán)格控制有關(guān)部門針對于房產(chǎn)商需要的土地這一固定資本，也可以施行積極的財(cái)政政策，這樣有效地使銀行的貸款利率降低，使得房產(chǎn)商的投資成本下降，從而起到房價(jià)有所緩和的狀態(tài)。當(dāng)然，以上的分析，只是一些\顯的知識概述。本文主要是要從政治經(jīng)濟(jì)學(xué)這一角度，來對房價(jià)持續(xù)走高的問題進(jìn)行剖析。

中國房價(jià)與政治經(jīng)濟(jì)學(xué)的關(guān)系

作為既是商品，又是生活必需品的住房，當(dāng)前過高的房價(jià)問題，所帶來的弊端也是日益加大的。這種現(xiàn)象，帶有嚴(yán)重不健康的經(jīng)濟(jì)運(yùn)行態(tài)勢，而且還會(huì)使得我們國家的貧富差距拉大，從而帶來一系列的社會(huì)問題，導(dǎo)致國家社會(huì)發(fā)展不安定、不和諧。那么從政治經(jīng)濟(jì)學(xué)角度來分析，中國房價(jià)的一直上漲問題，究竟有什么深層次的內(nèi)在原因呢，本文將針對此展開相關(guān)的論述。

政治經(jīng)濟(jì)學(xué)是一種特殊的經(jīng)濟(jì)學(xué)，它主要是站在階級的角度研究經(jīng)濟(jì)發(fā)展的脈絡(luò)。政治經(jīng)濟(jì)學(xué)根據(jù)所代表的階級的利益為了突出某個(gè)階級在經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中的地位和作用自發(fā)從某個(gè)側(cè)面研究價(jià)值規(guī)律或經(jīng)濟(jì)規(guī)律。理論分為三大部分，即哲學(xué)、政治經(jīng)濟(jì)學(xué)、科學(xué)社會(huì)主義，其中與高價(jià)房產(chǎn)緊密聯(lián)系的，利潤率、地租理論以及其他相關(guān)理論都在政治經(jīng)濟(jì)學(xué)當(dāng)中有所體現(xiàn)。

房地產(chǎn)企業(yè)既然是以盈利為目的的企業(yè)，那么不得不考慮的就是企業(yè)的成本，其中包括有成本價(jià)格理論、地租理論、以及利潤率理論。通過分析這些理論來分析中國房價(jià)問題。從成本理論來看，在房地產(chǎn)構(gòu)建中建筑材料、建筑設(shè)備折舊以及土地成本這些均作為不變資本，成為其必不可少的組成部分。當(dāng)然，除了不變資本，還有流動(dòng)資本，包括沙土、鋼筋等。因?yàn)楫?dāng)前煤、電、油等能源價(jià)格的提升，相繼帶來的連鎖反應(yīng)，使得原材料價(jià)格、運(yùn)輸成本的增加進(jìn)而帶來的建筑材料價(jià)格的提升。屬于固定資產(chǎn)范疇的建筑設(shè)備折舊，在房地產(chǎn)價(jià)格中所占的比重不高甚至是下降。這個(gè)趨勢，同樣適用于前面所講到的建筑材料這一成本所表現(xiàn)出來的趨勢，隨著中國勞動(dòng)力技術(shù)水平的提高，在不考慮通貨膨脹的前提下，建筑材料成本依然是下滑趨勢，印證了馬克思曾說的：“隨著勞動(dòng)力水平的上升，帶來的是與之相關(guān)的生產(chǎn)部門產(chǎn)品的價(jià)值降低，進(jìn)而，生產(chǎn)費(fèi)用減少?！钡?，也說明了一個(gè)問題，建筑材料、建筑設(shè)備折舊都不是中國房價(jià)上漲的原因。

此外，成本學(xué)說還體現(xiàn)在可變資本中。房地產(chǎn)的價(jià)值是由建筑工人的勞動(dòng)所創(chuàng)造的。期間，眾所周知，我們國家為人口大國，所以不缺乏的就是我國的勞動(dòng)力?，F(xiàn)階段，在我們國家，尤其是農(nóng)村地區(qū)，還留有大量的農(nóng)民（作為剩余勞動(dòng)力），與此同時(shí)，還有一些看似沒有直接在房產(chǎn)生產(chǎn)資料上做貢獻(xiàn)的，其實(shí)這部分人也在其中占有舉足輕重的作用。但是建筑工人的勞動(dòng)、設(shè)計(jì)人員的勞動(dòng)，根據(jù)當(dāng)前現(xiàn)實(shí)情況的分析，兩者所占的比例在房地產(chǎn)價(jià)格中只降不升，在總體房價(jià)價(jià)格比重中幾乎是不受影響的。所以由此可以得出，可變資本中的建筑勞動(dòng)和設(shè)計(jì)人員的生產(chǎn)勞動(dòng)也不是構(gòu)成我國房價(jià)上漲的本質(zhì)原因。

對于地租理論，土地成本費(fèi)用要和建筑物機(jī)器折舊費(fèi)連在一起進(jìn)行計(jì)算考量的。而非是計(jì)算入無形資產(chǎn)，這樣會(huì)破壞產(chǎn)權(quán)人在土地試用到期之日的重新購置。在中國，國家的土地所有者是國家。土地使用權(quán)出讓的定義為：房產(chǎn)商以一定的資金形式向土地的所有者一一國家，交付一定的租金，來獲取土地的使用權(quán)。并且土地使用權(quán)在房地產(chǎn)生產(chǎn)中被一次性使用完，所以也是一種固定資本的表現(xiàn)形式。然而，土地所在的城市、地區(qū)、所處的地理位置、以及用途等方方面面的條件決定了土地的地價(jià)款。換句話來理解，即為在不考慮房屋本身構(gòu)造的前提下，土地價(jià)格的高低與所處位置的是否發(fā)達(dá)程度以及距離市中心的遠(yuǎn)近程度呈正相關(guān)的。由此，我們可以考慮到政治經(jīng)濟(jì)學(xué)中提到的級差地租這一概念，涉及與此的有絕對地租和級差地租。這一概念的涵義就說到了它是針對于絕對地租而言的一種相對概念。其中，中優(yōu)等地生產(chǎn)的農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格和劣等地農(nóng)產(chǎn)品的社會(huì)價(jià)格之間的差額構(gòu)成了超額利潤。

從利潤率角度來看，在經(jīng)濟(jì)學(xué)和金融學(xué)領(lǐng)域，利潤率是資本主義企業(yè)，或資本主義經(jīng)濟(jì)作為一個(gè)整體的投資項(xiàng)目的相對收益。這一概念正是體現(xiàn)了政治經(jīng)濟(jì)學(xué)中的利潤率公式。利潤率反映企業(yè)一定時(shí)期利潤水平的相對指標(biāo)。研究分析利潤率這一概念，對于明確企業(yè)的收支狀況以及企業(yè)間的橫向比較都具有不可多得的作用?；氐椒康禺a(chǎn)問題而言，作為一項(xiàng)特殊的商品，房產(chǎn)，開發(fā)商在投資房產(chǎn)時(shí)候，要求企業(yè)有更高的利潤率。顯然，利潤率成為房產(chǎn)商衡量經(jīng)濟(jì)效益的重要指標(biāo)之一，本身房產(chǎn)商有著房價(jià)的價(jià)格權(quán)，當(dāng)風(fēng)險(xiǎn)來襲，那么，自然而然房產(chǎn)商對于利潤率的要求程度也是在不斷變化著的。

一般來說，房產(chǎn)商銷售土地到下次再次進(jìn)行土地購買生產(chǎn)都需要四至五年的周期。對此，我們不得不進(jìn)行反思的是，任何企業(yè)只要是以盈利為目的的，都是具備一定風(fēng)險(xiǎn)的，但是房產(chǎn)商往往每次都能順利度過難關(guān)。其實(shí)，這正是周期的秘密。蘊(yùn)含了政治經(jīng)濟(jì)學(xué)理論，這也是房產(chǎn)商進(jìn)行投資的一系列周期與房產(chǎn)商實(shí)際運(yùn)營操作之間的關(guān)系。

中國房價(jià)引發(fā)的相關(guān)問題

列寧說：“奴隸就是勞動(dòng)工人把勞動(dòng)果實(shí)交給除自己之外的其他人”。本身我們知道，經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)決定上層建筑，充分說明了經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)的重要意義，那么，經(jīng)濟(jì)無論對于國家而言，還是對于我們居民個(gè)人而言，都是必不可獲缺的物質(zhì)保障。此外，經(jīng)濟(jì)給國家、個(gè)人帶來的影響也是不可小覷的。如何協(xié)調(diào)政治與經(jīng)濟(jì)兩者之間的關(guān)系，歷來都是各個(gè)民族演進(jìn)過程中遇到的最大難題。

國家政治保護(hù)制度和官僚集團(tuán)進(jìn)一步瓜分人民財(cái)產(chǎn)利益的再分配政策，國家的這種強(qiáng)盜行為若換成私人，則稱為“偷盜”，是違法亂紀(jì)的行為，要受法律處置的；人民被政府所管轄，我國政府的宗旨就是為人民服務(wù)，高房價(jià)還需要政府這個(gè)強(qiáng)有力的主體及時(shí)進(jìn)行調(diào)控、管轄，否則不僅對國家經(jīng)濟(jì)發(fā)展還是人民帶去的只能是愈演愈烈的災(zāi)難。

篇4

在當(dāng)前國內(nèi)外較為嚴(yán)峻的經(jīng)濟(jì)形勢下，如何繼續(xù)有效地運(yùn)用包括積極財(cái)政政策在內(nèi)的宏觀調(diào)控手段促進(jìn)我國經(jīng)濟(jì)持續(xù)增長是大家共同關(guān)心的問題，而其中宏觀稅負(fù)水平的合理確定則是關(guān)系到積極財(cái)政政策可持續(xù)運(yùn)用的重要環(huán)節(jié)。在確定宏觀稅負(fù)水平的適度合理標(biāo)準(zhǔn)時(shí)，不僅要考慮到國際經(jīng)濟(jì)因素的重要影響，尤其是應(yīng)對當(dāng)前世界新一輪減稅浪潮所引發(fā)的國際稅收競爭的挑戰(zhàn)。

隨著經(jīng)濟(jì)全球化的深入，國家所面臨的國際經(jīng)濟(jì)環(huán)境下發(fā)生了深刻的變化。各國政府在運(yùn)用宏觀政策管理經(jīng)濟(jì)過程中，必須面對變化的社會(huì)、技術(shù)、經(jīng)濟(jì)等方面的約束條件。這些約束條件中的一個(gè)重要內(nèi)容就是國際稅收競爭，它的存在使得國家自主改革稅收制度和運(yùn)用稅收政策的能力遇到新的挑戰(zhàn)。國際稅收競爭的一個(gè)直接效應(yīng)就體現(xiàn)在對一國宏觀稅負(fù)水平的影響上。當(dāng)前國際稅收競爭已出了不少新動(dòng)向，而這與國際資本流動(dòng)新特點(diǎn)與國際經(jīng)濟(jì)形勢日趨嚴(yán)重這兩方面密切相關(guān)。最近幾年，國際資本流向最突出的特征是全球資本持續(xù)、大規(guī)模流入美國，導(dǎo)致美國金融市場長期繁榮，并為美國經(jīng)濟(jì)增長提供源源不斷的資金支持。但自2000年下半年以來，國際經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)了許多變化。在全球經(jīng)濟(jì)增長放緩的情況下，國際資本市場也面臨著新一輪的調(diào)整。無論是發(fā)達(dá)國家還是新興市場經(jīng)濟(jì)國家都在謀求通過各種方式吸引國際資本，刺激國內(nèi)投資和需要，拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長。而稅收工具則成為各國宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控手段的重要組織部分。當(dāng)前的世界經(jīng)濟(jì)正在引發(fā)新一輪的大規(guī)模減稅運(yùn)動(dòng)。可以說，在經(jīng)濟(jì)全球化的現(xiàn)實(shí)背景下，稅收競爭已成為提升一國國際競爭力的重要環(huán)節(jié)。我國應(yīng)積極應(yīng)對國際稅收競爭挑戰(zhàn)，合理適度地運(yùn)用稅收競爭政策，也包括應(yīng)加快稅制改革與完善的步伐，合理地確定宏觀稅負(fù)水平。結(jié)合軌跡稅收競爭的新態(tài)勢，從稅收在我國積極財(cái)政政策運(yùn)用中的內(nèi)在作用和實(shí)施積極財(cái)政政策的國際財(cái)稅背景這一新角度，來研究當(dāng)前積極財(cái)政政策的可持續(xù)性問題。

從總體上說，我國自1998年以來執(zhí)行的積極財(cái)政政策在這三方面都取得了良好的效果或已在實(shí)踐中不斷總結(jié)經(jīng)驗(yàn)并加以完善。其一，關(guān)于積極財(cái)政政策的效應(yīng)是有目共睹的。這既表現(xiàn)在我們對這一政策實(shí)施對當(dāng)時(shí)形勢的準(zhǔn)確判斷，又表現(xiàn)在政府執(zhí)行中對政策取向與政策組合的合理選擇。其二，關(guān)于積極財(cái)政政策的風(fēng)險(xiǎn)控制，這幾年的實(shí)踐也已證明是成功的。中央對于這種帶有階段性、應(yīng)急性特點(diǎn)的財(cái)政政策，已經(jīng)明確指出并充分考慮到這一政策可能帶來的財(cái)政風(fēng)險(xiǎn)，在發(fā)債空間的把握、國債項(xiàng)目建設(shè)質(zhì)量的保證、抑制通貨緊縮趨勢與防范通貨膨脹新苗頭并重、短期財(cái)政政策運(yùn)用與財(cái)政資源長期可供給性的協(xié)調(diào)等方面取得了令人信服的成績。其三，關(guān)于積極財(cái)政政策的適時(shí)調(diào)整是一政策持續(xù)成功的重要方面，這幾年成功的實(shí)踐包括了對這一政策力度的控制、具體措施的選擇、與穩(wěn)健貨幣政策等相關(guān)政策的配合等。在充分認(rèn)識我國積極財(cái)政政策所取得巨大成就的基礎(chǔ)上，我們也應(yīng)看到從如何保持積極財(cái)政政策可持續(xù)性這一特定角度出發(fā)，特別是隨著積極財(cái)政政策運(yùn)用的外部環(huán)境因素的變化，現(xiàn)有的政策組合選擇中仍存在一定的改進(jìn)空間。

只有充分發(fā)揮稅收作用的積極財(cái)政政策，其可持續(xù)性才是完備的，因此應(yīng)將稅收制度和稅收政策內(nèi)在化于積極財(cái)政政策之中，并結(jié)合稅收這一內(nèi)在因素的外部環(huán)境變化來調(diào)整積極財(cái)政政策。應(yīng)該說，稅收在近年來我國積極財(cái)政政策的運(yùn)用與宏觀調(diào)控中已經(jīng)發(fā)揮了相當(dāng)重要的作用。收入穩(wěn)定增長為積極財(cái)政政策的運(yùn)用提供了財(cái)力支持，我們實(shí)行了鼓勵(lì)投資于消費(fèi)的一系列稅收措施，出口退稅體制的不斷改進(jìn)與運(yùn)作也收到了良好的效應(yīng)。與此同時(shí)，我們也認(rèn)識并論證了在一定歷史階段上暫時(shí)不采用減稅手段作為積極財(cái)政政策方式之一的客觀性。但是，現(xiàn)在的問題在于，從稅收角度來考慮積極財(cái)政政策的可持續(xù)性，我們要充分注重國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)形勢變化對積極財(cái)政政策進(jìn)行調(diào)整的必要性，清醒認(rèn)識以舉債為主要手段的積極財(cái)政政策可能積聚的財(cái)政風(fēng)險(xiǎn)，認(rèn)真探討宏觀稅負(fù)水平進(jìn)行必要調(diào)整是否會(huì)有助于積極財(cái)政政策發(fā)揮最大效應(yīng)。

篇5

關(guān)鍵詞：裝備制造業(yè) 產(chǎn)業(yè)集中度 市場集中度

裝備制造業(yè)作為我國“工業(yè)的心臟”和制造業(yè)的核心要件，一直是社會(huì)物質(zhì)生產(chǎn)的基本力量，早在2011年我國裝備制造業(yè)無論是生產(chǎn)規(guī)模還是工業(yè)產(chǎn)值就已居全球首位。2014年初，總理在兩會(huì)提到：“中國經(jīng)濟(jì)要升級，出口產(chǎn)品也要升級，我們不能總是賣鞋襪、衣帽、玩具，中國裝備走出去要在世界市場上接受競爭的檢驗(yàn)，提質(zhì)升級”。所以在這樣的政治背景與經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，分析我國裝備制造業(yè)產(chǎn)業(yè)集中度、探索如何提高我國裝備制造業(yè)市場競爭優(yōu)勢是緊跟中國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的一個(gè)重要研究命題。

我國大多數(shù)學(xué)者都是通過2位數(shù)產(chǎn)業(yè)即大行業(yè)的數(shù)據(jù)進(jìn)行市場集中度的計(jì)算。例如，白文揚(yáng)和李雨（1994）測算了從1980年至1992年我國工業(yè)整體市場集中度水平，以及各不同行業(yè)的市場集中度。劉佳等（2006）通過對2002和2003兩年裝備制造業(yè)4企業(yè)集中度和8企業(yè)集中度的實(shí)證分析表明，我國6個(gè)裝備制造業(yè)子行業(yè)的CR8都小于20%，從而得出裝備制造業(yè)屬于原子型的市場結(jié)構(gòu)類型。胡靜寅（2009）通過對2002到2006年我國裝備制造業(yè)市場集中度的計(jì)算得出，除交通設(shè)備制造業(yè)外，其他裝備制造業(yè)子行業(yè)的CR4、CR8都分別小于30%、40%，所以得出，裝備制造業(yè)子行業(yè)大多屬于低集中競爭型行業(yè)或原子型行業(yè)。通過2位數(shù)產(chǎn)業(yè)的數(shù)據(jù)進(jìn)行集中度的計(jì)算往往造成結(jié)果比實(shí)際情況偏低，因?yàn)橛捎诖笮袠I(yè)包含的子行業(yè)的產(chǎn)業(yè)性質(zhì)和產(chǎn)業(yè)特點(diǎn)往往差異較大，所以從市場和產(chǎn)業(yè)的界定來看普遍比較寬泛，由于2位數(shù)產(chǎn)業(yè)內(nèi)的產(chǎn)品并不能滿足替代性的要求，因此根據(jù)2位數(shù)產(chǎn)業(yè)數(shù)據(jù)得出的結(jié)論在一定程度上會(huì)低估裝備制造業(yè)實(shí)際市場集中水平。目前國內(nèi)學(xué)術(shù)界只有魏后凱及李紹東計(jì)算過4位數(shù)產(chǎn)業(yè)的市場集中度判定裝備制造業(yè)市場結(jié)構(gòu)。魏后凱（2002）基于1995年全國工業(yè)普查數(shù)據(jù)庫及521個(gè)四位數(shù)小行業(yè)的數(shù)據(jù)計(jì)算中國制造業(yè)CR4并根據(jù)測算結(jié)果將28個(gè)制造業(yè)分為三大類：CR4加權(quán)平均值在15%以下的行業(yè)為低集中度行業(yè)，共有11個(gè)；CR4加權(quán)平均值在15%以上，30%以下的行業(yè)為中等集中度行業(yè)，共有11個(gè)；CR4加權(quán)平均值在30%以上的行業(yè)為較高集中度行業(yè)，共有6個(gè)。李紹東（2011）通過四位數(shù)產(chǎn)業(yè)數(shù)據(jù)考察了2007年我國裝備制造業(yè)市場集中度，通過實(shí)證得出我國裝備制造業(yè)的市場集中度處于一個(gè)較高的水平，整體處于中、高寡占型市場結(jié)構(gòu)。

從總體上看，目前我國關(guān)于裝備制造業(yè)產(chǎn)業(yè)集中度的研究仍較為缺乏，所以本文主要根據(jù)集中度指標(biāo)從產(chǎn)業(yè)角度、區(qū)域角度及縱向角度分析并權(quán)衡我國裝備制造業(yè)產(chǎn)業(yè)集中度。

1.產(chǎn)業(yè)比較

本文基于樣本來源的特殊性，以中國工業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)庫為基礎(chǔ)，根據(jù)行業(yè)代碼選取裝備制造業(yè)209個(gè)小行業(yè)的15多萬個(gè)企業(yè)的原始數(shù)據(jù)作為市場集中度的計(jì)算依據(jù)。從表1的計(jì)算結(jié)果可以看出，我國裝備制造業(yè)市場集中度水平不高，無論是CR4還是CR8都未超過30%，在七個(gè)子行業(yè)中市場集中度明顯比其他子行業(yè)高的是通信設(shè)備、計(jì)算機(jī)及其他電子設(shè)備制造業(yè)和儀器儀表及文化、辦公用機(jī)械制造業(yè)，說明大企業(yè)具有相對較強(qiáng)的規(guī)模優(yōu)勢，在市場競爭中具有競爭優(yōu)勢；最低的是金屬制品業(yè)，且CR4僅10.77%，說明市場競爭相對激烈，大企業(yè)競爭優(yōu)勢不明顯?？偟膩砜?，第一，七個(gè)子行業(yè)市場集中度絕大多數(shù)偏低，說明前幾名企業(yè)的規(guī)模優(yōu)勢不明顯；第二，4位數(shù)行業(yè)存在CR8等于100%的情況，說明裝備制造產(chǎn)業(yè)中存在企業(yè)數(shù)目不足8家的情況，例如，交通運(yùn)輸設(shè)備制造業(yè)的潛水及水下救撈裝備制造業(yè)和其他飛行器制造業(yè)，儀器儀表及文化、辦公用機(jī)械制造業(yè)的農(nóng)林牧漁專用儀器儀表制造業(yè)。若按照Bain及植草益市場類型的判斷標(biāo)準(zhǔn)來看，無論是裝備制造業(yè)還是子行業(yè)的市場類型都屬于競爭型的市場（CR4及CR8都小于50%），說明我國裝備制造業(yè)市場競爭很激烈。

表1 2011年我國裝備制造業(yè)市場集中度

數(shù)據(jù)來源：根據(jù)2011年中國工業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)庫的原始數(shù)據(jù)計(jì)算而得

2.區(qū)域比較

以2012年《中國統(tǒng)計(jì)年鑒》、《中國工業(yè)統(tǒng)計(jì)年鑒》有關(guān)數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，通過區(qū)位熵的集中度指標(biāo)分析我國省際間裝備制造業(yè)產(chǎn)業(yè)集中度情況。通過計(jì)算結(jié)果可以看出，2011年我國裝備制造業(yè)β值超過1的地區(qū)只有10個(gè)省份，其中東部地區(qū)占6個(gè)，以上海β值最高（1.7314），其次依次是廣東（1.5024）、北京（1.4625）、江蘇（1.4417）、天津（1.0893）及浙江（1.0394）；東北部地區(qū)2個(gè)，即吉林（1.1162）和遼寧（1.0093）；中部、西部地區(qū)都僅有一個(gè)省份的β值超過1，分別為安徽（1.023）、重慶（1.5639）。裝備制造業(yè)β值較高的省份主要集中在科技水平較強(qiáng)的發(fā)達(dá)地區(qū)與沿海經(jīng)濟(jì)強(qiáng)省，例如北京、上海、重慶等，以及國家產(chǎn)業(yè)扶持政策明顯傾斜的地區(qū)，如東北老工業(yè)基地，欠發(fā)達(dá)地區(qū)β值相對較低，產(chǎn)業(yè)沒有形成較高的集聚度（如表2所示）。具有較高的裝備制造業(yè)產(chǎn)業(yè)集聚水平的省份與其他省份具有較明顯的差異，這也印證了我國政府干預(yù)東部、東北部地區(qū)產(chǎn)業(yè)發(fā)展，并給予大量扶持政策與保護(hù)壁壘的遺留痕跡。

表2 2011年我國裝備制造業(yè)地區(qū)產(chǎn)業(yè)集中度測算結(jié)果

3.縱向比較

對我國裝備制造業(yè)集中度的縱向測度主要是采用空間基尼系數(shù)來分析我國裝備制造業(yè)產(chǎn)業(yè)集中度的十余年變化趨勢。通過對2001年至2012年《中國統(tǒng)計(jì)年鑒》、《中國工業(yè)統(tǒng)計(jì)年鑒》有關(guān)數(shù)據(jù)的整理與計(jì)算來進(jìn)行比較。通過分析可知，我國裝備制造業(yè)產(chǎn)業(yè)集中度縱向變化歷程可分三個(gè)階段，在2000-2001年間，我國裝備制造業(yè)集聚度呈平緩爬升特點(diǎn)，說明產(chǎn)業(yè)集中度較平穩(wěn)變化；2002-2007年間，集聚度開始出現(xiàn)快速增強(qiáng)，年平均增長率達(dá)到22.8%，說明產(chǎn)業(yè)集中度水平有了增強(qiáng)趨勢；2008-2011年間，集聚度雖然也在增長，但增長幅度較小，甚至在2011年出現(xiàn)負(fù)增長，年平均增長率為-0.27%，說明產(chǎn)業(yè)集中度出現(xiàn)減弱趨勢?？偟膩砜矗覈b備制造產(chǎn)業(yè)集聚度在2000至2007年間較高，企業(yè)有明顯的聚集現(xiàn)象，說明由于這段時(shí)期產(chǎn)業(yè)發(fā)展前景良好，各種經(jīng)濟(jì)要素不斷匯聚，提高了產(chǎn)業(yè)專業(yè)化分工協(xié)作效率，產(chǎn)業(yè)發(fā)展優(yōu)勢明顯，出現(xiàn)這種結(jié)果可能是因?yàn)樵谶M(jìn)入21世紀(jì)初期，我國為融入世界經(jīng)濟(jì)而逐步加快了經(jīng)濟(jì)全球化所需要的市場經(jīng)濟(jì)體制及其運(yùn)行機(jī)制，為裝備制造業(yè)的發(fā)展提供了發(fā)展契機(jī)與動(dòng)力，產(chǎn)業(yè)扶持政策的相繼出臺，以及“十一五”規(guī)劃提出“加快發(fā)展先進(jìn)制造業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略”，都為我國裝備制造業(yè)提高國內(nèi)外市場競爭力奠定了基礎(chǔ)。自2008年伊始，我國裝備制造業(yè)集聚程度下降，說明這個(gè)產(chǎn)業(yè)在我國的分布比較分散，沒有形成產(chǎn)業(yè)集聚發(fā)展，產(chǎn)業(yè)發(fā)展優(yōu)勢弱化，其造成原因可能是由于2008年的金融危機(jī)造成裝備制造業(yè)眾多中小企業(yè)退出市場，只有那些資本雄厚或有先進(jìn)技術(shù)保身的大企業(yè)仍留在市場中，造成產(chǎn)業(yè)整體發(fā)展水平明顯下降，地方化程度不高造成市場分散而導(dǎo)致裝備制造產(chǎn)業(yè)發(fā)展速度減緩，但是在國家以保增長、擴(kuò)內(nèi)需、調(diào)結(jié)構(gòu)目的的一攬子宏觀經(jīng)濟(jì)政策的積極作用下，推動(dòng)了我國外貿(mào)穩(wěn)步復(fù)蘇，從而推動(dòng)了我國裝備制造業(yè)在2010的產(chǎn)業(yè)集中度達(dá)到歷史最高（如圖1所示）。

圖1 我國裝備制造業(yè)集中度變化趨勢

4.主要結(jié)論

本文通過集中度指標(biāo)的三種算法分別從產(chǎn)業(yè)角度、區(qū)域角度、歷年變化三個(gè)方面實(shí)證測度我國裝備制造業(yè)市場集中度目前的情況。通過市場集中度指標(biāo)得出我國裝備制造業(yè)無論是整體還是子行業(yè)的市場集中度普遍都不高，市場類型屬于競爭性的市場結(jié)構(gòu)，市場競爭相對激烈，產(chǎn)業(yè)內(nèi)大企業(yè)發(fā)展優(yōu)勢不明顯。通過區(qū)位熵指標(biāo)得出我國裝備制造業(yè)產(chǎn)業(yè)集中度發(fā)展不均衡，集中度較高的地區(qū)普遍集中在科技水平較強(qiáng)的發(fā)達(dá)地區(qū)或經(jīng)濟(jì)強(qiáng)省，以及國家產(chǎn)業(yè)扶持政策傾斜的東北工業(yè)基地。通過空間基尼系數(shù)指標(biāo)得出十余年間我國裝備制造業(yè)產(chǎn)業(yè)集聚度呈現(xiàn)出三個(gè)階段的發(fā)展變化。

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篇6

[關(guān)鍵詞] 政府結(jié)構(gòu)； 職能部門；參與機(jī)制；地域因素

[中圖分類號] D63 [文獻(xiàn)標(biāo)識碼]A [文章編號]1006-0863（2013）04-0035-05

決策的本意是決定的策略或辦法。當(dāng)決策的主體是公共權(quán)力機(jī)關(guān)時(shí)，決策就是公共政策。本文所討論的政府職能部門決策參與機(jī)制，是指政府職能部門參與政府本級公共政策制定的機(jī)制。政府本級的政策制定不僅僅是政府本級的一項(xiàng)決策行為，還是涉及到政府體制內(nèi)外諸多影響因素的政府行為。其中，政府職能部門參與政府本級政策制定的機(jī)制是決定政策績效的重要影響因素之一，也是政府制度的一個(gè)重要組成部分。決策參與機(jī)制與政府結(jié)構(gòu)密切相關(guān)，通過對政府職能部門決策參與機(jī)制的分析，可以了解政府結(jié)構(gòu)的設(shè)置是否合理，職責(zé)劃分是否得當(dāng)，政府運(yùn)轉(zhuǎn)是否協(xié)調(diào)和高效。可以從微觀層面考察政府結(jié)構(gòu)，為調(diào)整政府結(jié)構(gòu)提供重要的決策參考。不同的地域政策系統(tǒng)，由于其內(nèi)部結(jié)構(gòu)不同，外部環(huán)境相異，各種影響因素相互作用的程度不同，自然也會(huì)在宏觀上表現(xiàn)出不同的功能特點(diǎn)。以地域因素為主要考察變量，能從新的角度構(gòu)建政策分析和政策知識生產(chǎn)的新語境，在政府職能部門的決策參與機(jī)制、政府結(jié)構(gòu)特征和內(nèi)外關(guān)系方面獲得新的結(jié)論。

一、實(shí)證材料的獲取

本文以不同類型地區(qū)和不同類型省份兩類地域維度為考察對象，對我國政府職能部門的決策參與機(jī)制進(jìn)行分析，以解釋地域因素對決策參與機(jī)制的影響。在本文中，不同類型地區(qū)是指東部、中部、西部和東北部，不同類型省份則是指普通省和直轄市。如果說不同類型地區(qū)是一個(gè)描述經(jīng)濟(jì)發(fā)展程度的空間，那么不同類型省份則是一個(gè)體現(xiàn)政治制度安排的空間。中國經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的非均衡性不言而喻，政治、經(jīng)濟(jì)等因素所起的作用更是首當(dāng)其沖。基于兩種不同地域維度的分析能夠更好的認(rèn)識我國政府職能部門決策參與機(jī)制的差異，因地制宜的推進(jìn)政府結(jié)構(gòu)調(diào)整，解決由政府職能部門決策參與機(jī)制不完善所帶來的各種問題。

為了考察地域因素對我國政府職能部門決策參與機(jī)制的影響，本研究對上述兩種地域維度的公務(wù)員分別進(jìn)行了問卷調(diào)查。所設(shè)計(jì)的問題是：您所在部門或組織主要通過以下何種機(jī)制參與政府決策？備選答案有6項(xiàng)，分別是“政府主動(dòng)征求意見時(shí)積極回應(yīng)”；“受委托進(jìn)行部門立法或牽頭制定規(guī)范性文件”；“通過分管領(lǐng)導(dǎo)反映部門意見”；“部門政策文件會(huì)簽時(shí)表達(dá)觀點(diǎn)”；“進(jìn)行政策調(diào)研，并將調(diào)研報(bào)告提交政府決策層”；“其他”。向用于研究的不同類型的地區(qū)共發(fā)出問卷3275份，收回有效問卷3175份；向用于研究的不同類型的省份共發(fā)出問卷2600份，收回有效問卷2546份。

不同類型地區(qū)的公務(wù)員和不同類型省份的公務(wù)員對于其所在的政府職能部門參與政府決策機(jī)制的認(rèn)知情況見表1。

公務(wù)員對于其所在的政府職能部門參與政府決策機(jī)制的認(rèn)知，實(shí)際上就是政府職能部門參與政府本級決策實(shí)際狀況的心理反映。由于數(shù)據(jù)來自于行政管理第一線的實(shí)證調(diào)查，是公務(wù)員親身觀察和體驗(yàn)的結(jié)果，因此具有高度的可靠性，可以視同政府職能部門參與政府本級決策的實(shí)際過程來處理。以下的討論將圍繞表中數(shù)據(jù)展開。由于表中數(shù)據(jù)只是一種特定政策實(shí)踐形態(tài)的表征，挖掘其蘊(yùn)含的深層次規(guī)律將是本文的討論重點(diǎn)。對于政府職能部門決策參與機(jī)制的評價(jià)，應(yīng)該著眼于兩個(gè)重要參考標(biāo)準(zhǔn)。一是政策信息的傳遞結(jié)構(gòu)，這直接決定了政策信息能否順利獲得和輸出，二是機(jī)制本身能否有效調(diào)動(dòng)政府職能部門參與政府決策的主動(dòng)精神。這直接決定了政府職能部門的參與績效。以下圍繞這兩個(gè)方面展開討論。

二、不同類型地區(qū)：政府職能部門決策參與機(jī)制的信息傳遞

對表1中各類地區(qū)公務(wù)員在各參與機(jī)制上表示認(rèn)同的人次百分比分布繪圖，可以發(fā)現(xiàn)不同地區(qū)公務(wù)員對各種參與機(jī)制認(rèn)同的人次分布具有很高程度的相似性。見圖1。

圖1 四類地區(qū)的公務(wù)員對各種參與機(jī)制認(rèn)同的人次分布 這種相似性主要體現(xiàn)在如下方面：在四類地區(qū)中，公務(wù)員對1，3，5 三種參與機(jī)制的認(rèn)同比例都非常高，而對2，4，6 三種參與機(jī)制的認(rèn)同比例都比較低。這是對四類地區(qū)政府職能部門參與政府決策機(jī)制在認(rèn)同方面的主要相同之處。對四類地區(qū)的數(shù)據(jù)進(jìn)行相關(guān)性分析，所有的地區(qū)與地區(qū)之間的相關(guān)系數(shù)都在0982至0997之間，同樣可以證明各類地區(qū)的政府職能部門參與政府決策機(jī)制具有高度相似性。這種現(xiàn)象與政策訴求的傳遞方向有關(guān)。從政策訴求傳遞的方向來看，1，3，5 三種參與機(jī)制均屬于縱向傳遞，即發(fā)生在政府構(gòu)成部門向政府本級的自下而上的傳遞；2，4，6 三種參與機(jī)制中，除了第6種參與機(jī)制的政策訴求傳遞方向不明確之外，其余兩種參與機(jī)制中政策訴求傳遞過程的第一步都屬于橫向傳遞，即發(fā)生在政府職能部門之間的橫向傳遞。上述現(xiàn)象可以表述為，四類地區(qū)公務(wù)員之間相比，對于以縱向傳遞為特征的參與機(jī)制認(rèn)同度都比較高，而對于以橫向傳遞為特征的參與機(jī)制認(rèn)同度都比較低。這種現(xiàn)象與我國的決策權(quán)力結(jié)構(gòu)強(qiáng)調(diào)縱向決策權(quán)力劃分而忽視橫向決策權(quán)力的職能整合不無關(guān)系。

隨著生產(chǎn)力的發(fā)展和政府職能的擴(kuò)展，現(xiàn)代政府與傳統(tǒng)政府的分野逐漸清晰，最明顯的區(qū)別之一是政府結(jié)構(gòu)由重視直線制到更加重視職能制。因此，現(xiàn)代政府應(yīng)該是一個(gè)更加重視信息溝通尤其是政府職能部門之間橫向信息溝通的政府。從政府結(jié)構(gòu)的層面理解，縱向信息傳遞強(qiáng)化集權(quán)，橫向信息傳遞強(qiáng)化分權(quán)。真正高效率的政府，必須在集權(quán)和分權(quán)之間求得一個(gè)穩(wěn)定的平衡，所以在政府內(nèi)部應(yīng)該是全方位的信息傳遞暢達(dá)。不僅縱向政策信息傳遞暢達(dá)，而且還應(yīng)橫向政策信息傳遞暢達(dá)。僅僅有縱向政策信息傳遞暢達(dá)，勢必影響政府內(nèi)部的橫向溝通績效及政府的回應(yīng)性。官僚制結(jié)構(gòu)的最大失敗之一就是橫向信息傳遞不暢達(dá)。這種現(xiàn)狀雖然強(qiáng)化了下級對上級的服從，促進(jìn)了官僚制結(jié)構(gòu)的穩(wěn)定，但另一方面卻直接影響到官僚制的效率，是官僚制遭到詬病的原因之一。我國屬于直線職能制的政府結(jié)構(gòu)。這就意味著，除了保持縱向信息溝通的質(zhì)量之外，還必須加強(qiáng)政府職能部門之間的橫向信息溝通，這是由我國政府結(jié)構(gòu)的特征所決定的。

直線職能制政府與直線制政府的不同主要在于具有政府職能部門，因此必須具有與政府職能部門的存在相適應(yīng)的、有效的信息傳遞方式。沒有完備的橫向信息溝通，也就沒有高效的政府職能部門，因?yàn)楹茈y保證其職能的有效發(fā)揮。在高度集權(quán)的管制經(jīng)濟(jì)背景下，各種信息的傳遞主要以縱向的政府行為為主。隨著改革的深入和市場的發(fā)展，公民對政策信息提出了多樣化的需求，實(shí)質(zhì)上也是對政府政策制定中的橫向信息傳遞提出了更高的要求，對強(qiáng)化政府職能部門在政策信息方面的互動(dòng)關(guān)系提出了更高的要求，更加凸顯了政策信息的橫向傳遞在參與機(jī)制中的重要性。在信息技術(shù)高度發(fā)達(dá)的今天，可以利用信息技術(shù)等方法進(jìn)行政府職能部門之間的政策訴求進(jìn)行整合以實(shí)現(xiàn)制度創(chuàng)新。此外，加大政府職能部門之間政策訴求的溝通力度，還能夠均衡政府職能部門的影響力，制約某些政府職能部門過大的行政權(quán)力，實(shí)現(xiàn)政府職能部門之間的網(wǎng)狀信息傳遞格局，有效避免“文件打架”、職能重復(fù)等積弊。

三、不同類型地區(qū)：政府職能部門對決策參與機(jī)制的偏好

對分布在諸參與機(jī)制上的認(rèn)同人次的相關(guān)數(shù)據(jù)進(jìn)行Kruskal Wallis檢驗(yàn)，可以得到：

結(jié)果表明，在第4、5兩種機(jī)制上，不同地區(qū)公務(wù)員的看法存在顯著差異。這種差異更多的體現(xiàn)在政府職能部門利用某一種參與機(jī)制參與政府本級決策的主動(dòng)性方面。為了探討這種主動(dòng)性，定義政府職能部門的主動(dòng)參與指數(shù)如下：

β：政府職能部門關(guān)于某一種參與機(jī)制的主動(dòng)參與指數(shù)

a：在某一種主動(dòng)參與政府決策機(jī)制上分布的認(rèn)同人數(shù)的百分比

將所有選項(xiàng)分為三組。第一組的類型為被動(dòng)參與政府決策選項(xiàng)。包括“政府主動(dòng)征求意見時(shí)積極回應(yīng)”，“受委托進(jìn)行部門立法或牽頭制定規(guī)范性文件”兩項(xiàng)；第二組的類型為主動(dòng)參與政府決策選項(xiàng)，包括“通過分管領(lǐng)導(dǎo)反映部門意見”，“部門政策文件會(huì)簽時(shí)表達(dá)觀點(diǎn)”，“進(jìn)行政策調(diào)研，并將調(diào)研報(bào)告提交政府決策層”等三項(xiàng)；第三組只有“其他”一項(xiàng)。

根據(jù)上述主動(dòng)參與指數(shù)的定義，對不同類型地區(qū)的政府職能部門關(guān)于某一種參與機(jī)制的主動(dòng)參與指數(shù)進(jìn)行計(jì)算。計(jì)算結(jié)果見表3。

不同地區(qū)之間政府職能部門的主動(dòng)參與指數(shù)有差異，原因可能與地區(qū)之間經(jīng)濟(jì)發(fā)展不平衡相關(guān)。為了證明這個(gè)命題，將各個(gè)地區(qū)2008年的人均GDP與主動(dòng)參與指數(shù)進(jìn)行相關(guān)分析。分析結(jié)果表明，除了“通過分管領(lǐng)導(dǎo)反映部門意見”的參與機(jī)制外，人均GDP與對于“部門政策文件會(huì)簽時(shí)表達(dá)觀點(diǎn)”的人數(shù)呈現(xiàn)正相關(guān)關(guān)系，相關(guān)系數(shù)為0.962。人均GDP與認(rèn)同“進(jìn)行政策調(diào)研，并將調(diào)研報(bào)告提交政府決策層”的人數(shù)呈現(xiàn)正相關(guān)關(guān)系，相關(guān)系數(shù)為0.510。顯然，在這兩種主動(dòng)參與政府決策的機(jī)制中，前者的主動(dòng)參與指數(shù)與人均GDP具有高度的正相關(guān)關(guān)系，后者的主動(dòng)參與指數(shù)與人均GDP具有中度的正相關(guān)關(guān)系。之所以出現(xiàn)不同地區(qū)之間政府職能部門的主動(dòng)參與指數(shù)有差異的現(xiàn)象，地域因素只是一個(gè)顯變量，地區(qū)之間經(jīng)濟(jì)發(fā)展不平衡則是真正的潛變量，正是經(jīng)濟(jì)這個(gè)潛變量在其中起著至關(guān)重要的影響作用。之所以出現(xiàn)一個(gè)高度相關(guān)、一個(gè)中度相關(guān)現(xiàn)象，說明經(jīng)濟(jì)發(fā)展對不同的政府決策參與機(jī)制的影響程度并不是均等化的，而是有著很大的不同。由此可以認(rèn)為，不同的政府決策參與機(jī)制的完善對于經(jīng)濟(jì)發(fā)展的依賴程度是不同的。

經(jīng)濟(jì)發(fā)展與民主化意識的增長具有很高的關(guān)聯(lián)度。經(jīng)濟(jì)越發(fā)達(dá)的地區(qū)，民主意識越強(qiáng)烈。政府職能部門的主動(dòng)參與指數(shù)與GDP的相關(guān)關(guān)系表明，這種現(xiàn)象不僅僅表現(xiàn)在政府體系外部，也表現(xiàn)在政府體系內(nèi)部，表現(xiàn)在政府職能部門參與政府本級決策的主動(dòng)精神上。政府職能部門參與政府本級決策的主動(dòng)精神正是創(chuàng)造這種空間的意識基礎(chǔ)之一。對于一個(gè)正在實(shí)現(xiàn)現(xiàn)代化轉(zhuǎn)型的國家，政府職能部門參與政府本級決策的主動(dòng)精神能夠?qū)θ鐣?huì)的政治民主化起到鮮明的昭示作用和促進(jìn)作用。對于發(fā)達(dá)地區(qū)來說，政府職能部門的主動(dòng)參與精神在一定程度上還可以彌補(bǔ)由于決策參與機(jī)制不完善所帶來的參與不足；對于經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)地區(qū)來說，政府職能部門的主動(dòng)參與精神不足的事實(shí)，凸顯了在這些地區(qū)加強(qiáng)參與機(jī)制建設(shè)的重要性。改革開放以來，中國決策體制改革呈現(xiàn)出的基本趨勢之一，是“從被動(dòng)參與決策向自主參與決策的轉(zhuǎn)變”。[1]各種不同類型的地區(qū)加強(qiáng)參與機(jī)制建設(shè)都是符合歷史發(fā)展趨勢的。但上述分析結(jié)果表明，在經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)地區(qū)加強(qiáng)政府職能部門參與政府本級決策的機(jī)制建設(shè)，應(yīng)該放在優(yōu)先地位進(jìn)行考慮和實(shí)踐，而未必僅僅顧慮經(jīng)濟(jì)發(fā)展程度對參與機(jī)制完善的影響。經(jīng)濟(jì)發(fā)展能為民主政治創(chuàng)造有利的基礎(chǔ)和條件，但并不是民主政治發(fā)展的唯一決定因素。如何通過制度創(chuàng)新完善政府職能部門的決策參與機(jī)制，是新一輪大部制改革中，進(jìn)行頂層設(shè)計(jì)難以回避的問題。

四、不同類型省份：政府職能部門決策參與機(jī)制的信息傳遞

對表1中不同類型省份公務(wù)員在各參與機(jī)制上表示認(rèn)同的人次百分比分布繪圖可看出，與不同類型地區(qū)一樣，直轄市與普通省的公務(wù)員對各個(gè)參與機(jī)制認(rèn)同的人次分布也具有很高程度的相似性。見圖2。

圖2 直轄市與普通省的公務(wù)員對各種參與機(jī)制認(rèn)同的人次分布 人次分布的相似性能夠折射出直轄市與普通省的公務(wù)員對于政府職能部門參與政府決策機(jī)制認(rèn)知的相似性。直轄市與普通省的公務(wù)員對1，3，5 三種參與機(jī)制的認(rèn)同比例都非常高，而對2，4，6 三種參與機(jī)制的認(rèn)同比例都比較低。這是直轄市與普通省的公務(wù)員對政府職能部門參與政府決策機(jī)制的共同看法。即對于以縱向傳遞為特征的參與機(jī)制認(rèn)同度都比較高，而對于以橫向傳遞為特征的參與機(jī)制的認(rèn)同度都比較低。對直轄市與普通省的數(shù)據(jù)進(jìn)行相關(guān)性分析，相關(guān)系數(shù)為0.997。這種看法的共同性并不是偶然的產(chǎn)生的，有必然的決定因素在起作用。從地域因素來考慮，無論是按照經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平劃分的不同類型地區(qū)，還是按照行政區(qū)劃原則劃分的直轄市與普通省，公務(wù)員在這一問題上的看法具有驚人的相似性，這說明高度的相似性不是由地區(qū)類型和省份類型所能夠影響或決定的，而是由一個(gè)其他關(guān)鍵因素所決定的。

這個(gè)關(guān)鍵因素即我國的政府結(jié)構(gòu)特征。目前的政府結(jié)構(gòu)強(qiáng)調(diào)縱向決策權(quán)力劃分而忽視橫向決策權(quán)力的職能整合，忽視政府職能部門的橫向信息傳遞和政府職能部門的橫向溝通。其深層次原因前已述及，這里不再贅述。但值得注意的是：這種現(xiàn)象所反映出的問題不僅僅是政府部門間的信息傳遞問題，而是一個(gè)政府內(nèi)部的協(xié)調(diào)機(jī)制運(yùn)轉(zhuǎn)是否靈便的問題。如果沒有得到認(rèn)真解決，整合多部門分割問題只能是停留在簡單的合合分分層面，很難有實(shí)質(zhì)性的突破。整體政府已經(jīng)成為現(xiàn)階段國際上政府結(jié)構(gòu)改革的方向之一，其網(wǎng)絡(luò)結(jié)構(gòu)及其注重橫向溝通的優(yōu)勢已經(jīng)在協(xié)調(diào)政府職能部門的過程中得到了清晰顯現(xiàn)。借鑒整體政府實(shí)踐中政府結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)的合理成分，應(yīng)該是行政體制改革中需要加以探索的問題。最近成立的國家海權(quán)辦公室，應(yīng)該認(rèn)為是在協(xié)調(diào)機(jī)制方面的一種積極探索，但要解決政府協(xié)調(diào)機(jī)制的根本問題，應(yīng)該從政府結(jié)構(gòu)的整體設(shè)計(jì)上多花工夫。

五、不同類型省份：政府職能部門對決策參與機(jī)制的偏好

行政區(qū)劃是一種有意識的國家行為和行政制度。自元朝開始，“省”的建制在中國已經(jīng)沿襲了七百多年。作為我國行政體制的基本組成制度之一，普通省是連接中央與地方的中介層級，省以下管轄市、縣、鄉(xiāng)三級政府。直轄市是在政治、經(jīng)濟(jì)、文化等方面具有特別重要地位且由中央政府直接管轄的城市。我國在1978年利用憲法的形式規(guī)定直轄市分為區(qū)、縣。從而明確定位了直轄市為轄縣的省級行政單位，界定了普通省和直轄市在政府結(jié)構(gòu)序列上的層級區(qū)別。即普通省的政府結(jié)構(gòu)序列比直轄市多出一個(gè)省轄市的政府層級。任何行政區(qū)劃所引起的社會(huì)變化都會(huì)在其轄區(qū)內(nèi)的政治經(jīng)濟(jì)發(fā)展中得到直接反映，政府結(jié)構(gòu)序列上的層級區(qū)別直接影響到普通省和直轄市的政府職能部門參與決策機(jī)制的偏好。

分別考慮直轄市和普通省公務(wù)員對所在部門參與政府決策機(jī)制的偏好。依然按照前已定義的政府職能部門的主動(dòng)參與指數(shù)，分別計(jì)算出各個(gè)主動(dòng)參與機(jī)制的主動(dòng)參與指數(shù)。然后分別將直轄市和普通省的主動(dòng)參與指數(shù)分別構(gòu)成數(shù)列并模擬為直線，求出其斜率。見表4。

顯然，由普通省主動(dòng)參與指數(shù)數(shù)列構(gòu)成的直線的斜率大于直轄市。這意味著，如果參與機(jī)制向參與主動(dòng)性增強(qiáng)的方向發(fā)展，那么，在普通省獲得認(rèn)同的公務(wù)員人數(shù)的增加比率將高于直轄市。由此可以推斷，直轄市的主動(dòng)參與精神不及普通省，普通省的主動(dòng)參與精神高于直轄市。政府職能部門參與政府本級決策的積極性，在普通省和直轄市兩種不同的行政區(qū)域內(nèi)表現(xiàn)出了一定的不同。表1中除了主動(dòng)參與機(jī)制之外，還存在被動(dòng)參與的機(jī)制。為了進(jìn)一步探討整體狀況，對相關(guān)數(shù)據(jù)進(jìn)行秩和檢驗(yàn)，結(jié)果說明，不同省份類型的公務(wù)員在對于“政府征求意見時(shí)積極回應(yīng)”這一被動(dòng)參與機(jī)制的看法上存在顯著差異（P = 0.022）。表1中的數(shù)據(jù)顯示，直轄市對該機(jī)制的認(rèn)同人數(shù)占總?cè)舜蔚?0%，而普通省對該機(jī)制的認(rèn)同人數(shù)占總?cè)舜蔚?3.4%。由此看出，直轄市的公務(wù)員對于被動(dòng)參與機(jī)制的認(rèn)同度大于普通省。換言之，秩和檢驗(yàn)的結(jié)果從另外一個(gè)方面證明，直轄市的主動(dòng)參與精神總體上不及普通省。

行政區(qū)域是行政管理的載體，也是具有地域局限性的政策活動(dòng)的空間，這是由行政區(qū)域的社會(huì)經(jīng)濟(jì)及政治活動(dòng)帶有很強(qiáng)的地域系統(tǒng)性所決定的。行政區(qū)域內(nèi)行政管理體系的層次差異在相當(dāng)大的程度上影響和制約著政策制定系統(tǒng)的縱向復(fù)雜程度。“不同類型的行政區(qū)域的政治發(fā)展在國家層面上是基本均衡、協(xié)調(diào)一致的，但由于地緣生態(tài)因素、區(qū)域行政因素、區(qū)域經(jīng)濟(jì)因素、區(qū)域文化因素的作用，而在區(qū)域?qū)用嫔洗嬖诓町愋?。[2]”由于普通省地域遼闊，省內(nèi)不同地區(qū)之間的政府職能部門所面臨的經(jīng)濟(jì)、社會(huì)各種矛盾比較繁雜，主動(dòng)參與政府決策，可以為尋求符合自己特定利益的政策、解決所面臨的特殊問題提供更多的機(jī)會(huì)。這為普通省的政府職能部門積極參與政府決策提供了更強(qiáng)烈的利益動(dòng)機(jī)。而直轄市地域狹小，直轄市內(nèi)各區(qū)之間政府職能部門所面臨的問題區(qū)別不大，遠(yuǎn)遠(yuǎn)沒有普通省所面臨的問題復(fù)雜，從而使其參與政府決策以尋求符合自己特定利益的政策的動(dòng)機(jī)遠(yuǎn)沒有普通省強(qiáng)烈，所以，直轄市政府職能部門參與政府決策的主動(dòng)性必然會(huì)被大打折扣。應(yīng)該說，地域狹小是造成直轄市政府職能部門參與動(dòng)力不足的原因之一。

由于政府層級的不同，相對而言，普通省的上級政府職能部門對下級政府職能部門的控制力較弱，這無疑將有利于培養(yǎng)普通省公務(wù)員的主動(dòng)參與精神；按照管理學(xué)的一般原理，上級對下級的控制力度隨管理層級的減少而強(qiáng)化。行政層級的減少必然意味著行政集權(quán)的強(qiáng)化。雖然這種強(qiáng)化在保證政府調(diào)動(dòng)資源和政令統(tǒng)一方面可圈可點(diǎn)， 但其對政府職能部門或基層單位分權(quán)力度不夠的弊端也常常相伴而生。在管理國家和地方行政區(qū)域內(nèi)部公共事務(wù)方面，政府是進(jìn)行政策制定的主導(dǎo)性主體。直轄市由于行政層級較少，政府本級對政府職能部門的控制力較強(qiáng)，壟斷型行政模式的特點(diǎn)分外突出。比之于普通省的政府，直轄市政府更明顯地表現(xiàn)出“‘父愛主義’的臆設(shè)” [3]，在構(gòu)建公共政策問題，創(chuàng)設(shè)政策議程，規(guī)劃公共政策并監(jiān)督政策執(zhí)行過程等方面具有得天獨(dú)厚的優(yōu)勢，但恰恰不利于政府職能部門的公務(wù)員主動(dòng)參與精神的養(yǎng)成。所以，對于直轄市，要重在培養(yǎng)公務(wù)員的主動(dòng)參與精神，加強(qiáng)政府職能部門參與政府決策的機(jī)制建設(shè)。

如果說，從整體來看直轄市的經(jīng)濟(jì)發(fā)展程度要高于普通省，往往作為區(qū)域性的經(jīng)濟(jì)增長極，在帶動(dòng)國家或區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展中起著普通省所難以替代的作用。那么按照經(jīng)濟(jì)越發(fā)達(dá)，參與意識越強(qiáng)烈的一般原理，直轄市公務(wù)員參與政府決策的積極性要高于普通省。經(jīng)濟(jì)發(fā)展與工業(yè)化、城市化和公民受教育程度提高的互動(dòng)，不僅會(huì)促進(jìn)社會(huì)結(jié)構(gòu)的變遷并且會(huì)強(qiáng)化民主化的價(jià)值觀，有利于民主政治的發(fā)展，這似乎應(yīng)該成為一個(gè)普遍現(xiàn)象。但是，“沒有一個(gè)單一的因素（變項(xiàng)）足以解釋所有國家或一個(gè)國家的民主發(fā)展，也沒有一個(gè)因素對所有國家的民主發(fā)展是必不可少的。每一個(gè)國家的民主化是各種原因結(jié)合的結(jié)果。[4]”行政區(qū)域不僅有地理、經(jīng)濟(jì)的因素，更重要的是一個(gè)政治綜合體，政治因素具有更為凸顯的地位。經(jīng)濟(jì)發(fā)展不是決定政治民主化程度的唯一因素。中國是一個(gè)以行政權(quán)力為先導(dǎo)的社會(huì)，在特有的行政語境下，行政權(quán)力、政府層級等因素對政府職能部門參與機(jī)制的影響往往會(huì)超過經(jīng)濟(jì)因素。也正是這種原因，導(dǎo)致了直轄市的參與精神不及普通省。

六、結(jié)語

本文分別以不同類型的地區(qū)和不同類型的省份為研究變量，考察地域因素對于政府職能部門參與政府本級決策的參與機(jī)制的影響。參與機(jī)制分為兩個(gè)維度來考察，一是政府職能部門決策參與機(jī)制的信息傳遞，一是政府職能部門對不同類型的決策參與機(jī)制的偏好。通過實(shí)證分析可知：我國政府結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)中忽視橫向信息傳遞和政府職能部門的溝通機(jī)制，不利于實(shí)現(xiàn)政府的整體協(xié)調(diào)。公務(wù)員對于以縱向政策訴求傳遞為特征的參與機(jī)制認(rèn)同度較高，對于以橫向政策訴求傳遞為特征的參與機(jī)制的認(rèn)同度較低，這是由政府結(jié)構(gòu)所決定的，而不是地域因素所能夠決定的。地域因素可以影響政府決策機(jī)制的其他方面，與地域因素的影響力密切相關(guān)的是：不同地域的經(jīng)濟(jì)發(fā)展程度不同，經(jīng)濟(jì)發(fā)展對不同的參與機(jī)制的影響程度不同，不同類型決策參與機(jī)制的完善對于經(jīng)濟(jì)發(fā)展的依賴程度也不同；就政府職能部門參與政府本級決策的主動(dòng)性而言，直轄市不及普通省，經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)地區(qū)不及經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)。這是區(qū)域幅員、行政權(quán)力、政府層級，經(jīng)濟(jì)發(fā)展等因素共同作用的結(jié)果。

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篇7

關(guān)鍵詞:開放型指數(shù)基金;跟蹤誤差;績效分析;H-M模型;T-M模型

中圖分類號:F276. 3文獻(xiàn)標(biāo)識碼:Adoi:10.3969/j.issn.1672-3309(x).2010.09.25文章編號:1672-3309(2010)09-69-04

指數(shù)基金是以指數(shù)成份股為投資對象,按照證券價(jià)格指數(shù)編制原理構(gòu)建投資組合進(jìn)行證券投資的一種基金。相對于其他開放式基金,指數(shù)基金具有交易費(fèi)用低廉、延遲納稅、監(jiān)控投入少、操作簡便并能有效規(guī)避投資風(fēng)險(xiǎn)等優(yōu)點(diǎn)。對指數(shù)基金業(yè)績的評價(jià)有兩方面:一是通過研究指數(shù)基金的跟蹤誤差,分析影響跟蹤誤差的因素;二是各指數(shù)基金之間以及指數(shù)基金與其標(biāo)的指數(shù)的業(yè)績比較。

一、相關(guān)性分析

根據(jù)指數(shù)基金構(gòu)造方法,建立指數(shù)基金凈值收益率對跟蹤指數(shù)收益率的一元回歸模型: y=?琢+?茁x+?著。其中,變量x為標(biāo)的指數(shù)收益率,y表示指數(shù)基金的收益率,?著為殘差項(xiàng)。根據(jù)抽取的樣本計(jì)算?琢,?茁的估計(jì)值a,b,并通過t檢驗(yàn)來考察回歸系數(shù)b的顯著性。

(一)跟蹤誤差

指數(shù)基金在其合約中會(huì)規(guī)定如何擬合指數(shù),降低基金與指數(shù)間的誤差,但由于標(biāo)的指數(shù)流動(dòng)性和投資策略的影響,指數(shù)基金擬合效果也存在一定差異,因此可以用跟蹤誤差來反映指數(shù)基金對標(biāo)的指數(shù)的擬合效果,具體測量方法有兩種:

1、絕對值法。即算出指數(shù)型基金收益率與標(biāo)的指數(shù)收益率間的差的絕對值的平均值,其公式為:

其中,t=1.2.3…n(n為樣本數(shù)量),rit為指數(shù)基金在t期的收益率,rmt為標(biāo)的指數(shù)在t期的收益率。

2、標(biāo)準(zhǔn)差法。將跟蹤誤差設(shè)定為指數(shù)型基金的收益率與標(biāo)的指數(shù)收益率之間的標(biāo)準(zhǔn)差,公式為:

。其中,t=1.2.3…n(n為樣本數(shù)量),rit為指數(shù)基金在t期的收益率,rm為標(biāo)的指數(shù)在t期的收益。

(二)單因素績效分析

單因素模型以Shape指數(shù)、Treynor指數(shù)和Jensen指數(shù)3個(gè)指數(shù)模型為代表,這3個(gè)模型都是以CAPM模型為基礎(chǔ),以風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的收益率來評價(jià)基金的業(yè)績,比較適用于評估基金的整體績效,同時(shí)也大大簡化了基金整體績效評價(jià)的復(fù)雜性。

1.Shape指數(shù)。以資本市場線(CML)為市場基準(zhǔn)組合,用投資組合的超額收益除以其標(biāo)準(zhǔn)差,求出單位風(fēng)險(xiǎn)水平上獲得的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)收益,以此來評價(jià)基金的績效。其公式為:。其中:ri為基金i的平均收益率,rf為無風(fēng)險(xiǎn)收益率,?滓i為基金收益率的標(biāo)準(zhǔn)差,該方法既考慮了系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn),又考慮了非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。Shape指數(shù)越大,說明單位總風(fēng)險(xiǎn)獲利能力越高,從而投資績效越好。

2.Treynor指數(shù)。利用證券市場線(SML)為市場基準(zhǔn)組合來評價(jià)基金的績效。其公式為: 。 其中,ri為基金i的平均收益率,rf為無風(fēng)險(xiǎn)收益率,?茁i為基金投資組合的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。該方法強(qiáng)調(diào)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn),Treynor指數(shù)越大,說明單位系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)獲利能力越高,從而投資績效越好。

3.Jensen指數(shù)。該指數(shù)為絕對績效指標(biāo),它將投資組合的收益率與承擔(dān)同等風(fēng)險(xiǎn)水平的均衡收益率(即市場收益率)進(jìn)行比較,計(jì)算差值,然后根據(jù)差值的大小對投資績效作出評價(jià)。其公式為:。

其中,ri為基金i的平均收益率,rf為無風(fēng)險(xiǎn)收益率,rm為市場基準(zhǔn)組合的平均收益率。如果?琢i>0,說明基金的投資收益率高于市場投資組合的收益率,投資績效良好;如果?琢i

(三)選股與擇時(shí)能力分析

1.T-M模型

Treynor和Mazuy在證券市場回歸模型ri-rf=a+b(rm-rf)+e中加入一個(gè)二次項(xiàng)得到以下模型:

式中:a為選股能力指標(biāo),c為擇時(shí)能力指標(biāo)。如果回歸得到的a值和c值為正,并且是顯著的,說明選股能力和擇時(shí)能力的存在。二次項(xiàng)系數(shù)c顯著大于0,說明當(dāng)市場收益率提高時(shí),基金投資組合的收益率提高的更快;而當(dāng)市場收益率降低時(shí),基金收益率降低的幅度要小一些。這表明基金經(jīng)理能夠預(yù)測市場變化,顯示出一定的時(shí)機(jī)選擇能力。

2.H-M模型

Henriksson和Merton在T-M模型的基礎(chǔ)上提出了一個(gè)比較簡單的模型,表達(dá)式為:

在上式的基礎(chǔ)上,引入一個(gè)虛擬變量(Dummy ariable)D,當(dāng)rm>rf時(shí),D=1;當(dāng)rm

當(dāng)證券市場為牛市時(shí),(rm-rf)系數(shù)值變?yōu)閎+c;當(dāng)證券市場為熊市時(shí),(rm-rf)系數(shù)值為b。通過這一模型也能說明基金管理者的選股和擇時(shí)能力。

二、實(shí)證檢驗(yàn)

本文所選取的6只指數(shù)基金成立時(shí)間均在3年以上,所跟蹤的指數(shù)既有滬深300、深證100等滬深兩市主流指數(shù),也有中小板及公用事業(yè)指數(shù),使得樣本更具一般性。樣本的跨度時(shí)間設(shè)定為2006年6月2日至2009年4月7日,并根據(jù)市場情況分為上升階段(2006年6月2日至2007年7月17日),下降階段(2007年7月18至2008年9月17日),盤整階段(2008年9月18日至2009年4月7日)。在這一評價(jià)期內(nèi),樣本中每只基金共有693個(gè)日凈值數(shù)據(jù)。將樣本跨度分為這3個(gè)階段,有利于對指數(shù)基金的績效表現(xiàn)做更全面的考察,另外,這樣也有助于單只基金績效的縱向比較。

表1樣本基金概況

運(yùn)用Eviews軟件,對6只樣本基金在樣本區(qū)間內(nèi)的日收益率與相應(yīng)的標(biāo)的指數(shù)日收益率進(jìn)行一元回歸,得到判定系數(shù)R2和?茁的估計(jì)值。具體回歸方程見表2。

由表2可以看出,各樣本指數(shù)基金的相關(guān)系數(shù)都在0.9左右,上證50ETF和易方達(dá)深證100相關(guān)系數(shù)接近于1,說明6只指數(shù)型基金與其標(biāo)的指數(shù)相關(guān)性很大。華安180的相關(guān)系數(shù)最小,說明其在跟蹤標(biāo)的指數(shù)方面相比其他5只基金略輸一籌,這與其是增強(qiáng)型指數(shù)基金有一定關(guān)系,基金管理人實(shí)施了相對主動(dòng)的投資策略。

回歸系數(shù)表示指數(shù)基金的收益率有多大程度可以由標(biāo)的指數(shù)的收益率變化所決定,如果回歸系數(shù)為1,則代表該指數(shù)基金的投資組合是完全復(fù)制標(biāo)的指數(shù)的成份股。從這6只指數(shù)基金的回歸系數(shù)上來看,指數(shù)基金可以很好地分散非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。

根據(jù)基金和標(biāo)的指數(shù)的日收益率,運(yùn)用絕對值法和標(biāo)準(zhǔn)差法計(jì)算6只開放式指數(shù)基金的跟蹤誤差,結(jié)果如表3所示。分析表3數(shù)據(jù),可以發(fā)現(xiàn)華安180、易方達(dá)上證50、融通100這3只增強(qiáng)型指數(shù)基金的跟蹤誤差普遍高于上證50ETF、易方達(dá)深證100、嘉實(shí)300這3只被動(dòng)型指數(shù)基金的跟蹤誤差,可見在指數(shù)化投資中,減少人為的調(diào)倉運(yùn)作,可以更加貼切的擬合標(biāo)的指數(shù)。通過觀察融通100和易方達(dá)上證50可以發(fā)現(xiàn),當(dāng)股市處于上升或下跌階段,這兩只指數(shù)基金的跟蹤誤差都會(huì)較盤整階段大,可以認(rèn)為其屬于增強(qiáng)型指數(shù)基金,在上升和下跌階段會(huì)有明顯的調(diào)倉動(dòng)作,使得跟蹤誤差偏離增大。

在整個(gè)樣本區(qū)間內(nèi),嘉實(shí)300指數(shù)基金的平均跟蹤誤差最小為0.00041,且無論股市處于上升、下跌還是盤整階段,其跟蹤誤差始終未發(fā)生較大變化。而融通100指數(shù)基金在整個(gè)樣本區(qū)間內(nèi)的平均跟蹤誤差高達(dá)0.00889,這也從一個(gè)方面說明了增強(qiáng)型指數(shù)基金的主動(dòng)性。

當(dāng)大盤處于上升階段,6只指數(shù)基金的Shape指數(shù)、Treynor指數(shù)都大于0,其績效高于無風(fēng)險(xiǎn)收益。對比6只指數(shù)基金的Shape指數(shù)、Treynor指數(shù)均小于所對應(yīng)指數(shù)的Shape指數(shù)、Treynor指數(shù),這說明在大盤上漲階段,指數(shù)基金績效的市場表現(xiàn)不如市場組合。上證50和易方達(dá)深證100這兩只被動(dòng)型指數(shù)基金的Shape指數(shù)、Treynor指數(shù)高于其他4只指數(shù)基金。6只指數(shù)基金的Jenson指數(shù)都大于0,說明在大盤上漲階段,指數(shù)基金的投資收益率高于市場組合的投資收益率。

從表5看,當(dāng)大盤處于下跌階段,各指數(shù)基金的Shape指數(shù)、Treynor指數(shù)都小于0,說明其在這一階段的績效低于無風(fēng)險(xiǎn)收益率。6只基金中,嘉實(shí)300的Shape指數(shù)最低,各只基金的Treynor指數(shù)差別不大,可見在大盤處于下跌階段,基金的表現(xiàn)差異性不是很大。

當(dāng)大盤處于盤整階段,各指數(shù)基金的績效表現(xiàn)差異比較大,融通100基金、嘉實(shí)300指數(shù)基金的Shape指數(shù)、Treynor指數(shù)為負(fù)值,而其余4只指數(shù)基金的Shape指數(shù)、Treynor指數(shù)都為正值,這與在盤整階段指數(shù)基金的管理者的操作有一定關(guān)系。

1.T-M模型檢驗(yàn)

從表7可以看出,當(dāng)大盤處于上升階段,融通深證100指數(shù)基金的擇時(shí)系數(shù)為負(fù),且通過了顯著性檢驗(yàn),說明融通深證100指數(shù)基金的擇時(shí)能力較差。在這一階段,易方達(dá)上證50指數(shù)基金的選股系數(shù)為正,且通過了顯著性檢驗(yàn),說明其具有一定的選股能力。這與其增強(qiáng)型指數(shù)基金有很大關(guān)系,說明該基金管理者在股市處于上升階段能主動(dòng)選擇漲勢更好的股票,調(diào)整投資組合從而獲得更大收益。在大盤處于下跌和盤整階段,各只指數(shù)型基金的選股系數(shù)和擇時(shí)系數(shù)均未通過顯著性檢驗(yàn),這與其指數(shù)化被動(dòng)投資有很大關(guān)系,基金管理者的主要操作受到一定限制。

2.H-M模型檢驗(yàn)

當(dāng)大盤處于上升階段,融通100的選股系數(shù)為負(fù)且通過了顯著性檢驗(yàn),說明其具有負(fù)向選股能力,選股能力較差。在大盤處于下跌階段,易方達(dá)50的擇時(shí)系數(shù)為正,且通過了顯著性檢驗(yàn),說明在大盤下跌時(shí),其有一定的抗跌性,在大盤處于下跌階段能根據(jù)情況調(diào)整倉位減少損失。當(dāng)大盤處于盤整階段時(shí),6只指數(shù)型基金的擇時(shí)與選股系數(shù)均未通過顯著性檢驗(yàn)。

通過T-M模型和H-M模型分析,指數(shù)基金因其被動(dòng)型的投資管理方式,選股與擇時(shí)能力很難通過顯著性檢驗(yàn)。

3.通過對6只指數(shù)型基金績效的實(shí)證分析,主要有以下結(jié)論:

(1)指數(shù)基金與其標(biāo)的指數(shù)有很強(qiáng)的正相關(guān)關(guān)系,通過指數(shù)化的投資方式,指數(shù)基金能夠有效降低非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn);

(2)從風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整收益角度看,單因素模型對指數(shù)基金的績效有較強(qiáng)的解釋能力,6只樣本指數(shù)基金的Shape指數(shù)、Treynor指數(shù)、Jenson指數(shù)相對于跟蹤基準(zhǔn)表現(xiàn)較好;

(3)增強(qiáng)型指數(shù)基金相較被動(dòng)型指數(shù)基金,在投資管理上更為靈活,但根據(jù)分析其整體績效卻不一定優(yōu)于被動(dòng)型指數(shù)基金的表現(xiàn);

(4)通過T-M模型和H-M模型分析,指數(shù)基金因其被動(dòng)型投資管理方式,選股與擇時(shí)能力很難通過顯著性檢驗(yàn)。

三、相關(guān)建議

1.證券監(jiān)管部門應(yīng)加大對證券市場信息披漏情況的監(jiān)管,杜絕披露虛假信息與隱瞞真實(shí)信息的情況。因?yàn)橹笖?shù)基金的理論基礎(chǔ)之一為有效市場假說,為了提高股市的效率,應(yīng)進(jìn)一步加強(qiáng)信息披露制度建設(shè),完善信息披露制度,提高股市效率,為指數(shù)基金發(fā)揮其特有優(yōu)勢構(gòu)建一個(gè)高效的股票市場。

2.基金公司內(nèi)部應(yīng)建立一套完整的績效評價(jià)體系,并根據(jù)市場發(fā)展對其進(jìn)行改進(jìn),提高自身的投資管理能力。

3.對投資者來說,受益與風(fēng)險(xiǎn)正相關(guān),這對于指數(shù)基金也不例外,因此應(yīng)保持理性心態(tài),強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)識別能力。 (責(zé)任編輯:吳之銘)

參考文獻(xiàn):

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篇8

【關(guān)鍵詞】國際收支；貨幣供給；傳導(dǎo)機(jī)制

一、引言

近年來，特別是改革開放以后，我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展迅速并且呈現(xiàn)出穩(wěn)定增長的趨勢。與此同時(shí)，在經(jīng)濟(jì)全球化的進(jìn)程不斷加快的大背景下，我國積極參與國際經(jīng)濟(jì)的合作與發(fā)展對外經(jīng)濟(jì)也取得了迅猛發(fā)展。目前，我國已是世界上的第一大出口國和第二大進(jìn)口國。隨著我國進(jìn)出口規(guī)模的不斷擴(kuò)大，經(jīng)常項(xiàng)目和資本項(xiàng)目組成的“雙順差”的國際收支失衡也在繼續(xù)擴(kuò)張，繼而帶來的是外匯儲(chǔ)備的不斷增多，越來越多的外匯儲(chǔ)備在促進(jìn)我國經(jīng)濟(jì)積極發(fā)展的同時(shí)，也對貨幣供給和宏觀經(jīng)濟(jì)的運(yùn)行帶來了一些消極影響。因此，有必要研究我國國際收支的變動(dòng)與貨幣供給的關(guān)系，從而確保我國經(jīng)濟(jì)的可持續(xù)發(fā)展。

二、文獻(xiàn)綜述

針對國際收支對貨幣供給的影響這一問題，國內(nèi)外學(xué)者從理論和實(shí)證角度對其進(jìn)行了研究。國外學(xué)者對這一問題研究最早的是貨幣主義學(xué)派提出的貨幣供給量決定論，Johnson（1972）等學(xué)者認(rèn)為，一國國內(nèi)的貨幣供給超過需求時(shí)，超過需求部分的貨幣就會(huì)流向國外，從而使本國現(xiàn)金減少，國內(nèi)貨幣供給量的變動(dòng)決定了該國的外匯儲(chǔ)備需求，因此本質(zhì)上國際收支失衡是一種貨幣現(xiàn)象。還有如克魯格曼（1999）基于內(nèi)外經(jīng)濟(jì)均衡的“三元悖論”，認(rèn)為開放條件下國際收支變動(dòng)所帶來的資本流動(dòng)和匯率變動(dòng)，將對一國貨幣供給的穩(wěn)定性產(chǎn)生影響。

國內(nèi)學(xué)者在理論上（田華臣，張宗成，2005；陳岱孫，2011）從貨幣均衡模型、國際收支對貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制的影響、IS-LM模型與不可能三角等不同角度對國際收支對貨幣供給的影響進(jìn)行了研究，基本的結(jié)論是我國國際收支的變動(dòng)對貨幣供給的影響較大，從而增強(qiáng)了我國貨幣供給的內(nèi)生性。同時(shí)，國內(nèi)學(xué)者還進(jìn)行了實(shí)證研究（周鐵軍，劉傳哲，2009；黃武俊，2010），這些實(shí)證研究的結(jié)論是我國國際收支與貨幣供給之間有很強(qiáng)的相關(guān)性，并且國際收支通過外匯儲(chǔ)備對貨幣供給的影響較大。

綜上所述，隨著近年來中國國際貿(mào)易順差的擴(kuò)大，國際經(jīng)濟(jì)學(xué)界開始較多地關(guān)注中國的國際收支問題，但對中國的貨幣供給研究很少。而國內(nèi)經(jīng)濟(jì)學(xué)界雖然對中國的國際收支與貨幣供給關(guān)系進(jìn)行了多方面多角度的研究，給后續(xù)研究帶來了很多啟示，但是結(jié)論并不一致，且缺乏對其傳導(dǎo)機(jī)制的研究。本文試圖運(yùn)用實(shí)證方法，運(yùn)用2008～2014年的相關(guān)數(shù)據(jù)對中國國際收支對貨幣供給的影響進(jìn)行實(shí)證檢驗(yàn)，并揭示其傳導(dǎo)機(jī)制，為改善中國的貨幣供給提出政策建議。

三、中國國際收支影響貨幣供給的理論分析

我國央行以“保持貨幣幣值的穩(wěn)定，并以此促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長”作為貨幣政策目標(biāo)。其中，“保持貨幣幣值的穩(wěn)定”包含兩層含義：一是保持國內(nèi)物價(jià)穩(wěn)定；二是保持人民幣匯率穩(wěn)定。要實(shí)現(xiàn)人民幣匯率穩(wěn)定的目標(biāo)，必然涉及匯率制度安排。因此，中國國際收支影響貨幣供給的傳導(dǎo)途徑主要有兩條：一是國際收支狀況的變化直接或間接影響貨幣需求，最終影響貨幣供給，簡稱“貨幣需求機(jī)制”；二是中國匯率制度安排直接影響到貨幣供給，簡稱“匯率安排機(jī)制”。

（一）貨幣需求機(jī)制

根據(jù)貨幣供給內(nèi)生論的觀點(diǎn)，貨幣供給決定于貨幣需求。而國際收支中的經(jīng)常項(xiàng)目和資本與金融項(xiàng)目的變化，將直接或間接地引起貨幣需求的變化。首先是對外貿(mào)易帶來經(jīng)常項(xiàng)目變動(dòng)，形成對貨幣的直接需求。對外貿(mào)易活動(dòng)擴(kuò)張導(dǎo)致的實(shí)體經(jīng)濟(jì)增長要求與之適應(yīng)的貨幣信用形式表現(xiàn)為貨幣需求量增加。具體表現(xiàn)在：貿(mào)易擴(kuò)張帶來總需求上升，物價(jià)穩(wěn)定要求下，總需求上升引起貨幣需求上升，最終導(dǎo)致貨幣供給的增加。其傳導(dǎo)機(jī)制是：出口量國內(nèi)生產(chǎn)規(guī)模生產(chǎn)資金需求貸款貨幣供給。其次是直接投資活動(dòng)帶來資本與金融項(xiàng)目變化，形成對貨幣的間接需求。資本流入，尤其是外國直接投資增加了國內(nèi)的配套資金，誘發(fā)了更多的國內(nèi)投資，從而提高了閑置資金的使用效率，同時(shí)在投資乘數(shù)的作用下，引起貨幣需求增加，進(jìn)而導(dǎo)致貨幣供給增加。

（二）匯率安排機(jī)制

匯率安排機(jī)制是從供給側(cè)分析國際收支對貨幣供給的影響。在“維持人民幣匯率穩(wěn)定”的目標(biāo)下，1994年中國確立了人民幣匯率“有管理的浮動(dòng)”和結(jié)售匯制度，并形成了與之密切相關(guān)的外匯儲(chǔ)備形成機(jī)制，從而使匯率制度和外匯儲(chǔ)備管理體制成為影響貨幣供給的重要因素。其傳導(dǎo)機(jī)制是：國際收支變化外匯儲(chǔ)備變化外匯供求關(guān)系變化穩(wěn)定匯率要求下，中央銀行進(jìn)入外匯市場買賣操作基礎(chǔ)貨幣投放變化貨幣供給變化。

四、我國國際收支與貨幣供給關(guān)聯(lián)性的實(shí)證分析

（一）變量的選擇與說明

根據(jù)對中國國際收支影響貨幣供給的傳導(dǎo)機(jī)制的分析，國際收支對貨幣供給產(chǎn)生影響的傳導(dǎo)途徑有“貨幣需求途徑”和“匯率安排途徑”，但前者從屬于社會(huì)總需求的一部分，最終通過國際儲(chǔ)備表現(xiàn)出來，而國際儲(chǔ)備又會(huì)通過“匯率安排途徑”影響基礎(chǔ)貨幣，最終影響貨幣供給量?；诖?，本文選擇M2和基礎(chǔ)貨幣MB作為貨幣供給的變量；選擇國際收支狀況的直接反映指標(biāo)――外匯儲(chǔ)備FR和國際收支狀況在貨幣形態(tài)上的反映指標(biāo)――外匯占款PFE作為國際收支的變量，分別從外匯儲(chǔ)備與貨幣供給量M2的關(guān)系和外匯占款與基礎(chǔ)貨幣的關(guān)系這兩個(gè)角度上不同、實(shí)質(zhì)關(guān)聯(lián)的兩個(gè)方面對中國國際收支影響貨幣供給的方向和程度進(jìn)行實(shí)證分析。首先，我們采用X12法對相關(guān)變量進(jìn)行季度調(diào)整，為消除異方差，對調(diào)整后的變量取自然對數(shù)，處理后的變量分別用LFR、LM2、LPFE、LMB表示。由于2005年7月至今我國實(shí)行以市場供求為基礎(chǔ)的、參考一籃子貨幣有管理的浮動(dòng)匯率制度，所以本文選擇市場較為成熟的2008.1-2014.09月度數(shù)據(jù)作為樣本。數(shù)據(jù)來源于中國人民銀行網(wǎng)站。

（二）外匯儲(chǔ)備與貨幣供給量M2的關(guān)聯(lián)性分析

我們采用ADF法對外匯儲(chǔ)備和貨幣供應(yīng)量M2序列進(jìn)行平穩(wěn)性檢驗(yàn)，表1是相關(guān)變量平穩(wěn)性檢驗(yàn)結(jié)果。

檢驗(yàn)結(jié)果表明，兩序列均為I（1）序列。因此，可以進(jìn)行Granger檢驗(yàn)，判斷變量間的因果關(guān)系。根據(jù)AIC準(zhǔn)則，確定最優(yōu)滯后期為2。

格蘭杰因果檢驗(yàn)表明，LM2與LFR之間的因果關(guān)系并不顯著，說明外匯儲(chǔ)備是貨幣供給量M2變化并不顯著的原因。

（三）外匯占款與基礎(chǔ)貨幣的關(guān)聯(lián)性分析

檢驗(yàn)結(jié)果表明，兩序列均為I（1）序列。因此，可以進(jìn)行Granger檢驗(yàn)，判斷變量間的因果關(guān)系。根據(jù)AIC準(zhǔn)則，確定最優(yōu)滯后期為2。

通過格蘭杰因果檢驗(yàn)，我們發(fā)現(xiàn)MB不是PFE的Granger原因，而PFE對MB有99.9%的解釋能力，說明外匯占款是基礎(chǔ)貨幣變動(dòng)的明顯原因。

五、結(jié)論與政策建議

（一）結(jié)論

首先，外匯儲(chǔ)備與貨幣供給呈一定的正向關(guān)聯(lián)性，而且隨著外匯儲(chǔ)備的增加，其對貨幣供給的正向作用也增強(qiáng)；結(jié)合中國現(xiàn)行的匯率制度和外匯儲(chǔ)備形成機(jī)制考察，可以得出：外匯儲(chǔ)備作為中國國際收支狀況的直接結(jié)果，其對貨幣供給的顯著影響具有制度條件下的高度可靠性和穩(wěn)定性，這里的制度因素就是現(xiàn)行的外匯儲(chǔ)備形成機(jī)制和人民幣匯率穩(wěn)定目標(biāo)下的“匯率安排”。

其次，外匯占款與基礎(chǔ)貨幣呈現(xiàn)高度而穩(wěn)定的正相關(guān)性，而且隨著外匯占款的增加，其作用于基礎(chǔ)貨幣的效力也隨之增強(qiáng)，說明在現(xiàn)行結(jié)售匯制度下，隨著外匯儲(chǔ)備的增加，外匯占款占基礎(chǔ)貨幣投放的比重不斷提高，對基礎(chǔ)貨幣的影響不斷增大，外匯占款成為中國央行投放基礎(chǔ)貨幣的主渠道，使得央行基礎(chǔ)貨幣投放的內(nèi)生性進(jìn)一步增強(qiáng)。外匯占款與基礎(chǔ)貨幣的高度關(guān)聯(lián)性成為中國國際收支影響貨幣供給的主要和直接的傳遞途徑。

（二）政策建議

1.貨幣供給決定于基礎(chǔ)貨幣和貨幣乘數(shù)兩大要素。在以外匯占款為主渠道的基礎(chǔ)貨幣投放格局下，要減輕國際收支失衡對貨幣供給的沖擊，短期對策是調(diào)控貨幣乘數(shù)，具體措施是調(diào)整法定準(zhǔn)備金率。而從長遠(yuǎn)看，必須弱化或切斷外匯儲(chǔ)備、外匯占款與基礎(chǔ)貨幣之間的傳導(dǎo)關(guān)系，其解決之道在于推進(jìn)中國的外匯儲(chǔ)備管理體制改革，加速從強(qiáng)制結(jié)售匯制向意愿結(jié)售匯制過渡，或者尋找其他合適的渠道來形成外匯儲(chǔ)備，如由非央行機(jī)構(gòu)（財(cái)政部或?qū)ＴO(shè)機(jī)構(gòu)）發(fā)行人民幣債券籌措資金購買外匯儲(chǔ)備等。

2.對于處于“新常態(tài)”狀態(tài)下的中國，在相當(dāng)長的時(shí)間內(nèi)仍應(yīng)維持人民幣匯率穩(wěn)定這一目標(biāo)。匯率穩(wěn)定有利于國際貿(mào)易和投資，更是因?yàn)橹袊绊懽陨碣Q(mào)易條件的能力不如發(fā)達(dá)國家；同時(shí)，為了控制通貨膨脹預(yù)期、防范由于本幣匯率的過度升值抑制出口進(jìn)而導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)下滑，人民幣匯率的穩(wěn)定更為重要。

3.若人民幣匯率不再實(shí)行固定匯率制度，意味著央行可以不必為“穩(wěn)定”匯率而進(jìn)行入市干預(yù)，央行持有的外匯儲(chǔ)備也不會(huì)太多，不會(huì)成為中央銀行貨幣供給的占款部分。也就是說，國際收支活動(dòng)不會(huì)通過“匯率安排機(jī)制”影響國內(nèi)貨幣供給，只會(huì)通過本身經(jīng)濟(jì)活動(dòng)產(chǎn)生“貨幣需求”。

4.截至今年一季度末，我國外匯儲(chǔ)備余額為3.19萬億美元，居世界第一位。外匯儲(chǔ)備過大反映了我國國際收支失衡，并帶來一系列挑戰(zhàn)。要解決外匯儲(chǔ)備過多的問題應(yīng)該堅(jiān)持雙管齊下，解決好流量問題，控制好收支平衡。主要措施就是加快推進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式轉(zhuǎn)變和結(jié)構(gòu)調(diào)整，使經(jīng)濟(jì)增長由較多依賴投資、出口轉(zhuǎn)向消費(fèi)、投資、出口協(xié)調(diào)拉動(dòng)，以及在穩(wěn)定出口的同時(shí)增加進(jìn)口，促進(jìn)貿(mào)易收支平衡。另一方面要盤活存量，不斷創(chuàng)新和拓寬外匯儲(chǔ)備運(yùn)用渠道及方式，提高外匯資源的使用效率。

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篇9

【關(guān)鍵詞】貨幣政策 傳導(dǎo)機(jī)制 信用渠道

一、前言

貨幣政策的傳導(dǎo)機(jī)制，是指中央銀行通過對貨幣政策工具的運(yùn)用引起中介目標(biāo)的變動(dòng)，從而實(shí)現(xiàn)中央銀行貨幣政策的最終目標(biāo)的過程。是貨幣政策在達(dá)到其目的操作經(jīng)過中受到很多經(jīng)濟(jì)因素的影響作用而形成的結(jié)果。簡單地說，貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制是貨幣政策從開始操作到實(shí)現(xiàn)目標(biāo)的中轉(zhuǎn)站一樣的操作過程，貨幣政策的核心是怎樣有效操作才能使目標(biāo)得以實(shí)現(xiàn)。經(jīng)濟(jì)學(xué)上指出，貨幣政策是通過信貸，匯率，利率，非貨幣資產(chǎn)四條途徑對宏觀經(jīng)濟(jì)總值產(chǎn)生影響的。這四條途徑中的利率途徑是目前被認(rèn)為最有效的，所以中央銀行總是調(diào)整或者影響利率的浮動(dòng)，而利率的浮動(dòng)主要是央行通過政策作用作用于貨幣供給總量而產(chǎn)生的。利率對經(jīng)濟(jì)的影響是多方面的，環(huán)環(huán)相扣，比如這種變動(dòng)會(huì)影響進(jìn)出口變動(dòng)，進(jìn)出口變動(dòng)對貿(mào)易產(chǎn)生影響，從而影響了國際投資規(guī)模，最終導(dǎo)致產(chǎn)量、價(jià)格等經(jīng)濟(jì)指標(biāo)的浮動(dòng)。

二、我國貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制

20世紀(jì)80年代，傳統(tǒng)的計(jì)劃經(jīng)濟(jì)居于主導(dǎo)地位，政府主要通過控制現(xiàn)金投放和信貸規(guī)模來調(diào)整經(jīng)濟(jì)，是銀行信貸渠道在起重要作用。進(jìn)入90年代，央行開始逐漸將貨幣政策的中介目標(biāo)由傳統(tǒng)的貸款規(guī)模向?qū)ω泿殴?yīng)量的控制，并與1998年取消信貸計(jì)劃。由此初步建立了“貨幣政策工具中介目標(biāo)最終目標(biāo)”的貨幣間接傳導(dǎo)機(jī)制和“中央銀行金融機(jī)構(gòu)（金融市場）企業(yè)和居民國民收入”的間接傳導(dǎo)體系。目前可以認(rèn)為，我國貨幣政策是通過貨幣渠道和信用渠道共同傳導(dǎo)的，而且貨幣渠道和信用渠道相對獨(dú)立，信用渠道對于產(chǎn)出的影響更加有效，是我國貨幣政策傳導(dǎo)的主要渠道。信用渠道以金融市場的不完善作為分析的前提，認(rèn)為信息不對稱，金融資產(chǎn)不具有完全的替代性，貨幣政策的效果可以通過市場對特定借款人的授信能力以及授信條件的約束得到強(qiáng)化。信用渠道的傳導(dǎo)可以通過以下兩種途徑來實(shí)現(xiàn)：銀行貸款渠道和資產(chǎn)負(fù)債表渠道。

（一）銀行貸款渠道

銀行貸款與其他金融資產(chǎn)非完全替代，特定類型借款人的融資需求只能通過銀行貸款得到滿足，從而貨幣政策除由一般的利率機(jī)制傳導(dǎo)外，還可以通過銀行貸款的增減變化進(jìn)一步得到強(qiáng)化。即：M銀行儲(chǔ)備可貸資金銀行貸款I(lǐng)Y。

（二）資產(chǎn)負(fù)債表渠道

它在表現(xiàn)形式上和銀行貸款渠道非常相似。即同樣認(rèn)為貨幣政策對經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的影響可以經(jīng)由特定借款人授信能力的制約而得以強(qiáng)化。但前者著重強(qiáng)調(diào)銀行在經(jīng)濟(jì)生活中的獨(dú)特作用，后者卻著眼于特定借款人資產(chǎn)負(fù)債狀況的影響。

三、從信用傳導(dǎo)分析我國的貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制

就我國的現(xiàn)狀而言，目前商業(yè)銀行的機(jī)構(gòu)密度較小，覆蓋面低于國外水平，銀行結(jié)構(gòu)不合理，小型金融機(jī)構(gòu)的比重過低，致使信用渠道存在渠道過窄的約束。首先，通過信貸服務(wù)機(jī)構(gòu)的人口覆蓋率和企業(yè)覆蓋率這兩個(gè)指標(biāo)，可以看到我國擁有的商業(yè)銀行數(shù)量遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于發(fā)達(dá)國家，企業(yè)擁有的獨(dú)立銀行數(shù)量也低于發(fā)達(dá)國家。我國和發(fā)達(dá)國家之間的差距是顯而易見的。其次，從信貸組織結(jié)構(gòu)來進(jìn)行橫向比較，我國的信貸服務(wù)機(jī)構(gòu)，尤其是商業(yè)銀行不僅數(shù)量偏小，而且組織結(jié)構(gòu)不合理，大銀行不夠，小銀行明顯偏小。我國立足于基層和地方的小型信貸服務(wù)機(jī)構(gòu)，小型銀行數(shù)量明顯偏小，信貸渠道的毛細(xì)血管不足，貨幣政策傳導(dǎo)到一定層面后，面臨“山窮水盡疑無路”的困難，難以到達(dá)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。

在國有銀行出于對自身利益最大化的考慮而將機(jī)構(gòu)權(quán)限集中化和分支機(jī)構(gòu)儲(chǔ)蓄所化的背景下，據(jù)悉一度時(shí)期一些商業(yè)銀行的縣級支行只有十萬元的貸款權(quán)，十萬元以上歸地市級分行，50萬元以上歸省級分行，省級分行只有設(shè)備貸款權(quán)，無固定資產(chǎn)貸款權(quán)。1997-1999，國家銀行機(jī)構(gòu)數(shù)量減少18125家，其他銀行增加78家，農(nóng)村信用社減少8758家，城市信用社減少2880家，城市商業(yè)銀行增加90家，其中剔除中央銀行因?yàn)闄C(jī)構(gòu)改革減少181家基層支行，2880家城市信用社合并改組為90家城市商業(yè)銀行，相互抵銷外，實(shí)際上減少金融機(jī)構(gòu)9264家。進(jìn)入2000年，各個(gè)國有商業(yè)銀行進(jìn)一步加大了撤并機(jī)構(gòu)的力度。在國有商業(yè)銀行撤退的同時(shí)，地方性中小金融機(jī)構(gòu)不但沒有得到應(yīng)有的發(fā)展，反而因?yàn)榉钦?guī)的地方及融機(jī)構(gòu)被清理整頓在不斷減少，而且由于集榮機(jī)構(gòu)爭相貸款給優(yōu)質(zhì)大型企業(yè)，但這些企業(yè)本來就不缺少資金，大部門中小企業(yè)難以獲得貸款，雖然有投資需求和融資需求，但是他們的信貸渠道并不暢通。

四、對完善我國貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制的建議

（一）疏通信用渠道傳導(dǎo)障礙

由于近期內(nèi)，我國經(jīng)濟(jì)金融運(yùn)行的宏微觀環(huán)境不會(huì)有根本性改變，所以信用渠道的主導(dǎo)地位在一段時(shí)間內(nèi)仍舊存在，此時(shí)要完善貨幣政策的傳導(dǎo)主要依靠疏通信用渠道的阻梗，完善信貸擔(dān)保體系和輔助設(shè)施，調(diào)整信用等級評定標(biāo)準(zhǔn)，重建良好的社會(huì)信用秩序。

（二）發(fā)揮貨幣渠道傳導(dǎo)的優(yōu)勢

從長期來看，隨著經(jīng)濟(jì)體制和金融體系的改革深化，我們要加快改革，培育理性的市場主體，為貨幣渠道最終成為政策傳導(dǎo)的主要途徑創(chuàng)造良好的寬松環(huán)境，首先，推進(jìn)利率市場化，充分發(fā)揮利率渠道調(diào)控作用。我國金融改革的最終目標(biāo)是要建立以信用關(guān)系為基礎(chǔ)的多樣化的利率體系，形成利率的市場決定體系。為此，應(yīng)當(dāng)逐步放開利率管制，形成完整的短期貨幣市場體系，然后放開屬于直接融資方式的債券利率，再按照央行的改革思路，先放開貨幣市場利率，再放開貸款利率，最后放開存款利率，逐步取消對利率變動(dòng)的行政性限制，完善利率在調(diào)節(jié)銀行、企業(yè)、個(gè)人資金運(yùn)用方面的杠桿作用。其次，應(yīng)當(dāng)完善人民幣匯率形成機(jī)制，增強(qiáng)匯率杠桿對于經(jīng)濟(jì)的調(diào)節(jié)作用。央行可以根據(jù)國際市場情況調(diào)整匯率，放寬匯率波動(dòng)幅度，增強(qiáng)名義匯率的靈活性，從而減少央行貨幣政策實(shí)施的壓力，最后，疏通貨幣傳導(dǎo)機(jī)制還應(yīng)當(dāng)從完善貨幣市場，增強(qiáng)商業(yè)銀行對于宏觀形勢的靈敏度，推進(jìn)國有企業(yè)改革這幾方面入手。

篇10

關(guān)鍵詞 子宮腺肌癥 月經(jīng)過多

資料與方法

子宮腺肌癥的診斷標(biāo)準(zhǔn)：在距內(nèi)膜1個(gè)低倍視野外肌壁中見子宮內(nèi)膜間質(zhì)及腺體[1]。月經(jīng)過多的診斷標(biāo)準(zhǔn)為每次行經(jīng)量>80ml。子宮內(nèi)膜增殖的診斷標(biāo)準(zhǔn)：腺體增生，大小不等。

材料：收集整理我科2002～2003年病理確診為子宮腺肌癥的病例66例，年齡29～63歲，平均43.1歲。

觀察方法：觀察子宮肌壁中是否有子宮內(nèi)膜小島，再觀察距內(nèi)膜距離，以確診是否為腺肌癥；其次觀察子宮內(nèi)膜，嚴(yán)格按子宮內(nèi)膜增殖的診斷標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行診斷；再其次觀察黏膜是血管是否開放。

結(jié) 果

用SPSS10.0軟件包，采用多元線性回歸后退法進(jìn)行統(tǒng)計(jì)學(xué)分析，子宮腺肌癥月經(jīng)過多與子宮肌壁中有子宮內(nèi)膜小島(66/66例)、子宮內(nèi)膜增殖(41/66)、血管開放(15/66)明顯有關(guān)(P=0.00)。見圖1、2、3。

討 論

正常子宮，子宮內(nèi)膜及肌層的交界常不規(guī)則，在肌層內(nèi)出現(xiàn)與表面子宮內(nèi)膜不相連的子宮內(nèi)膜小島，這些子宮內(nèi)膜小島必須離開子宮內(nèi)膜與肌層界面至少1個(gè)低倍視野以上，稱為子宮腺肌癥[1]。本組病例中有45例有月經(jīng)過多。正常情況下，當(dāng)月經(jīng)來潮時(shí)，體內(nèi)的前列腺素E2(PGF2)與前列腺素F2α(PGF2α)作用于子宮平滑肌，達(dá)到控制月經(jīng)量的作用。腺肌癥患者，子宮肌壁中出現(xiàn)子宮內(nèi)膜小島，致使該處子宮肌壁的張力和收縮力下降，該處血管受平滑肌擠壓力下降，血流較正常肌壁處血管快，血栓形成明顯減慢，最終導(dǎo)致月經(jīng)量的增加，形成月經(jīng)過多。本組病例中有15例可見血管開放。

kitawti等[2]以免疫組織化學(xué)、反轉(zhuǎn)錄聚合酶鏈反應(yīng)(RT-PCR)和forth印跡分析方法對比研究了子宮腺肌病子宮內(nèi)膜組織和正常子宮內(nèi)膜組織中與雌激素合成代謝相關(guān)的P450芳香化酶的表達(dá)情況，發(fā)現(xiàn)子宮腺肌病原位和異位子宮內(nèi)膜細(xì)胞中可見P450芳香化酶的表達(dá)和雌孕激素受體的表達(dá)。YAllla等也發(fā)現(xiàn)子宮腺肌病原位和異位子宮內(nèi)膜組織中均有芳香族酶表達(dá)，據(jù)此認(rèn)為子宮腺肌原位和病異位子宮內(nèi)膜組織能在病灶局部產(chǎn)生雌激索，并通過其受體進(jìn)一步刺激原位和異位子宮內(nèi)膜組織增殖。子宮內(nèi)膜長期受雌激素剌激，形成子宮內(nèi)膜增殖，從而導(dǎo)致月經(jīng)過多。本組病例中41例為子宮內(nèi)膜增殖。

參考文獻(xiàn)